Plan d’accessibilité et de stabilité pour le propriétaire (HASP)
Qu’est-ce que le Plan d’accessibilité et de stabilité pour le propriétaire (HASP)?
Le Plan d’accessibilité et de stabilité pour les propriétaires occupants (HASP) était un programme lancé en 2009 dans le but de stabiliser l’économie américaine pendant la Grande Récession. Le plan d’accessibilité et de stabilité pour les propriétaires occupait trois volets: des options de refinancement pour les propriétaires stables, une aide financière pour les propriétaires gravement délinquants et un soutien à Fannie Mae et Freddie Mac. Le HASP a été conçu pour bénéficier à plusieurs millions de familles américaines.
Points clés à retenir
- Le Plan d’accessibilité et de stabilité pour les propriétaires occupants (HASP) était un programme lancé en 2009 dans le but de stabiliser l’économie américaine.
- Le HASP a amélioré la capacité des propriétaires à refinancer leur prêt hypothécaire à des taux d’intérêt plus bas et à réduire leurs mensualités.
- Le fonds pour la stabilité des propriétaires a fourni 75 milliards de dollars d’aide pour aider les gens à faire leurs versements hypothécaires et à rester chez eux.
- Le HASP a fourni des fonds pour aider Fannie Mae et Freddie Mac à stabiliser le marché du logement.
Comprendre le plan d’accessibilité et de stabilité pour le propriétaire
Le HASP était un programme qui visait à empêcher la détérioration de la valeur des logements dans des quartiers entiers en empêchant les saisies. Pendant la Grande Récession, le marché du logement et l’économie ont beaucoup souffert. Des millions de personnes ont perdu leur emploi et n’ont plus les moyens de rembourser leur prêt hypothécaire.
Le HASP visait à aider les propriétaires à rester chez eux et à les empêcher de perdre leur logement en raison d’une forclusion. La forclusion se produit lorsque la banque saisit une propriété en raison du non-paiement ou du défaut de paiement de l’hypothèque.
Le Plan d’accessibilité et de stabilité pour le propriétaire d’une maison comportait trois dispositions clés, qui sont décrites ci-dessous.
Programme de refinancement
Le programme de refinancement a été conçu pour aider près de cinq millions de propriétaires à refinancer leur prêt hypothécaire, ce qui signifie qu’il pourrait être réservé à un taux d’intérêt plus bas puisque les taux hypothécaires, à l’époque, étaient à des niveaux historiquement bas. En règle générale, les familles qui doivent plus de 80% de la valeur de leur maison ne peuvent pas être approuvées pour un refinancement hypothécaire. Le HASP a apporté des modifications afin que les propriétaires responsables puissent refinancer et obtenir un taux d’intérêt plus bas, ce qui a réduit leur paiement hypothécaire mensuel.
Initiative de stabilité des propriétaires
Cette initiative a mis de côté 75 milliards de dollars pour aider les propriétaires qui avaient du mal à payer leurs versements hypothécaires en raison de la Grande Récession. Ces propriétaires ne pouvaient souvent pas vendre leur maison parce que les prix avaient tellement baissé. Comme les gens ont perdu leur emploi ou ont dû prendre des emplois moins bien rémunérés pour s’en sortir, ils ont vu leurs mensualités hypothécaires représenter essentiellement 50% de leur revenu mensuel. Le fonds de stabilité du propriétaire a été utilisé pour aider les gens à faire leurs versements hypothécaires mensuels et à rester chez eux.
Cette disposition a également fourni une aide de 1,5 milliard de dollars aux locataires déplacés par des saisies. Les modifications de prêt ont également été autorisées pour aider les propriétaires à payer ce qu’ils pouvaient et les empêcher de perdre leur maison en cas de saisie.
Fannie Mae et Freddie Mac Relief
Fannie Mae et Freddie Mac sont des sociétés de prêts hypothécaires financées par le gouvernement fédéral qui garantissent les prêts hypothécaires afin que les banques ne courent pas de risque de perte en cas de défaillance d’un emprunteur. Cela permet aux banques de prêter plus d’argent, ce qui augmente considérablement l’accession à la propriété. Le soulagement fourni par le département du Trésor pendant la Grande Récession a été conçu pour être un soutien pour Fannie Mae et Freddie Mac afin de fournir une stabilité indispensable au marché du logement.
Le plan d’accessibilité et de stabilité pour les propriétaires et la grande récession
Le HASP est l’une des nombreuses mesures prises par le gouvernement américain pour contrecarrer ou limiter l’effet d’un ralentissement économique mondial qui a commencé en décembre 2007. Pendant la Grande Récession, des millions de personnes ont perdu leur emploi et leur maison lorsque le marché du logement a commencé à s’effondrer.. Souvent désignée comme l’éclatement de la bulle immobilière, la combinaison de la hausse des prix des logements, des pratiques de prêt souples et d’une augmentation des prêts hypothécaires à risque a créé une situation économiquement insoutenable.
Un prêt hypothécaire à risque est un prêt destiné à des clients de faible qualité de crédit qui ne pourraient normalement pas obtenir l’approbation d’un prêt hypothécaire traditionnel. Avec la montée en flèche de l’économie et du marché immobilier, les prêts subprime étaient en plein essor.
La bulle immobilière a éclaté en 2007 lorsque de nombreuses saisies et défauts de paiement ont écrasé le marché immobilier. Cela a considérablement déprécié la valeur des titres financiers délibérément obscurs qui étaient directement liés aux prêts hypothécaires à risque, y compris les titres adossés à des hypothèques.
Les titres adossés à des hypothèques (MBS) sont des investissements qui versent aux investisseurs un paiement d’intérêts, qui est dérivé d’un ensemble de prêts immobiliers. Les investissements étaient aussi bons que les prêts qui les sous-tendaient.
Malheureusement, les prêts n’étaient pas de haute qualité et lorsque la récession a frappé l’économie, les prêts ont commencé à être en souffrance et les investissements ont perdu une valeur considérable. Ces événements ont eu un effet d’entraînement dans tout le système financier mondial, alors que les banques aux États-Unis et dans le monde ont commencé à faire faillite ou à s’approcher du point de défaillance. Le gouvernement fédéral américain est intervenu pour atténuer les dégâts.
L’effondrement des prêts hypothécaires à risque a entraîné une stagnation économique et de nombreuses personnes ont perdu leur logement. Les Américains ont été confrontés à une catastrophe financière alors que la valeur de leurs maisons est tombée bien en dessous du montant qu’ils avaient emprunté et que les taux d’intérêt des subprimes ont grimpé en flèche. Les mensualités hypothécaires ont presque doublé dans certaines régions du pays. Dans la plupart des cas, les emprunteurs étaient en fait mieux lotis de faire défaut sur leurs prêts hypothécaires plutôt que de payer plus pour une maison dont la valeur avait chuté de façon abrupte.
Autres mesures fédérales prises pendant la crise du logement
Parallèlement au Plan d’accessibilité et de stabilité pour les propriétaires de 2009, le gouvernement fédéral a pris plusieurs mesures pour tenter de sécuriser le marché immobilier américain. La loi de 2008 sur la prévention des saisies est une autre de ces mesures. La loi sur le logement a été conçue pour aider les familles confrontées à une forclusion à conserver leur logement et à stabiliser l’ensemble du marché du logement.