Le retour des coureurs premium en vaut-il la peine?
Un avenant de retour de prime prévoit le remboursement des primes payées sur une police d’assurance-vie temporaire si le preneur ne décède pas pendant la durée indiquée. Cela réduit effectivement le coût net du preneur d’assurance à zéro. Une police avec un remboursement de provision de prime est également appelée remboursement de prime d’assurance-vie.
Points clés à retenir
- Un avenant de retour de prime permet aux titulaires d’une police d’assurance-vie temporaire de récupérer les primes qu’ils ont payées pendant la durée de leur police s’ils ne décèdent pas pendant que la police est en vigueur. Les polices assorties de cette disposition sont également appelées assurance-vie de remboursement de primes.
- L’ajout d’un avenant de retour de prime à une police d’assurance temporaire peut augmenter considérablement son coût.
- La pertinence financière d’un avenant de retour de prime dépend de la probabilité que le preneur d’assurance puisse investir l’argent ailleurs avec un rendement plus élevé.
Fonctionnement de l’assurance-vie temporaire et du remboursement des avenants de prime
Comme son nom l’indique, l’assurance-vie temporaire offre une couverture pour une durée déterminée, par exemple 10, 20 ou 30 ans. Si vous décédez pendant la durée de votre couverture, la prestation de décès va au bénéficiaire ou les bénéficiaires que vous avez désigné dans la politique. Si vous survivez à la durée de la police, votre couverture prend tout simplement fin. Un avantage de l’assurance-vie temporaire par rapport à l’assurance-vie permanente est qu’elle est moins coûteuse.
Lorsque vous achetez un avenant de remboursement de prime ou un retour d’assurance-vie de prime, la compagnie d’assurance vous remboursera les primes que vous avez payées si vous survivez à la durée. Mais cette flexibilité a un coût supplémentaire. Alors ça vaut le coup?
Contrairement à la plupart des types d’assurance vie permanente, l’assurance temporaire n’a pas de valeur de rachat, ce qui signifie que la seule valeur est la prestation de décès garantie en cas de décès.
Peser les coûts et les avantages: un exemple
Voici un exemple de la façon de calculer le coût probable et l’avantage potentiel d’un retour de l’avenant premium.
John, un non-fumeur de 37 ans, souscrit une police à terme de 30 ans de 250 000 $ avec des primes annuelles de 562 $. S’il veut un retour de l’avenant premium ajouté, le coût passera à 880 $, soit une augmentation de 318 $ par année. Sans l’avenant, John paiera un total de 16 860 $ pendant la durée de la police. L’avenant supplémentaire portera le coût total de sa police temporaire à 26 400 $.
Le remboursement des primes va-t-il valoir la peine de payer 9 540 $ de plus sur 30 ans? D’un point de vue financier, cela dépend de combien d’argent John pourrait gagner sur cet argent s’il l’investissait à la place, un concept connu sous le nom de coût d’opportunité.
Par exemple, s’il investit les 318 $ supplémentaires par an dans un fonds commun de placement d’actions à l’intérieur d’un Roth IRA libre d’impôt, dans 30 ans, le fonds pourrait valoir un peu plus de 38 906 $, en supposant un taux de croissance annuel de 8%. Dans ce cas, John ferait mieux d’investir la différence que d’ajouter l’avenant à sa politique. Mais cette réponse est d’une simplicité trompeuse car le calcul ne prend pas en compte des facteurs tels que la tolérance au risque de John ou la tranche d’imposition. Cela suppose également que John se souvienne de continuer à investir 318 $ supplémentaires année après année pendant trois décennies.
Et s’il a une faible tolérance au risque ou un revenu trop élevé pour lui permettre de contribuer à un Roth IRA? Une autre option serait d’investir l’argent dans des certificats de dépôt imposables (CD) payant un taux d’intérêt de 2%. Si John est dans la tranche d’imposition de 32 p. 100, ce montant passerait à un peu plus de 14 760 $ au bout de 30 ans, après impôts. Dans ce cas, le retour de l’avenant premium donnerait un rendement global plus élevé.
Le paiement d’un remboursement de l’avenant premium est libre d’impôt, car il est considéré comme un remboursement de capital.
La ligne de fond
La souscription ou non d’un remboursement de l’avenant de prime ou du remboursement d’une police d’assurance-vie de prime dépendra de votre tolérance au risque et de votre situation fiscale individuelle. Pour les assurés qui peuvent investir dans des comptes à imposition différée ou exonérée d’ impôt et qui sont à l’aise avec les hauts et les bas du marché boursier, une politique à terme de base sans l’avenant a probablement plus de sens. Cependant, les propriétaires de polices averses au risque peuvent trouver plus attrayante le retour de l’avenant à revenu avec son taux de rendement garanti.