IRA vs rente: quelle est la différence?

Table des matières

Développer

  • IRA vs annuité: un aperçu
  • IRA
  • Les rentes
  • La ligne de fond

IRA vs annuité: un aperçu

Les comptes de retraite individuels (IRA) et les rentes offrent des moyens avantageux sur le plan fiscal d’épargner en vue de la retraite, mais il existe des différences distinctes entre les deux. D’une part, un IRA n’est pas en soi un actif, c’est un véhicule pour détenir des actifs financiers – actions, obligations, fonds communs de placement. En revanche, les rentes sont des actifs, en particulier des produits d’assurance, conçus pour générer des revenus.

Points clés à retenir

  • Les IRA et les rentes offrent un moyen fiscalement avantageux d’épargner en vue de la retraite.
  • Un IRA est un compte qui détient des investissements de retraite, tandis qu’une rente est un produit d’assurance.
  • Les rentes ont généralement des frais et dépenses plus élevés que les IRA, mais n’ont pas de limites de cotisation annuelle.
  • Le traitement fiscal de vos paiements de rente dépend du fait que vous ayez acheté la rente avec des fonds avant ou après impôt.
  • L’achat et la détention d’une rente au sein d’un IRA évite toute imposition des paiements de rente.
  • L’achat et la détention d’une rente au sein d’un IRA rend les avantages fiscaux redondants de la rente, mais n’atténue pas les frais élevés et l’illiquidité de la rente.

IRA

Un IRA peut être considéré comme un investissement individuel et un compte d’épargne avec des avantages fiscaux. Vous ouvrez un IRA pour vous-même (c’est pourquoi on l’appelle un compte de retraite individuel). Si vous avez un conjoint, vous devrez ouvrir des comptes séparés (si l’un des partenaires gagne peu ou pas de salaire, vous pouvez utiliser le revenu familial pour ouvrir un IRA pour conjoint, au profit de ce conjoint et doubler les options d’épargne-retraite de la famille).

Une distinction importante est qu’un IRA n’est pas un investissement en soi. C’est un compte dans lequel vous conservez des placements tels que des actions, des obligations et des fonds communs de placement. Dans certaines limites, vous pouvez choisir les investissements dans le compte et les modifier si vous le souhaitez.

Votre retour dépend de la performance des investissements détenus dans l’IRA. Un IRA continue d’accumuler des cotisations et des intérêts jusqu’à ce que vous atteigniez l’âge de la retraite, ce qui signifie que vous pourriez avoir un IRA pendant des décennies avant de faire des retraits.

Règles IRA

Les IRA sont définis et réglementés par l’ IRS, qui définit les conditions d’éligibilité ainsi que les limites sur la façon et le moment où vous pouvez faire des contributions et recevoir des distributions, et détermine le traitement fiscal pour les différents types d’IRA.

Il existe traditionnelle et Roth. Les contributions aux IRA traditionnels sont faites avec des dollars avant impôts et sont déductibles l’année au cours de laquelle elles sont effectuées. Les retraits sont imposés comme un revenu. Les contributions aux Roth IRA sont effectuées avec des dollars après impôt, mais les retraits ne sont pas assujettis à l’impôt.

Pour 2021 (comme pour 2020), le maximum que vous pouvezcontribuer à votre IRA traditionnel ou Roth est le moindre de 6000 $ chaque année (7000 $ si vous êtes âgé de 50 ans ou plus) ou de votre revenu imposable pour l’année.



En raison du SECURE Act, si vous n’avez pas atteint 70½ à la fin de 2019, ladate de début de distribution minimale requise dans la plupart des situations n’est pas avant l’âge de 72 ans.

Les titulaires de compte IRA traditionnels peuvent commencer à retirer des fonds à 59 ans et demi, bien que l’IRS vous permette de faire des retraits anticipés dans certaines circonstances. Si vous avez un Roth, vous pouvez retirer des cotisations à tout moment, mais vous paierez une pénalité si vous retirez trop tôt des intérêts ou des revenus de placements. La pénalité de retrait anticipé pour les deux types d’IRA est de 10%.

