Transaction avec des parties liées
Qu’est-ce qu’une transaction entre parties liées?
Le terme transaction entre parties liées fait référence à une transaction ou un accord conclu entre deux parties qui sont jointes par une relation commerciale préexistante ou un intérêt commun. Les entreprises recherchent souvent des accords commerciaux avec des parties avec lesquelles elles sont familières ou ont un intérêt commun. Bien que les transactions entre parties liées soient elles-mêmes légales, elles peuvent créer des conflits d’intérêts ou conduire à d’autres situations illégales. Les entreprises publiques doivent divulguer ces transactions.
Points clés à retenir
- Une transaction entre parties liées est un accord entre deux parties qui ont une relation commerciale préexistante.
- Certaines transactions entre parties liées, mais pas toutes, comportent un potentiel inné de conflits d’intérêts, de sorte que les organismes de réglementation les examinent attentivement.
- Sans contrôle, l’utilisation abusive des transactions entre parties liées pourrait entraîner une fraude et une ruine financière pour toutes les parties concernées.
- Les organismes de réglementation américains veillent à ce que les transactions entre parties liées soient sans conflit et n’affectent pas négativement la valeur des actionnaires ou les bénéfices de la société.
Comprendre les transactions entre parties liées
Il n’est pas rare que les entreprises fassent des affaires avec des personnes et des organisations avec lesquelles elles ont déjà des relations. Ce type d’activité commerciale s’appelle une transaction entre parties liées. Les types de parties liées les plus courants sont les sociétés affiliées, les groupes d’actionnaires, les filiales et les sociétés à participation minoritaire. Les transactions entre parties liées peuvent inclure des ventes, des contrats de location, des contrats de service et des contrats de prêt.
Comme mentionné ci-dessus, ces types de transactions ne sont pas nécessairement illégales. Mais ils peuvent assombrir l’environnement commercial en conduisant à des conflits d’intérêts car ils montrent un traitement favorable pour les proches collaborateurs de l’entreprise de recrutement. Prenons l’exemple d’une entreprise qui engage l’entreprise d’un actionnaire majeur pour rénover ses bureaux. Dans certains cas, les transactions entre parties liées doivent être approuvées par consensus de la direction ou du conseil d’administration d’ une société. Ces transactions limitent également la concurrence sur le marché.
Aux États-Unis, les agences de réglementation des valeurs mobilières contribuent à garantir que les transactions entre parties liées sont sans conflit et n’affectent pas négativement la valeur pour les actionnaires ou les bénéfices de la société. Par exemple, la 10-Q et leurs rapports annuels 10-K. À ce titre, de nombreuses entreprises ont mis en place des politiques et des procédures de conformité qui décrivent comment documenter et mettre en œuvre les transactions entre parties liées.
Les transactions entre parties liées doivent être déclarées de manière transparente pour garantir que toutes les actions sont légales et éthiques et ne compromettent pas la valeur pour les actionnaires.
L’ Internal Revenue Service (IRS) examine également les transactions entre parties liées pour tout conflit d’intérêts. S’il trouve des conflits, l’IRS n’autorisera aucun avantage fiscal réclamé à partir de la transaction. En particulier, l’IRS examine les ventes de propriétés entre parties liées et les paiements déductibles entre parties liées.
Considérations particulières
Le Financial Accounting Standards Board (FASB), qui établit les règles comptables pour les entreprises publiques et privées ainsi que pour les organisations à but non lucratif aux États-Unis, a des normes comptables pour les transactions entre parties liées. Certaines de ces normes incluent la surveillance de la compétitivité des paiements, des conditions de paiement, des transactions monétaires et des dépenses autorisées.
Bien qu’il existe des règles et des normes pour les transactions entre parties liées, elles ont tendance à être difficiles à vérifier. Les propriétaires et les gestionnaires sont responsables de la divulgation des parties liées et de leurs intérêts, mais s’ils refusent la divulgation à des fins personnelles, les transactions pourraient ne pas être détectées. Les transactions avec des parties liées peuvent être enregistrées parmi des transactions normales similaires, ce qui les rend difficiles à distinguer. Les transactions cachées et les relations non divulguées peuvent conduire à des revenus excessivement gonflés, voire à des fraudes.
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Exemple de transaction entre parties liées
Enron était une société d’énergie et de matières premières basée aux États-Unis basée à Houston. Dans le tristement célèbre scandale de 2001, la société a eu recours à des transactions entre parties liées avec des entités ad hoc pour aider à dissimuler des milliards de dollars de dettes à des entreprises et des investissements échoués. Les parties liées ont induit en erreur le conseil d’administration, leur comité d’audit, les employés ainsi que le public.
Ces transactions frauduleuses entre parties liées ont conduit à la faillite d’Enron, à des peines de prison pour ses dirigeants, à la perte de pensions et d’épargne des employés et des actionnaires, ainsi qu’à la ruine et à la fermeture d’Arthur Andersen, l’auditeur d’Enron, qui a été reconnu coupable de crimes fédéraux et de violations de la SEC.
Cette catastrophe financière a conduit à l’élaboration de la loi Sarbanes-Oxley de 2002, qui a établi des exigences nouvelles et élargies pour les conseils d’administration, la direction et les cabinets d’experts-comptables américains des sociétés ouvertes, y compris des règles spécifiques qui limitent les conflits d’intérêts résultant de transactions entre parties liées..