Les 6 principales erreurs hypothécaires
Table des matières
Développer
- 1. Prêts hypothécaires à taux variable
- 2. Aucun acompte
- 3. Prêts de menteur
- 4. Prêts hypothécaires inversés
- 5. Amortissement plus long
- 6. Produits hypothécaires exotiques
- La ligne de fond
Pendant la Grande Récession, l’économie américaine a été durement touchée par les saisies de prêts hypothécaires. Les emprunteurs de tout le pays avaient du mal à payer leurs hypothèques. À l’époque, de nombreux emprunteurs tentaient de refinancer leurs prêts hypothécaires.
Même les propriétaires haut de gamme avaient des problèmes avec les saisies. Pourquoi tant de citoyens ont-ils des problèmes avec leurs prêts hypothécaires? Voici six erreurs hypothécaires courantes, même à ce jour.
Points clés à retenir
- Les prêts hypothécaires à taux ajustable offrent un faible taux initial qui se traduit par des paiements moins élevés; cependant, le taux d’intérêt se réinitialise après une période de temps déterminée.
- Ne pas verser d’acompte sur un prêt hypothécaire peut augmenter la probabilité que la maison de l’emprunteur se retrouve «sous l’eau».
- Les prêts hypothécaires inversés ont des coûts initiaux élevés, sont criblés de nombreux frais et entraînent la perte de la valeur nette de votre maison.
- Des délais plus longs pour les prêts hypothécaires se traduisent par moins de valeur nette de la maison et plus d’intérêts payés, ce qui rend le déménagement difficile pour le propriétaire.
- Les produits hypothécaires exotiques peuvent amener les acheteurs à constituer des fonds propres négatifs.
1. Prêts hypothécaires à taux variable
Les prêts hypothécaires à taux variable (ARM) peuvent sembler être le rêve d’un propriétaire. Ces prêts hypothécaires démarrent les emprunteurs avec un faible taux d’intérêt pendant les deux à cinq premières années. Ils vous permettent d’acheter une maison plus grande que celle à laquelle vous pouvez normalement prétendre et ont des paiements plus bas et plus abordables.
Après deux à cinq ans, cependant, le taux d’intérêt revient au taux du marché, qui est généralement plus élevé. Ce n’est pas un problème si les emprunteurs peuvent simplement retirer la valeur nette de leur maison et refinancer à un taux inférieur une fois qu’elle est réinitialisée.
Alternativement, si l’acheteur n’est pas resté longtemps dans la maison, il se peut qu’elle ait déjà été vendue au moment où le taux aurait changé. Ce type d’hypothèque peut être un bon choix pour quelqu’un dont le travail nécessite de fréquents déménagements.
Mais cela ne fonctionne pas toujours de cette façon. Lorsque les prix des logements baissent, les emprunteurs ont tendance à constater qu’ils sont incapables de refinancer leurs prêts existants. Cela laisse de nombreux emprunteurs confrontés à des versements hypothécaires élevés qui représentent deux à trois fois leurs versements initiaux.
Magasiner avec différents prêteurs, offrir des informations complètes et véridiques sur votre demande de prêt hypothécaire et régler les problèmes de crédit au fur et à mesure qu’ils surviennent sont les meilleures mesures que vous pouvez prendre pour obtenir un prêt hypothécaire juste et pratique.
2. Aucun acompte
Un élément déclencheur de la crise des subprimes était que de nombreuses entreprises offraient aux emprunteurs des prêts sans acompte. Voici pourquoi cela est devenu un problème. Le but d’un acompte est double. Premièrement, il augmente le montant de la valeur nette de votre maison tout en réduisant le montant d’argent que vous lui devez. Deuxièmement, un acompte garantit que vous avez de la peau dans le jeu.
Les emprunteurs qui effectuent des acomptes importants sont beaucoup plus susceptibles de faire tout leur possible pour effectuer leurs versements hypothécaires, car ils ne veulent pas perdre leur investissement.
D’un autre côté, de nombreux emprunteurs qui investissent peu ou pas du tout sur leur maison et se retrouvent à l’envers sur leur prêt hypothécaire finissent par s’en aller parce qu’ils doivent plus d’argent que la maison ne vaut. Plus un emprunteur doit, plus il est susceptible de se retirer, ce qui met l’hypothèque en saisie.
3. Prêts de menteur
Le terme « prêts menteurs » peut sembler peu recommandable, mais ces prêts étaient incroyablement populaires pendant le boom immobilier avant l’ effondrement des subprimes qui a commencé en 2007. Les prêteurs hypothécaires n’ont pas tardé à les distribuer et les emprunteurs les ont rapidement acceptés. Un prêt menteur nécessite peu ou pas de documentation et aucune vérification. Le prêt est basé sur les revenus déclarés de l’emprunteur, les actifs déclarés et les dépenses déclarées.
