Analyse de tendance
Qu’est-ce que l’analyse des tendances?
L’analyse des tendances est une technique utilisée dans l’analyse technique qui tente de prédire les mouvements futurs des cours des actions sur la base de données de tendance récemment observées. L’analyse des tendances est basée sur l’idée que ce qui s’est passé dans le passé donne aux traders une idée de ce qui se passera dans le futur. Il existe trois principaux types de tendances: à court, à moyen et à long terme.
Points clés à retenir
- L’analyse des tendances essaie de prédire une tendance, telle qu’un marché haussier, puis de suivre cette tendance jusqu’à ce que les données suggèrent un renversement de tendance, comme un marché haussier à baissier.
- L’analyse des tendances est basée sur l’idée que ce qui s’est passé dans le passé donne aux traders une idée de ce qui se passera dans le futur.
- L’analyse des tendances se concentre sur trois horizons temporels typiques: court-; intermédiaire-; et à long terme.
Fonctionnement de l’analyse des tendances
L’analyse des tendances essaie de prédire une tendance, telle qu’un marché haussier, et de surfer sur cette tendance jusqu’à ce que les données suggèrent un renversement de tendance, comme un marché haussier à baissier. L’analyse des tendances est utile car suivre les tendances, et non les contre, entraînera un profit pour un investisseur.
Une tendance est la direction générale prise par le marché pendant une période donnée. Les tendances peuvent être à la fois à la hausse et à la baisse, liées respectivement aux marchés haussiers et baissiers. Bien qu’il n’y ait pas de temps minimum spécifié pour qu’une direction soit considérée comme une tendance, plus la direction est maintenue longtemps, plus la tendance est notable.
L’analyse des tendances consiste à examiner les tendances actuelles afin de prédire les futures et est considérée comme une forme d’analyse comparative. Cela peut inclure la tentative de déterminer si une tendance actuelle du marché, telle que des gains dans un secteur de marché particulier, est susceptible de se poursuivre, ainsi que si une tendance dans un secteur de marché pourrait entraîner une tendance dans un autre. Bien qu’une analyse de tendance puisse impliquer une grande quantité de données, rien ne garantit que les résultats seront corrects.
Exemples d’analyse des tendances
Afin de commencer à analyser les données applicables, il est nécessaire de déterminer d’abord quel segment de marché sera analysé. Par exemple, vous pouvez vous concentrer sur un secteur particulier, tel que le secteur automobile ou pharmaceutique, ainsi que sur un type d’investissement particulier, comme le marché obligataire.
Une fois le secteur sélectionné, il est possible d’examiner sa performance générale. Cela peut inclure la manière dont le secteur a été affecté par des forces internes et externes. Par exemple, des changements dans un secteur similaire ou la création d’une nouvelle réglementation gouvernementale seraient considérés comme des forces ayant un impact sur le marché. Les analystes prennent ensuite ces données et tentent de prédire la direction que prendra le marché pour aller de l’avant.
Stratégies de trading de tendance
Les traders de tendance tentent d’isoler et de tirer profit des tendances. Il existe de nombreuses stratégies de trading de tendance différentes utilisant une variété d’ indicateurs techniques :
- Les moyennes mobiles: Ces stratégies impliquent d’ entrer dans des positions longues lorsqu’un court terme moyenne mobile passe au- dessus d’ un mouvement à long terme moyen, et entrer dans des positions courtes quand une croix moyenne mobile à court terme en dessous d’ une moyenne mobile à long terme.
- Indicateurs de momentum : Ces stratégies impliquent d’entrer dans des positions longues lorsqu’un titre a une tendance forte et de sortir de positions longues lorsqu’un titre perd de son élan. Souvent, l’ indice de force relative (RSI) est utilisé dans ces stratégies.
- Lignes de tendance et modèles de graphique: ces stratégies impliquent de saisir des positions longues lorsqu’un titre a une tendance à la hausse et de placer un stop-loss en dessous des niveaux de support clés de la ligne de tendance . Si le stock commence à s’inverser, la position est sortie pour un profit.
Les indicateurs peuvent simplifier les informations sur les prix, ainsi que inversions. Ils peuvent être utilisés sur toutes les périodes et ont des variables qui peuvent être ajustées pour répondre aux préférences spécifiques de chaque commerçant.
Habituellement, il est conseillé de combiner des stratégies d’indicateurs ou d’élaborer vos propres lignes directrices, de sorte que les critères d’entrée et de sortie sont clairement établis pour les transactions. Chaque indicateur peut être utilisé de plus de manières que celles décrites. Si vous aimez un indicateur, recherchez-le plus en détail et, surtout, testez-le avant de l’utiliser pour effectuer des transactions en direct.
Le suivi de tendance est un système de trading basé sur l’analyse des tendances et le suivi de la recommandation produite pour déterminer les investissements à réaliser. Souvent, l’analyse est effectuée via une analyse informatique et une modélisation des données pertinentes et est liée à la dynamique du marché.
Limites de l’analyse des tendances
Les critiques de l’analyse des tendances et du trading technique en général soutiennent que les marchés sont efficaces et évaluent déjà toutes les informations disponibles. Cela signifie que l’histoire n’a pas nécessairement besoin de se répéter, et que le passé ne prédit pas l’avenir.
Les adeptes de l’ analyse fondamentale, par exemple, analysent la situation financière des entreprises à l’aide d’états financiers et de modèles économiques pour prédire les prix futurs. Pour ces types d’investisseurs, les mouvements quotidiens des actions suivent une marche aléatoire qui ne peut être interprétée comme des modèles ou des tendances.