Unité de rente

Qu’est-ce qu’une unité de rente?

Une unité de rente est une unité d’accumulation pour laquelle le rentier a rente son contrat. Il s’agit d’un sous-compte de la rente totale accumulée du retraité. Ces unités représentent une part fixe de propriété du portefeuille de comptes de l’assureur et diffèrent à plusieurs égards des parts de fonds communs de placement.

Comment fonctionne une unité de rente

Lorsqu’un titulaire de rente, ou rentier, passe de l’ accumulation de patrimoine à la nécessité de faire des économies, il commence à puiser dans son argent épargné pour financer sa retraite. Tout en épargnant, le rentier a effectué des versements périodiques à sa compagnie d’assurance-vie pour acheter des parts de propriété d’un très grand portefeuille géré par l’assureur.

Les rentes surviennent lorsque l’assuré veut commencer à retirer de l’argent et convertit donc son épargne totale accumulée pour commencer à lui verser son revenu. Pour ce faire, l’assuré achète des unités de rente avec l’argent qui était autrefois épargné sous forme d’unités d’accumulation. Considérez cela comme une mesure comptable pour déterminer votre propriété proportionnelle de votre compte distinct.

Que signifient les numéros d’unités de rente

Les sous-comptes de rente ressemblent à des fonds communs de placement, mais il y a une différence entre eux et ce qui a principalement à voir avec la façon dont leurs valeurs sont calculées. La société d’investissement Fidelity, qui propose des rentes, l’explique ainsi: «La valeur liquidative, ou VNI, est la valeur de chaque action du fonds commun de placement. Cette valeur, qui est recalculée chaque jour d’ouverture de la bourse, est déterminée par en divisant le total des actifs moins tous les passifs par le nombre d’actions en circulation chaque jour.  »

Fidelity ajoute ce qui suit:

La valeur unitaire d’accumulation, ou AUV, est la valeur de chaque unité dans le compte variable; cette valeur est recalculée chaque jour d’ouverture de la bourse. L’AUV tient compte du rendement quotidien du fonds sous-jacent tel que mesuré par la variation de la valeur liquidative plus l’incidence de toute distribution, comme les
gains en capital et le
revenu de dividendes, moins les frais quotidiens du compte distinct de la rente. Puisque la valeur des parts que vous détenez représente déjà votre «part» de cette activité, vous ne verrez aucune des distributions déclarées séparément sur votre relevé de rente.

Une autre particularité est qu’avec les fonds communs de placement, il peut y avoir des distributions de gains en capital et de dividendes trimestriellement ou annuellement, versées directement à l’actionnaire. Avec la plupart des rentes, la société émettrice est l’actionnaire, et ces distributions diminuent la valeur liquidative du fonds et augmentent le nombre d’actions.

«Lorsqu’une distribution se produit, la valeur liquidative du fonds diminuera et le nombre d’actions augmentera, mais la valeur unitaire de chaque sous-compte ne changera pas», selon Fidelity.