Les rentes

Les rentes sont des produits d’assurance qui fournissent une source de revenu mensuel, trimestriel, annuel ou forfaitaire pendant la retraite. Une rente effectue des paiements périodiques pendant un certain temps ou jusqu’à ce qu’un événement spécifié se produise (par exemple, le décès de la personne qui reçoit les paiements). L’argent investi dans une rente augmente avec report d’impôt jusqu’à ce qu’il soit retiré.

Contrairement à un IRA – qui ne peut généralement avoir qu’un seul propriétaire – une rente peut être détenue conjointement. Les rentes n’ont pas non plus les limites de cotisation annuelle et les restrictions de revenu que les IRA ont.

Il existe une variété de rentes. Vous pouvez «financer» une rente en une seule fois – ce qu’on appelle une prime unique- ou vous pouvez y verser au fil du temps.

Avec une rente à paiement immédiat (également appelée rente à revenu), les paiements fixes commencent dès que l’investissement est effectué. Si vous investissez dans une rente différée, le capital que vous investissez augmente pendant une période donnée jusqu’à ce que vous commenciez à effectuer des retraits, généralement pendant la retraite. Comme pour les IRA, vous serez pénalisé si vous essayez de retirer des fonds de la rente différée avant le début de la période de versement.

Paiements de rente: fixes ou variables

Les rentes immédiates et différées peuvent répartir leurs paiements à un taux fixe ou variable.

Dans une rente fixe, les fonds sont gérés par l’entité financière. Vous n’avez pas votre mot à dire sur la façon dont cet argent est investi. Une fois la rente mise en place, un montant fixe vous est versé, sous forme de somme forfaitaire ou de versements échelonnés sur plusieurs années ou votre vie.

Les rentes variables vous permettent de choisir parmi un menu d’options de placement. Ces options peuvent inclure des fonds communs de placement, des fonds obligataires ou des comptes du marché monétaire. Une version d’une rente variable, appelée S&P 500. De toute évidence, opter pour un taux variable offre la possibilité de meilleurs rendements; mais il comporte également un plus grand risque.

Une rente variable est la plus comparable à un IRA. Les deux sont essentiellement des coquilles à l’abri de l’impôt qui abritent des fonds d’investissement. Cependant, les rentes variables ont des dépenses annuelles plus élevées que les IRA.

Frais de rente

Étant donné qu’une rente est essentiellement un instrument d’investissement dans une police d’assurance, les frais peuvent être élevés. frais de rachat ) et des frais pour les avenants (ajouts optionnels au contrat de base, comme celui qui garantit une augmentation minimale de annuités chaque année).

En revanche, un IRA comporte généralement, au mieux, des frais de garde minimes, facturés par l’institution financière où votre compte est détenu. Bien sûr, les fonds communs de placement au sein de l’IRA facturent leurs propres frais de gestion annuels, appelés ratios de dépenses.

Taxes sur les paiements de rente

Une question clé que vous vous posez probablement maintenant est la suivante: les paiements de rente sont-ils imposables? Cela dépend en grande partie du fait que vous ayez acheté la rente avec des fonds avant ou après impôt, termes que les investisseurs de l’IRA ne connaissent que trop bien. Essentiellement, les impôts que vous payez sur une distribution de rente dépendent de la partie de cette distribution qui n’était pas imposée initialement.



Les paiements de rente sont imposés comme un revenu ordinaire, et non au taux inférieur des gains en capital.

Ainsi, si vous achetez la rente avec de l’argent avant impôt, comme des fonds provenant d’un IRA traditionnel, tous les paiements sont entièrement imposables. Si vous achetez la rente avec de l’argent après impôt, vous ne paierez pas d’impôts sur le remboursement de votre capital (déjà imposé), mais vous paierez des impôts sur les revenus.

