Immobilier d’investissement
Qu’est-ce que l’immobilier d’investissement?
L’immobilier de placement est un bien immobilier qui génère des revenus ou qui est autrement destiné à des fins d’investissement plutôt que comme résidence principale. Il est courant pour les investisseurs de posséder plusieurs biens immobiliers, dont l’un sert de résidence principale tandis que les autres sont utilisés pour générer des revenus locatifs et des bénéfices grâce à l’appréciation des prix. Les implications fiscales pour l’immobilier d’investissement sont souvent différentes de celles pour l’immobilier résidentiel.
Points clés à retenir
- L’immobilier de placement peut offrir aux investisseurs la possibilité de créer de la richesse, d’augmenter les revenus et de diversifier un portefeuille de placements.
- Les investissements résidentiels concernent généralement des maisons, des maisons en rangée et des copropriétés.
- Un investissement dans l’immobilier commercial peut impliquer la propriété de magasins de détail, d’immeubles de bureaux ou d’installations de stockage et d’entrepôts.
- L’immobilier de placement peut créer des gains en capital pour les investisseurs en raison de l’augmentation de la valeur de la propriété et générer des revenus locatifs.
Comprendre l’investissement immobilier
L’immobilier d’investissement peut offrir des opportunités de gains financiers aux investisseurs. Posséder des immeubles de placement peut aider à créer de la richesse, à augmenter les revenus et à diversifier un portefeuille de placements. Bien qu’il existe de nombreux types de propriétés sur le marché immobilier, la plupart des propriétés peuvent être divisées en deux classifications.
Résidentiel
L’immobilier d’investissement peut inclure des terrains et des propriétés résidentielles. Les investissements résidentiels concernent généralement des maisons, des maisons en rangée et des copropriétés. Les propriétés résidentielles peuvent être des unités multifamiliales ou unifamiliales.
Commercial
Un investissement dans l’immobilier commercial peut impliquer la propriété de magasins de vente au détail, d’immeubles de bureaux ou d’installations de stockage et d’entrepôts. L’investissement dans l’immobilier commercial est généralement plus complexe et plus coûteux que les investissements résidentiels. Les baux de propriétés commerciales peuvent être plus longs qu’un contrat de location résidentielle. Les coûts et la rentabilité sont généralement mesurés au pied carré.
Avantages pour l’investissement immobilier
Les avantages d’investir dans l’immobilier sont nombreux et peuvent varier en fonction de l’objectif de l’investisseur. Le montant à investir dans un bien immobilier peut dépendre de la tolérance au risque de l’investisseur. En outre, l’horizon temporel d’un investisseur est important à prendre en compte lors d’un achat ou d’un investissement aussi important.
Certains investisseurs investissent dans l’immobilier pour diversifier leur argent hors du marché boursier. D’autres investisseurs veulent que leur argent soit investi dans des actifs physiques plutôt que dans des titres, tels que des actions ou des obligations. Deux des principaux avantages d’investir dans l’immobilier, à la fois résidentiel et commercial, comprennent:
L’appréciation du capital
Les immeubles de placement peuvent réaliser des gains en capital pour les investisseurs en raison de l’augmentation de la valeur des propriétés au fil du temps. Un gain en capital est un profit qui résulte de la différence entre le prix d’achat initial et le prix de vente du bien. Bien entendu, les investisseurs ne peuvent réaliser le gain en capital qu’après l’avoir vendu.
Cependant, les prix ont augmenté de façon spectaculaire au cours des dernières décennies à mesure que la demande de logements augmentait. L’ offre et la demande jouent un rôle dans la réalisation de plus-values immobilières. S’il y a moins de propriétés dans une région géographique ou moins d’offre, les prix des propriétés ont tendance à s’apprécier – toutes choses étant égales par ailleurs.
