Ratio de solvabilité par rapport aux ratios de liquidité: quelle est la différence?
Ratio de solvabilité par rapport aux ratios de liquidité: un aperçu
Les ratios de liquidité et le ratio de solvabilité sont des outils utilisés par les investisseurs pour prendre des décisions d’investissement. Les ratios de liquidité mesurent la capacité d’une entreprise à convertir ses actifs en liquidités. D’autre part, le ratio de solvabilité mesure la capacité d’une entreprise à faire face à ses obligations financières.
Le ratio de solvabilité comprend les obligations financières à la fois à long et à court terme, tandis que les ratios de liquidité se concentrent davantage sur les obligations de dette à court terme et les actifs courants d’une entreprise.
Ratio de solvabilité
Le ratio de solvabilité est une mesure complète de la solvabilité, car il mesure les flux de trésorerie réels d’une entreprise – plutôt que le bénéfice net – en ajoutant les amortissements et autres dépenses non monétaires pour évaluer la capacité de l’entreprise à rester à flot. Il mesure cette capacité de trésorerie par rapport à l’ensemble des passifs, plutôt que par la dette à court terme uniquement. De cette façon, le ratio de solvabilité évalue la santé à long terme d’une entreprise en évaluant sa capacité de remboursement de sa dette à long terme et les intérêts de cette dette.
Le ratio de solvabilité est souvent utilisé par les prêteurs commerciaux potentiels pour déterminer si les flux de trésorerie d’ une entreprise sont suffisants pour faire face à ses engagements à court et à long terme. Plus le ratio de solvabilité d’une entreprise est faible, plus la probabilité de défaut de paiement de ses obligations est élevée.
Contrairement aux ratios de liquidité, le ratio de solvabilité mesure la capacité d’une entreprise à honorer ses obligations financières totales. Le ratio de solvabilité est calculé en divisant le bénéfice net et l’amortissement d’une entreprise par ses passifs à court et à long terme. Cela indique si le résultat net d’une entreprise est en mesure de couvrir son passif total. En règle générale, une entreprise dont le ratio de solvabilité est plus élevé est considérée comme un investissement plus favorable.
Points clés à retenir
- Les ratios de liquidité et le ratio de solvabilité sont des outils utilisés par les investisseurs pour prendre des décisions d’investissement.
- Les ratios de liquidité mesurent la capacité d’une entreprise à convertir ses actifs en liquidités.
- Le ratio de solvabilité comprend les obligations financières à la fois à long et à court terme, tandis que les ratios de liquidité se concentrent davantage sur les dettes à court terme et les actifs courants d’une entreprise.
Ratios de liquidité
Les ratios de liquidité mesurent la capacité d’une entreprise à rembourser ses dettes à court terme et à convertir ses actifs en trésorerie. Il est important qu’une entreprise ait la capacité de convertir ses actifs à court terme en liquidités afin de pouvoir honorer ses dettes à court terme. Un ratio de liquidité sain est également essentiel lorsque l’entreprise souhaite acquérir des actifs supplémentaires.
Par exemple, l’analyse interne des ratios de liquidité implique l’utilisation de plusieurs périodes comptables qui sont déclarées selon les mêmes méthodes comptables. La comparaison des périodes précédentes avec les opérations actuelles permet aux analystes de suivre les changements dans l’entreprise. En général, un ratio de liquidité plus élevé montre qu’une entreprise est plus liquide et a une meilleure couverture des dettes impayées.
Un ratio de liquidité commun est le ratio actuel. Le ratio actuel mesure la capacité d’une entreprise à honorer ses dettes à court terme. Il est calculé en divisant ses actifs courants par ses passifs courants. En règle générale, un ratio actuel plus élevé indique que l’entreprise est capable de rembourser toutes ses dettes à court terme. Un autre ratio de liquidité courant est connu sous le nom de ratio rapide. Il mesure la capacité d’une entreprise à honorer ses obligations à court terme avec ses actifs les plus liquides et exclut donc les stocks de ses actifs courants. Il est également connu sous le nom de «rapport acide-test»
L’analyse du ratio de liquidité peut ne pas être aussi efficace lorsque l’on examine les secteurs d’activité car diverses entreprises nécessitent des structures de financement différentes. L’analyse du ratio de liquidité est également moins efficace pour comparer des entreprises de différentes tailles dans différentes zones géographiques.