Ils sont ainsi nommés parce que les emprunteurs ont tendance à mentir, gonflant leurs revenus pour pouvoir acheter une maison plus grande. Certaines personnes qui ont reçu un prêt de menteur n’avaient même pas de travail. Le problème commence une fois que l’acheteur entre dans la maison.
Étant donné que les paiements hypothécaires doivent être payés avec le revenu réel – et non le revenu déclaré – l’emprunteur est incapable d’effectuer des paiements hypothécaires de manière cohérente. Ils prennent du retard sur les paiements et se retrouvent face à la faillite et à la forclusion.
4. Prêts hypothécaires inversés
Si vous regardez la télévision, vous avez probablement vu une rente.
Il y a de nombreux Les frais d’origines, l’assurance hypothécaire, l’assurance titres, les frais d’évaluation, les honoraires d’avocat et les frais divers peuvent rapidement gruger les capitaux propres. Alors que l’emprunteur conserve toujours le titre de la maison et donc «possède» la maison, l’hypothèque inversée pourrait avoir de grandes implications pour leurs enfants.
Cependant, cela dépend de la manière dont le prêt a été mis en place;les prêts hypothécaires inversés les plus courants sont les prêts hypothécaires à conversion de valeur domiciliaire (HECM). Cela signifie que si les enfants de l’emprunteur veulent garder la maison, ils doivent rembourser le reste du prêt ou 95% de la valeur estimative de la maison.
5. Amortissement plus long
Vous avez peut-être pensé que 30 ans était la période la plus longue que vous pouviez obtenir sur un prêt hypothécaire, mais certaines sociétés hypothécaires offrent maintenant des prêts d’une durée pouvant aller jusqu’à 40 ans. De plus, les prêts hypothécaires à 35 et 40 ans gagnent lentement en popularité. Pourquoi? Ils permettent aux particuliers d’acheter une maison plus grande pour des paiements beaucoup moins élevés.
Une hypothèque de 40 ans peut avoir du sens pour un jeune de 20 ans qui prévoit rester à la maison pendant les 20 prochaines années, mais cela n’a pas de sens pour les autres. Le taux d’intérêt sur une hypothèque de 40 ans sera légèrement plus élevé que sur un prêt de 30 ans. Cela équivaut à beaucoup plus d’intérêts sur 40 ans, car les banques ne vont pas donner aux emprunteurs 10 ans supplémentaires pour rembourser leur prêt hypothécaire sans rattraper le retard.
Les emprunteurs auront également moins de valeur nette dans leurs maisons. La majeure partie des paiements pendant les 10 à 20 premières années remboursera principalement les intérêts, ce qui rendra presque impossible le déménagement de l’emprunteur. Cela rend également la retraite plus difficile si vous effectuez des paiements à 70 ans.
6. Produits hypothécaires exotiques
D’autres types de prêts hypothécaires développés avant la Grande Récession ont également conduit à des saisies. Les prêteurs ont inventé toutes sortes de produits exotiques qui ont fait du rêve d’accession à la propriété une réalité. Certains propriétaires ne comprenaient tout simplement pas dans quoi ils s’embarquaient. Deux exemples:
- Les prêts à intérêt seulement peuvent réduire les paiements de 20% à 30%. Ces prêts permettent aux emprunteurs de vivre dans une maison pendant quelques années et de ne payer que les intérêts.
- Les prêts nominatifs permettent aux emprunteurs de décider exactement combien ils veulent payer sur leur prêt hypothécaire chaque mois.
Le hic pour les deux produits est qu’un gros montant du principal est dû après une certaine période. Tous ces produits sont connus sous le nom de produits d’ amortissement négatif. Au lieu de constituer des fonds propres, les emprunteurs créent des fonds propres négatifs. Ils augmentent le montant qu’ils doivent chaque mois jusqu’à ce que leur dette s’écroule sur eux comme un tas de briques. Les produits hypothécaires exotiques ont conduit de nombreux emprunteurs à ne pas rembourser leurs prêts.
La discrimination en matière de prêt hypothécaire est illégale. Consumer Financial Protection Bureau ou duDepartment of Housing and Urban Development (HUD)desÉtats-Unis.
La ligne de fond
La route vers l’accession à la propriété est semée d’embûches. Les éviter est l’une des clés pour éviter les problèmes financiers. Peut-être qu’un bon adage à garder à l’esprit est que si quelque chose semble trop beau pour être vrai, c’est probablement le cas.