Un guide sur l’investissement basé sur la foi

Non, vous ne pouvez pas acheter d’ actions dans une église. Les églises sont des organisations à but non lucratif et n’émettent pas d’actions, mais cela ne signifie pas que la religion ne joue aucun rôle dans l’investissement. En fait, à peu près toutes les grandes confessions religieuses ont une opinion sur la manière de déployer de l’argent en faveur de causes favorisées et contre celles qui contredisent leurs opinions et leurs valeurs. (Voir aussi: Investissement éthique : investissement socialement responsable.)

Bien que les règles d’investissement basées religieuses ont une grande variété d’interprétations fondées sur l’enseignement des organisations spécifiques, les stratégies de certains fonds communs de placement des gestionnaires, des mandats des chefs religieux et ainsi de suite, de nombreuses institutions religieuses ont des investissements directs dans les actions et les marchés obligataires, réel domaine et plus encore. Suivre ces mêmes stratégies est certainement une avenue potentielle pour les investisseurs, tout comme investir avec des gestionnaires de placements professionnels qui fondent leurs stratégies de placement sur certaines valeurs bien définies et fondées sur la religion.

Alors, qu’achètent-ils?

Bien que les églises ne vendent pas de titres directement aux investisseurs, les principes d’investissement suivis par les groupes religieux sont souvent accessibles au public et faciles à trouver. Les investisseurs qui souhaitent placer leur argent là où ils le souhaitent n’auront pas de mal à le faire. Les stratégies d’investissement préconisées par certains des principaux groupes religieux sont présentées ci-dessous par ordre alphabétique. Si vous cherchez à suivre l’interprétation la plus stricte des mandats de votre affiliation particulière, faites un peu de recherche, et vous trouverez probablement exactement ce que vous cherchez.

Gardez à l’esprit que, aux fins de cette introduction au sujet, ce sont des lignes directrices générales et ne sont en aucun cas censées représenter les stratégies et obligations exactes d’une institution ou d’une congrégation particulière. En outre, quelques religions notables sont mises en évidence, mais la liste n’est en aucun cas exhaustive. Si votre religion choisie n’est pas mentionnée, n’ayez pas peur. Seul un petit effort sera probablement nécessaire avant de pouvoir trouver des directives d’investissement basées sur vos valeurs. (Voir aussi: Changer le monde, un investissement à la fois.)

catholique

Les investisseurs souhaitant faire travailler leur argent d’une manière conforme aux valeurs catholiques cherchent souvent à éviter d’investir dans des entreprises qui versent des prestations de partenaire domestique à des couples non mariés ou de même sexe, soutiennent l’avortement, les contraceptifs, la recherche sur les cellules souches embryonnaires et les armes de destruction massive.. Ils favorisent souvent les entreprises qui soutiennent les droits de l’homme, la responsabilité environnementale et des pratiques d’emploi équitables via le soutien des syndicats.

Plusieurs entités fournissent des conseils sur l’investissement d’une manière qui soutient les valeurs catholiques, et il existe des sociétés de fonds communs de placement qui suivent ces lignes directrices pour les investisseurs qui préfèrent ne pas prendre le «faites-le vous-même».approcher. Les fonds LKCM Aquinas, par exemple, suivent lesdirectives d’ investissement socialement responsable établies par la Conférence des évêques catholiques des États-Unis. Une autre famille de fonds, Ave Maria Mutual Funds, pratique un «investissement moralement responsable» guidé par le Conseil consultatif catholique, fidèle au Magistère de l’Église catholique romaine.

islamique

Les investisseurs qui cherchent à suivre les principes religieux islamiques évitent généralement les soi-disant  actions du péché, telles que celles émises par des entreprises qui profitent de l’alcool, de la pornographie ou des jeux de hasard. Il leur est également interdit de détenir des investissements qui paient des intérêts ou des entreprises qui tirent une part substantielle de leurs revenus d’ intérêts. Certains investisseurs islamiques cherchent également à éviter les entreprises qui contractent de lourds emprunts (et donc paient des intérêts). Les investissements dans les entreprises liées au porc ne sont pas non plus autorisés.