Comment vous déterminez ce qui peut être un peu compliqué, impliquant quelque chose appelé le taux d’exclusion, qui divise vos retraits sur votre espérance de vie. Votre comptable peut faire le calcul, ou l’émetteur de la rente peut vous envoyer un relevé de fin d’année indiquant le capital et les gains du versement.

Cependant, si vous utilisez les fonds de votre Roth IRA ou d’un Roth 401 (k) pour acheter une rente fixe immédiate lorsque vous prenez votre retraite, tous les paiements seront exonérés d’impôt car la source de ces fonds – votre Roth IRA – est exonérée d’impôt.(Vous logeriez toujours la rente dans le compte Roth.) Cependant, les règles régulières de distribution Roth s’appliquent. Vous devez être âgé de plus de 59 ans et demi et posséder un compte depuis au moins cinq ans.

La même chose s’applique à la détention d’une rente différée à l’intérieur de votre Roth IRA.

Une rente appartient-elle à un IRA?

Ceci, bien sûr, conduit à une autre question: votre IRA devrait-il être investi dans une rente?

Comme indiqué ci-dessus, lorsque vous achetez une rente à l’intérieur d’un IRA, les règles de l’IRS pour l’IRA remplacent les règles de la rente. Cela signifie que tout traitement fiscal préjudiciable des paiements n’est pas pertinent si la rente réside à l’intérieur de l’IRA. L’avantage d’un revenu régulier, garanti et non imposable à la retraite pourrait toutefois justifier le placement d’une partie de vos actifs dans une telle rente.

C’est du point de vue du paiement. Mais du point de vue de la croissance des investissements, les choses sont un peu plus floues, surtout si vous êtes relativement jeune (ou au moins des décennies après la retraite) et que vous achetez une rente différée. Dans ce cas, vous placeriez un instrument fiscalement avantageux (la rente) dans un compte à l’ abri de l’impôt (l’IRA) – ce qui, à première vue, ne semble pas avoir beaucoup de sens.

Il y a aussi la question de l’ illiquidité. La plupart des rentes entraînent de lourds frais de rachat si vous décidez de retirer et d’investir des fonds ailleurs. Si votre rente est fixe, vous n’avez pas votre mot à dire sur la façon dont ces fonds sont investis. Si votre rente est variable, les options de placement sont limitées.

Et puis il y a le fait que les rentes sont chères: tous ces frais mentionnés ci-dessus, qui sont plutôt élevés par rapport aux ratios de dépenses annuels des fonds communs de placement ou des fonds négociés en bourse (ETF). De plus, de nombreux contrats de rente permettent à l’assureur d’augmenter les frais, ce que vous ne pouvez probablement pas éviter, sauf à grands frais, grâce à ces frais de rachat.

La ligne de fond

Les rentes ont du sens pour certaines personnes. Pour d’autres, ce n’est pas le cas. Pour cette raison, investir dans une rente – et encore moins le faire dans un IRA – ne devrait être fait qu’après avoir consulté un conseiller financier indépendant qualifié. Il peut y avoir d’autres moyens d’assurer un flux de revenus régulier qui n’entraîne pas de frais aussi élevés.

Conseiller Insight

Nick Bradfield Divvy Investments, LLC, Cary, Caroline du Nord

Certaines personnes confondent les IRA avec un type d’investissement. Les IRA sont des véhicules qui vous permettent de détenir les investissements avec divers avantages fiscaux. Les gens investissent généralement dans des actions, des obligations et des fonds communs de placement au sein des IRA. D’autres options sont parfois disponibles mais peuvent devenir compliquées et désordonnées. L’IRS place certaines limites de revenu sur les avantages fiscaux ainsi que des limites de contribution.

Les rentes sont des contrats avec des compagnies d’assurance. Ils viennent souvent avec un certain niveau de garantie, mais généralement à des frais beaucoup plus élevés. Une rente fixe versera un montant prédéterminé en fonction du contrat. Une rente variable vous permet d’investir de l’argent dans des actions, des obligations, des fonds, etc. Les rentes n’ont pas de limites de revenu ou de cotisation.

Les deux offrent des avantages fiscaux potentiels et une croissance différée.