Comment les gains en capital des fonds communs de placement sont imposés aux États-Unis
Si vous possédez des fonds communs de placement qui ne sont pas dans un compte libre d’impôt, remplir le 1040 peut sembler décourageant. Parfois, il y a un tableau intimidant de règles et de calculs sur les formulaires. En l’occurrence, cependant, il existe plusieurs façons de rendre vos fonds communs de placement fiscalement avantageux.
Points clés à retenir
- Les fonds d’actions sont imposés au taux d’imposition des plus-values.
- Les fonds obligataires sont imposés différemment, et certains sont même exonérés d’impôt, comme ceux qui investissent dans des obligations municipales.
- Les fonds internationaux sont souvent imposés (une fois) au taux d’imposition du pays émetteur. Cependant, vous devrez peut-être payer des impôts deux fois si le pays émetteur n’a pas de convention fiscale avec les États-Unis.
- Placer des investissements dans des comptes d’investissement comme 401 (k) s ou IRA vous permet de maximiser votre potentiel d’économies fiscales.
Fonds d’actions
Tout d’abord, il est important de noter qu’il existe une différence entre les obligations fiscales des fonds d’ actions et d’ obligations. Les fonds d’actions, s’ils négocient les actions composantes, sont imposés sur les gains en capital. Ils émettent également des distributions, qui sont également imposables. (Pour en savoir plus, consultez: Impôt sur les gains en capital 101. )
Pour les plus-values, il existe deux taux: à court terme, ou à moins d’un an, et à long terme, pour les actifs détenus plus d’un an. Ce dernier est plus petit, un maximum de 20%. La plupart des gens paient le taux de 15% ou zéro, bien que peu de ceux qui possèdent des fonds communs de placement se situent dans la fourchette la plus basse. Les gains à court terme sont imposés comme un revenu ordinaire.
Les fonds d’actions font parfois des distributions, et cela pourrait être des dividendes ou simplement des gains provenant de la vente d’actions; dans le premier cas, ils peuvent être imposés au taux des plus-values à long terme. Les distributions du fonds sont imposées, que l’argent soit réinvesti ou non dans d’autres actions du fonds. Et, bien sûr, il y a des impôts si les parts du fonds sont vendues avec un gain (ou des déductions en cas de perte). (Pour en savoir plus, voir: Quelle est la différence entre les gains en capital et les revenus de placement? )
Fonds obligataires
Les fonds obligataires sont un peu différents. Les intérêts gagnés sont imposés comme un revenu ordinaire. Mais il y a quelques rides supplémentaires selon le type de fonds obligataire que vous achetez. Par exemple, il existe des fonds d’obligations municipales libres d’impôt, mais en général, l’allégement fiscal ne s’applique que si vous vivez dans le même État dans lequel ces obligations ont été émises.
Dans la plupart des cas, les fonds d’obligations municipales ne sont pas imposables au niveau fédéral, tandis que la dette fédérale (un fonds de bons du Trésor, par exemple) sera exonérée de l’impôt sur le revenu de l’État mais toujours imposable au niveau fédéral.
Fonds internationaux
Cela nous amène à la troisième catégorie de fonds: internationaux. Parfois, les fonds internationaux ne sont pas imposés à cause du crédit pour impôt étranger. Afin d’éviter de taxer les gens deux fois, l’ Internal Revenue Service (IRS) autorise des crédits pour les impôts étrangers déjà payés. Cela peut en faire un bon diversificateur et une couverture fiscale. (Pour en savoir plus, voir: Comprendre la fiscalité des investissements étrangers )
Cependant, il est utile d’examiner attentivement les pays couverts par les fonds. «Si ce pays n’a pas de convention fiscale [avec les États-Unis], vous pouvez être imposé deux fois», a déclaré Allan Roth, fondateur de la société de conseil en investissement et de planification financière Wealth Logic.
Efficacité fiscale
Même si les règles fiscales peuvent devenir compliquées pour les fonds, il existe encore des moyens de maximiser l’efficacité fiscale, a déclaré Roth. Tout d’abord, minimisez les échanges. Un fonds qui négocie beaucoup encourra plus d’impôts, point final. Une autre est de penser à la «enveloppe» dans laquelle les fonds sont – votre plan 401 (k) à imposition différée, ou un compte imposable chez votre courtier ou conseiller financier local.
Roth suggère de placer des fonds obligataires dans un 401 (k) ou un compte de retraite individuel (IRA), par exemple, tout en conservant les fonds d’actions dans un compte imposable. La raison en est que les distributions de fonds obligataires sont imposées au taux applicable à votre revenu, ce qui signifie que chaque année, il y aura un coup dur fiscal.
Il n’y a pas non plus de garantie que les fonds d’actions surclasseront les fonds obligataires (ou vice versa) ou que les taux d’intérêt resteront aussi bas qu’ils le sont, donc le plus simple est de reporter les impôts jusqu’à ce que vous retiriez l’argent, a déclaré Roth.
Les fonds d’actions, quant à eux, sont imposés au taux des gains en capital, qui la plupart du temps est inférieur au taux du revenu ordinaire. Cela signifie qu’il est en fait préférable de payer le taux le plus bas chaque année plutôt que le taux le plus élevé sur le revenu de la vente des actions du fonds par la suite.
Un type de fonds indiciel est un fonds négocié en bourse (ETF). La théorie, a déclaré Roth, est qu’ils sont plus efficaces sur le plan fiscal, car un FNB qui se rééquilibre ou autre n’aura pas à payer les mêmes impôts qu’un fonds commun de placement. Dans la pratique, les gestionnaires de fonds vendront presque toujours les actions de base les plus coûteuses en premier, ce qui signifie qu’ils déchargeront les produits qui perdent ou gagnent moins d’argent, et paieront moins en gain en capital. (Pour en savoir plus, voir: Qu’est – ce qui détermine votre base de coût? )