Pourquoi les conseillers disent que la dette n’est pas toujours une mauvaise chose
De nombreux clients de la planification financière considèrent le remboursement de la dette comme l’une de leurs plus grandes priorités financières. Après tout, ne pas avoir d’argent leur permet d’étendredavantageleurs revenus et d’épargner davantage. Mais des statistiques récentes indiquent qu’un nombre croissant d’Américains sont plus éloignés que jamais de cet objectif. La Federal Reserve Bank a récemment publié un rapport indiquant qu’en 2016, la dette totale portée par tous les ménages américains a augmenté plus qu’elle ne l’a fait en une décennie, et devrait établir un autre record cette année. Mais la dette est-elle toujours une mauvaise chose?
Tirer profit de la dette
Thomas Anderson, ancien dettes, et non les capitaux propres, qui peuvent faire une différence positive pour les clients. «Le principal facteur déterminant pour réussir ou non à long terme est les décisions que vous prenez en matière d’endettement», dit-il.
Le nouveau livre d’Anderson,The Value of Debt in Building Wealth, postule que les consommateurs ne devraient pas considérer la dette comme un fardeau, mais plutôt l’accepter et l’accepter comme un moyen d’acheter des actifs et de réduire leurschargesfiscales. Anderson soutient que l’utilisation de la dette pour financer des investissements peut produire des soldes finaux plus élevés que des investissements entièrement financés par des liquidités. Il considère qu’une dette à faible taux d’intérêt est une «dette enrichissante», car cette dette peut permettre au consommateur d’investir de l’argent dans des actifs qui produisent un rendement du capital plusélevé aufil du temps en raison du pouvoir de la composition.
Dans son livre, il met en garde les conseillers que ceux qui ignorent le facteur de la dette dans leurs recommandations risquent de court-circuiter leurs clients. Il étaye son affirmation en comparant trois ménages: le premier ménage utilise tous ses revenus discrétionnaires pour rembourser sa dette, le second effectue les paiements normaux de sa dette et économise de l’argent, et le troisième ne fait que les paiements minimums sur sa dette et investit le reste.
Le troisième ménage finit vainqueur après 30 ans car ses investissements ont le plus augmenté par rapport à sa dette. «C’est pourquoi la décision avec la dette est plus importante que la décision avec l’ allocation d’actifs. Cela entraîne une augmentation de la somme d’argent sur une longue période de temps. Vous pouvez financer des actifs. Au lieu d’immobiliser de l’argent dans une maison, vous pouvez le mettre dans votre portefeuille. Trente-cinq ans de composition à un taux inférieur est plus puissant que 10 ans de composition à un taux plus élevé », explique-t-il. (Pour en savoir plus, voir: La grande différence entre une bonne et une créance irrécouvrable.)
Comment les conseillers peuvent-ils aider
Les conseillers financiers peuvent aider les particuliers à gérer leur dette en recourant à des prêts de consolidation de dettes et à des plans de remboursement. Ceux qui ont une dette élevée de prêt étudiant peuvent envisager de se refinancer avec l’une des nouvelles sociétés de prêt étudiant innovantes telles que SoFi, qui propose une variété de programmes d’ajournement ainsi qu’une aide pour trouver un emploi et démarrer une entreprise.
Ils peuvent également aider les acheteurs potentiels à obtenir la meilleure offre possible sur leur prêt hypothécaire et leur montrer ce qu’ils doivent faire pour améliorer leur cote de crédit. Les clients qui sont des investisseurs plus sophistiqués peuvent également envisager de négocier sur marge afin de tirer parti de leurs gains d’investissement (bien qu’il existe un risque supplémentaire à le faire).
La ligne de fond
Bien que la plupart des gens considèrent que la dette est principalement mauvaise, il y a des moments où son utilisation peut être justifiée afin d’obtenir un taux de retour sur investissement plus élevé au fil du temps. Les conseillers peuvent aider les individus à apprendre quand utiliser la dette et quand utiliser d’autres moyens pour atteindre leurs objectifs financiers. (Pour en savoir plus, consultez: Voici comment les conseillers financiers peuvent vous aider à régler vos dettes.)