4 meilleurs FNB du marché monétaire pour la préservation du capital

Les fonds négociés en bourse (ETF) du marché monétaire sont une partie nécessaire des portefeuilles de nombreux investisseurs, car ils assurent la sécurité et la préservation du capital dans un marché turbulent. Ces fonds investissent généralement dans des titres de créance à court terme de haute qualité et très liquides, tels que les bons du Trésor américain et le papier commercial, qui ne génèrent généralement pas de revenus importants.

Alors que les FNB du marché monétaire investissent la majorité de leurs fonds soit dans des équivalents de trésorerie, soit dans des titres hautement cotés à très court terme, certains peuvent investir une partie de leurs actifs dans des titres à plus long terme ou moins bien notés. Les investisseurs doivent comprendre que ces titres présentent des risques plus élevés.

Bien que tous les investissements présentent certains risques, les FNB du marché monétaire suivants sont une option relativement sûre pour les investisseurs:

• iShares Short Treasury Bond ETF ( SHV )
• FNB d’obligations à court terme iShares ( PRÈS )
• SPDR Bloomberg Barclays 1-3 mois T-Bill ETF ( BIL )
• FNB Invesco Ultra Short Duration ( GSY )

Lisez la suite pour en savoir plus sur ces investissements. Les informations fournies ici sont mises à jour le 25 juillet 2019.

FNB d’obligations du Trésor à court terme iShares

LeFNB iShares Short Treasury Bond se négocie au Nasdaq et investit dans l’extrémité la plus courte de la courbe de rendement en se concentrant sur les obligations du Trésor américain dont l’échéance est comprise entre un mois et un an. Le fonds prend très peu de risque de crédit ou de taux d’intérêt et, par conséquent, produit généralement des rendements très faibles. Le taux de rendement annuel moyen du FNB depuis sa création en 2007 est de 0,99%. Mais il est un fonds très sûr pour parc actifs pendant les marchés turbulents.

Le fonds détient 48 titres, investissant environ 71% de son actif net de 24,6 milliards de dollars dans des titres du Trésor américain. Les 29% restants sont investis en liquidités et / ou produits dérivés. Tous les investissements obligataires du fonds ont lanotation obligataire la plusélevée AAA. Le FNB a un faible ratio de frais de 0,15%.

Depuis juillet 2016, l’ETF a commencé à suivre l’indice ICE US Treasury Short Bond. Il a légèrement sous-performé son indice de référence avec un rendement à un an de 2,35% contre 2,49% pour l’indice.

FNB d’obligations à court terme iShares

LeFNB d’obligations à court terme iShares investit la majorité de ses actifs dans des titres à revenu fixe de première qualité dont la durée moyenne est généralement inférieure à un an. Le fonds est géré activement, ce qui signifie qu’il ne tente pas d’égaler la performance d’un indice.

Des 6,5 milliards de dollars d’actifs nets du fonds, 7,41% sont en espèces et 17,96% sont en titres adossés à des actifs.Environ 34% des obligations du fonds reçoivent des notations AAA, environ 10% reçoivent des notations AA et environ 22% obtiennent des notations A. Les obligations restantes reçoivent des notations BBB.

Les cinq principaux titres du FNB sont:

• Fonds de trésorerie BCF
• Billet du Trésor
• Charter Communications Operating LLC
• CVS Health Corp.
• Abbvie

Ce FNB a un ratio de frais de 0,25%.

FNB SPDR Bloomber Barclays Bons du Trésor 1-3 mois

SPDR Bloomberg Barclays 1-3 Month T-Bill ETF cherche à suivre la performance de l’indice Bloomberg Barclays 1-3 Month US Treasury Bill et est négocié à la NYSE Arca Exchange. Le fonds investit dans l’extrémité la plus courte de la courbe de rendement et se concentre sur les titres du Trésor américain à coupon zéro dont l’échéance résiduelle est comprise entre un et trois mois. Il prend très peu de risque de crédit ou le taux et, par conséquent, cherche à offrir des rendements sûrs. En raison de la courte durée des investissements dans son portefeuille, l’ETF est rééquilibré à la fin du mois.

Les investisseurs ne doivent pas s’attendre à des rendements élevés de la part du FNB SPDR Barclays 1-3 Month T-Bill.Depuis sa création en 2007, le fonds a généré un rendement annuel moyen de 0,64%. Cependant, le fonds peut être une option d’investissement raisonnable pendant les marchés volatils. Gardez à l’esprit que même les investissements de très courte durée comportent des risques de marché, en particulier lorsque les taux d’intérêt à court terme sont volatils.

Le fonds a un actif net de 9,2 milliards de dollars, avec plus de 29 millions de dollars investis en espèces. Ratio de frais du fonds de 0,14% .

FNB Invesco de durée ultra courte

LeFNB Invesco Ultra Short Duration vise à maximiser le revenu courant, à préserver le capital et à maintenir la liquidité pour les investisseurs. Le fonds est géré activement et cherche à surperformer l’indice Bloomberg Barclays 1 à 3 Month US Treasury Bill et l’indice ICE Bank of America-Merrill Lynch US Treasury Bill. Il a reçu une note moyenne de quatre étoiles de Morningstar sur 151 fonds.

Ce FNB détient des titres d’une durée moyenne inférieure à un an, notamment des bons du Trésor américain, des obligations de sociétés et jusqu’à 10% d’obligations à rendement élevé. La partie à haut rendement peut stimuler les rendements, mais peut également augmenter légèrement le risque du fonds. Mais la durée à court terme des avoirs à haut rendement peut atténuer son risque.

Le portefeuille légèrement plus risqué du fonds a généré des rendements légèrement supérieurs à la moyenne par rapport aux autres fonds du marché monétaire ETF. Rendements sur un an de 3,12%, rendements sur trois ans de 2,36% et rendements sur cinq ans de 1,81%.Le fonds avait un actif net de 2,5 milliards de dollars et un ratio de frais de 0,25%, ce qui est supérieur à la moyenne des fonds du marché monétaire.dix