Une variété de sociétés de fonds communs de placement proposent des stratégies basées sur les valeurs islamiques. Amana Mutual Funds investit d’une manière cohérente avec l’enseignement islamique. En règle générale, ces principes exigent que les investisseurs évitent les intérêts (riba ) et les investissements dans des entreprises telles que l’alcool, la pornographie, les jeux de hasard et les banques. Les Fonds évitent les obligations et autres titres portant intérêt tout en cherchant à se protéger contre l’ inflation eninvestissant dans des actions à long terme. Le Fonds Iman, proposé par Allied Asset Advisors, est un autre fonds commun de placement dont la stratégie repose sur «des investissements qui répondent aux principes islamiques». (Voir aussi: Travailler avec la finance islamique. )

juif

Les investisseurs qui cherchent à suivre les pratiques juives avec leurs portefeuilles d’ investissement commencent généralement par le concept de diversification, dicté dans le Talmud. Tout au long des enseignements religieux juifs, il existe de multiples références à l’importance de la diversification et ces références sont devenues une pierre angulaire des principes directeurs des pratiques d’investissement. Bien que moins formel que certaines des autres religions, l’investissement socialement responsable est souvent étroitement associé aux stratégies d’investissement à orientation juive.

Les fonds communs de placement qui suivent des stratégies d’investissement juives fournissent de multiples interprétations de l’investissement juif. Par le biais de la Fondation Calvert, une organisation étroitement affiliée aux fonds Calvert socialement responsables, l’Initiative d’investissement communautaire des Fonds juifs pour la justice cherche à fournir une utilisation compatissante de l’argent pour favoriser le développement communautaire dans des domaines tels que «le logement abordable, lesdes sociétés israéliennes négociées sur les marchés de Tel Aviv et des États-Unis». Bien que n’étant pas strictement religieux au sens traditionnel, ce fonds est davantage orienté vers le soutien au sionisme.4 (Voir aussi: Fonds communs de placement socialement responsables.)

protestant

Le travail acharné et l’économie ont tendance à aller de pair avec l’éthique de travail protestante, de sorte que le travail et l’ épargne sont souvent des activités étroitement associées. Les dénominations protestantes comprennent une gamme de croyances allant du libéral au conservateur et ont tendance à encourager les individus à faire des investissements basés sur de larges valeurs chrétiennes telles que la conscience sociale. Dans certains cas, comme avec l’Église d’Angleterre, les politiques d’investissement sont détaillées et faciles à trouver. Par exemple, l’Église d’Angleterre a un groupe consultatif sur l’investissement éthique qui «soutient les organismes nationaux d’investissement de l’Église d’Angleterre en matière d’investissement éthique». Ils engagent activement les entreprises sur une variété de questions et découragent les investissements dans les «stocks de péché», définis comme ceux affiliés au «tabac, aux jeux de hasard, aux boissons alcoolisées, aux prêts à intérêt élevé ou au clonage d’embryons humains». Ils cherchent également à éviter les entreprises qui causent des dommages à l’environnement par les gaz à effet de serre et les entreprises qui ne pratiquent pas le commerce équitable. Le soutien local des agriculteurs britanniques est inclus dans leurs mandats.

Un certain nombre de fonds communs de placement suivent les principes protestants. Par exemple, GuideStone Funds fournit des «investissements à base chrétienne, socialement sélectionnés», et New Covenant Funds fait «des investissements (décisions) conformes aux principes du témoignage social adoptés par l’Assemblée générale de l’Église presbytérienne». New Covenant Funds peut également limiter les investissements dans des entreprises impliquées dans des problèmes liés aux jeux de hasard, à l’alcool et aux armes à feu.7 (Voir aussi: The Evolution of Sinful Investing. )

Est-ce que ça marche?

Même avec des intentions divines, les investissements confessionnels font face aux mêmes défis que les autres investissements. En 2009, cette réalité est apparue lorsque l’Église d’Angleterre a fait la une des journaux en raison d’un régime de retraite sous-capitalisé. Comme il est difficile de faire une déclaration générale sur les stratégies d’investissement d’ ordre religieux dans son ensemble, il est tout aussi difficile d’évaluer catégoriquement le concept d’investissement fondé sur la religion soit comme un succès qui fait rage ou un terrible échec. Il existe un certain nombre de gestionnaires de placements et de fonds communs de placement qui créent des entreprises prospères dans l’arène religieuse. Il existe également d’autres moyens de mesurer le succès autrement qu’en termes de performance par rapport à un indice de référence.

La ligne de fond

Bien que vous ne puissiez pas acheter des investissements à une église, vous pouvez certainement faire des dons à une église, si vous préférez donner plutôt que de recevoir. Un cadeau approprié à votre institution religieuse préférée peut non seulement aider à soutenir une institution qui incarne les principes auxquels vous croyez, mais il peut également fournir une déduction fiscale en échange de votre bonne action. La planification successorale est une autre façon pour les investisseurs de transférer la richesse d’une manière qui soutient les croyances religieuses personnelles au moment de leur décès. Il existe des options disponibles sur le marché si vous choisissez de laisser votre religion vous guider dans votre croissance financière.