Revenus locatifs
De nombreux investisseurs achètent des biens immobiliers pour le flux régulier de revenus qu’ils procurent. Qu’il s’agisse d’une propriété résidentielle ou commerciale, les locataires ou les occupants paient le propriétaire chaque mois jusqu’à l’expiration du contrat de location ou du bail. Ce flux de revenus peut offrir un revenu stable aux retraités et à d’autres personnes qui recherchent une autre source de revenus en plus des revenus provenant de la détention de titres de placement tels que des obligations ou des actions. Les revenus de l’immobilier peuvent également servir de couverture ou de protection contre les replis boursiers et la hausse des prix des biens de consommation.
Manières de gérer l’investissement immobilier
Tirer parti de l’immobilier d’investissement peut suivre de nombreuses voies. Un investisseur peut rejoindre un groupe d’investissement immobilier qui met en commun ses fonds pour acquérir des propriétés. Le ou les propriétaires d’immeubles de placement peuvent engager des gestionnaires immobiliers pour superviser l’entretien quotidien et la perception des loyers pour un bien immobilier ou un portefeuille entier.
Un investisseur immobilier pourrait également chercher à servir du côté des prêts ou du financement de projets dans l’espoir d’un retour sur investissement. Par exemple, les investisseurs pourraient être les prêteurs derrière les prêts d’argent dur pour l’immobilier. Dans un tel cas, l’emprunteur paiera probablement des taux d’intérêt plus élevés pour recevoir les fonds et devra rembourser le prêt à court terme. Le prêteur peut accepter le prêt dans l’espoir de prendre possession de la propriété devrait l’emprunteur par défaut, surtout si la propriété a le potentiel pour une plus grande valeur de revente.
L’immobilier d’investissement peut prendre la forme d’une propriété délabrée ou sous-développée qui est rénovée avec l’intention de louer l’espace pour un rendement à long terme. Le propriétaire de l’immeuble peut rechercher un financement pour couvrir les coûts d’amélioration de l’immeuble et le rendre plus attrayant pour les locataires.
Un investisseur immobilier pourrait acquérir une propriété en pensant que la demande d’espace augmentera en raison de facteurs externes. De nouvelles attractions telles qu’une arène sportive ou le développement d’infrastructures, comme un prolongement d’autoroute, pourraient rendre les propriétés voisines hautement souhaitables. Par exemple, un investisseur immobilier peut acheter une propriété commerciale à côté du site pour un nouveau théâtre en construction. L’hypothèse est qu’il y aurait une augmentation du trafic piétonnier passant par la propriété achetée, ce qui ferait de l’emplacement un choix de premier choix pour les détaillants. La demande accrue pourrait également offrir au propriétaire la possibilité de réduire les prix des loyers.
Risques pour l’investissement immobilier
L’immobilier peut impliquer un montant important de capital initial et de dettes sous forme d’emprunt auprès d’une banque. De plus, cela ne procure pas de gain financier immédiat, ce qui signifie qu’il peut s’écouler plusieurs années avant de réaliser un profit ou de récupérer l’investissement initial.
Les ralentissements économiques peuvent rendre difficile la recherche de locataires, en particulier dans les propriétés commerciales. Si les entreprises font faillite ou perdent de l’argent, elles risquent de ne pas pouvoir payer leur loyer. En période de récession, il peut être assez difficile de trouver des locataires pour des propriétés commerciales. En conséquence, le propriétaire devrait payer l’entretien de la propriété et tout paiement hypothécaire à la banque pour l’achat de la propriété.
Il existe également des risques à investir dans des propriétés résidentielles. Des situations difficiles peuvent survenir lors de la gestion des locataires. Des dépassements de coûts de rénovation ou de réparation peuvent survenir, ce dont l’investisseur peut avoir besoin d’engager des fonds supplémentaires. Les locataires peuvent toujours avoir une urgence au milieu de la nuit, ce qui peut entraîner plus de temps passé à gérer la propriété.
La bonne nouvelle est que les investisseurs immobiliers peuvent engager un gestionnaire immobilier pour gérer et superviser les réparations et le recouvrement des loyers. Cependant, le coût d’un gestionnaire immobilier rongera le revenu mensuel perçu, ce qui se traduirait par un délai plus long avant que la propriété ne génère un profit et que l’investisseur récupère l’investissement initial.