Wahed Invest: un regard sur le nouveau robot-conseiller islamique

Wahed Invest est un nouvel entrant dans le domaine des robots-conseillers ciblés. Ce robot-conseiller unique prétend être la première plateforme d’investissement islamique automatisée au monde régie par la charia, une loi religieuse qui régit non seulement les rituels religieux, mais aussi les aspects quotidiens de l’islam. Wahed est certifié en tant que conseiller en patrimoine conforme à l’éthique. Les investissements sont examinés par un comité d’érudits islamiques et éthiques. Et la plateforme est conçue pour plaire aux 2 milliards de musulmans à travers le monde.

L’accès et les investissements sont conçus pour le plus petit investisseur;le service a un investissement minimum de 100 $ Selon le PDG Junaid Wahed dans un récent communiqué de presse, les portefeuilles Wahed ont mieux performé – avec moins de risques – que leurs concurrents traditionnels. Testé en version bêta depuis 2015, le portefeuille est actuellement disponible aux États-Unis et prévoit de s’étendre à l’international en 2017. (Pour des lectures connexes, voir: Robos hybrides pour dépasser les traditionnels. )

Investissement conforme à la charia

L’investissement conforme à la charia, également connu sous le nom d’investissement halal, pourrait être considéré comme un sous-secteur de l’ investissement éthique et socialement responsable. Contrairement aux objectifs de l’investissement traditionnel visant à maximiser les rendements et à minimiser les risques, l’investissement conforme à la charia est conçu pour s’adapter aux croyances éthiques et sociales de l’islam.

Le conseil d’administration de Wahed utilise un ensemble strict de directives pour examiner les investissements individuels. Wahed n’investit pas dans des entreprises qui fournissent des services financiers non islamiques. Le conseil d’éthique évite tout investissement dans les fournisseurs / soutiens de choses comme les jeux de hasard, l’alcool, le tabac et la pornographie. Conformément aux pratiques de prêt islamiques, Wahed n’investira pas dans des entreprises dont les revenus d’intérêts sont supérieurs à environ 5% du chiffre d’affaires total, à moins que l’excédent ne soit donné à des œuvres caritatives. En outre, les investissements Wahed sont nécessaires pour maintenir un certain pourcentage d’actifs non liquides.

Le cabinet de conseil financier Sharia basé aux États-Unis, Straightway Ethical Advisory LLC, supervise la conformité et l’éthique financière de chaque portefeuille Wahed. Les types d’investissement dans Wahed sont distincts, mais l’approche d’investissement est similaire à celle de plusieurs autres sociétés de robo-conseil.

Comment Wahed investit

L’investisseur commence par répondre à plusieurs questions liées au risque. Les requêtes initiales se concentrent sur les objectifs d’investissement, les besoins de liquidité, l’horizon temporel et les niveaux de tolérance au risque. En utilisant la théorie moderne du portefeuille, l’approche Wahed optimise le portefeuille de l’investisseur avec des investissements conformes à la charia offrant les meilleurs rendements pour le minimum de risque.

Les grandes catégories de placement comprennent les actions mondiales, les actions des marchés émergents, les actions américaines, les matières premières et les titres à revenu fixe. En utilisant des investissements de ces catégories, les pourcentages des investisseurs dans des classes d’actifs spécifiques sont déterminés en fonction de leur catégorie de risque:

• Très conservateur
• Conservateur
• Modérer
• Modérément agressif
• Agressif
• Très agressif

Par exemple, un portefeuille très prudent détiendrait 15% d’actions, 72,5% de titres à revenu fixe, 5% d’or, 5% de REIT et 2,5% de liquidités (pour une lecture connexe, voir: Robo-Advisors and a Human Touch: Better Together? )

Quelle est l’approche de rééquilibrage de Wahed?

La fréquence du rééquilibrage est déterminée par plusieurs facteurs. Si les objectifs ou le profil de risque de l’investisseur changent, le portefeuille sera rééquilibré. Les actifs seront rééquilibrés lorsque des fonds seront ajoutés ou retirés du compte. Un changement majeur de la volatilité des marchés pourrait inciter à un rééquilibrage. Le portefeuille peut également être rééquilibré s’il y a un grand écart par rapport au rendement attendu des consommateurs.

Quelle est la structure tarifaire Wahed?

Wahed a une approche globale des frais de compte. Comme la plupart des robots-conseillers, la société prélève des frais basés sur le total des actifs sous gestion des investisseurs sans facturer de commissions pour les transactions et autres activités. Voici la structure actuelle des frais:

7 500 $ à 49 999 $ – 0,99%

50 000 $ à 249 999 $ – 0,79%

250 000 $ à 499 999 $ – 0,49%

500 000 $ et plus — 0,29%

La ligne de fond

Pour les musulmans religieux régis par la charia qui exige le strict respect de normes morales et éthiques élevées, Wahed Invest Inc. est probablement une plate-forme bienvenue dans l’environnement des robots-conseillers. Particulièrement pour les investisseurs qui manquent de grosses sommes d’argent, cette plateforme d’investissement automatisée ouvre la porte à un portefeuille d’investissement géré par des professionnels. Même les non-musulmans intéressés par une approche d’investissement éthique peuvent vouloir enquêter sur Wahed Invest.