Réserves non divulguées

Que sont les réserves non divulguées?

Les réserves non divulguées comprennent les réserves non publiées ou «cachées» qui peuvent ne pas figurer sur les documents publics – comme le bilan – mais qui sont néanmoins des actifs réels et sont considérées comme telles par la plupart des institutions bancaires.

Les réserves bancaires sont les liquidités minimales que les institutions financières doivent garder sous la main. La Réserve fédérale (Fed) fixe les exigences afin de garantir que les banques disposent de suffisamment d’argent pour couvrir les retraits.

Comprendre les réserves non divulguées

Les réserves non divulguées concernent les exigences de fonds propres dans le secteur bancaire et sont désignées comme fonds propres de catégorie 2. Le niveau 2 est désigné comme la deuxième couche ou la couche supplémentaire du capital d’une banque et est moins liquide que le capital de catégorie 1.

Les réserves non divulguées sont incluses dans les fonds propres de catégorie 2 et se produiront par le biais de provisions ou lorsqu’une banque imputera des dépenses à un P&L. Ces éléments ne sont ni divulgués ni visibles sur les déclarations publiques, telles que le bilan. Le capital de niveau 2, ou capital supplémentaire, comprend également un certain nombre d’éléments importants et légitimes de l’exigence de capital d’une banque. Cinq éléments peuvent généralement être inclus dans les calculs des fonds propres de niveau 2:

• Réserves non divulguées
• Réserves de réévaluation
• Réserves générales pour pertes sur prêts
• Instruments hybrides de dette-fonds propres
• Dette à terme subordonnée

Le capital de niveau 1, également appelé capital de base, est plus liquide et se compose de capitaux propres et de réserves déclarées (par exemple, les bénéfices non répartis ). Le capital de niveau 1 est l’argent que la banque a dans ses livres lorsqu’elle entreprend des prêts, des investissements, des transactions ou d’autres transactions risquées. En termes simples, les fonds de niveau 1 soutiennent les banques lorsque les pertes sont absorbées afin que les fonctions commerciales n’aient pas à être interrompues.

Les exigences de fonds propres de niveau 1 et de niveau 2 ont été largement normalisées dans l’accord de Bâle I, publié par le Comité de Bâle sur le contrôle bancaire et laissées intactes par l’accord de Bâle II. Les régulateurs nationaux de la plupart des pays du monde ont mis en œuvre des normes de niveau 2 dans la législation locale. Dans le calcul des fonds propres réglementaires, le Tier 2 est limité à 100% du capital Tier 1.

Considérations spéciales sur les réserves non divulguées

Les formes préférées ou acceptées de capital et de garantie ont gagné en importance, en particulier après la crise bancaire de 2008 et 2009. Les tests de résistance des banques, qui ont été menés en réponse à de nombreux programmes de sauvetage financés par les contribuables, ont mis en évidence à quel point certains actifs et réserves étaient terriblement insuffisants pendant les marchés volatils de la Grande Récession.

Dans la pratique, les réserves non divulguées ne sont pas courantes, mais sont acceptées par certains régulateurs lorsqu’une banque a réalisé un profit, mais que le profit n’est pas apparu dans les bénéfices non répartis normaux ou dans les réserves générales de la banque. Il est assez courant que les réserves non divulguées soient acceptées par les autorités de surveillance d’une banque. Cependant, de nombreux pays n’acceptent pas les réserves non divulguées comme un concept comptable ou même comme une forme légitime de capital.