Comprendre la règle du transfert de valeur d’assurance

L’un des principaux avantages de tout type d’assurance-vie est la prestation de décès non imposable. Cependant, certains spéculateurs ont commencé à transférer des polices d’assurance-vie entre les parties pour récolter d’importantes aubaines non imposables. Pour décourager cela, le Congrès a déclaré que toute police d’assurance-vie transférée pour tout type de considération matérielle peut devenir partiellement ou entièrement imposable lorsque la prestation de décès est versée.

Cette règle est connue sous le nom de règle du transfert en fonction de la valeur et constitue l’une des rares exceptions à l’exonération générale d’impôt accordée à tous les produits des prestations de décès d’ assurance-vie. Cependant, la règle elle-même a plusieurs exceptions. Nous examinerons ces exceptions ainsi que les conditions dans lesquelles un transfert de police peut entraîner une imposition.

Règle de transfert pour valeur

La règle du transfert pour valeur stipule qu’une fois que le bénéficiaire d’une police d’assurance-vie transfère la prestation à une autre partie, lestatut d’ exonération fiscale de la police sera supprimé et l’acheteur devra payer de l’impôt sur une partie de la prestation de décès.. La règle s’applique si la police est reçue en échange d’une contrepartie précieuse de quelque nature que ce soit. Le montant de la prestation de décès non imposé équivaut à la valeur de la contrepartie reçue plus les primes subséquentes versées au contrat par le bénéficiaire après le transfert. Le reste de la prestation de décès est entièrement imposable en tant que revenu ordinaire.

Exemple de règle de transfert pour valeur

XYZ Corporation achète une police d’assurance-vie de 10 000 $ sur l’un de ses employés clés. Il paie les primes de cette police pendant cinq ans, puis transfère la police à un autre employé pour 8 000 $. Le nouvel employé paie 4 000 $ supplémentaires de primes dans la police. L’employé clé d’origine décède et la prestation de décès est versée au deuxième employé. Seuls 12 000 $ (8 000 $ + 4 000 $) de la prestation de décès peuvent être exclus de l’impôt, le reste étant imposé à titre de revenu ordinaire pour l’employé.

Cette règle est conceptuellement assez simple. Mais la définition de «contrepartie» doit être examinée attentivement pour déterminer quand elle s’applique. Bien qu’il soit généralement admis que la contrepartie fait référence à une forme de paiement monétaire, il arrive parfois qu’aucun transfert formel de quelque nature que ce soit ne soit nécessaire ou qu’une considération tangible soit fournie pour enfreindre cette règle. La considération peut dans ce cas être simplement un accord réciproque de quelque sorte lié au transfert de la police.

Par exemple, si deux actionnaires d’une entreprise étroitement détenue souscrivent des polices d’assurance-vie sur eux-mêmes et se désignent comme bénéficiaires, le bénéficiaire du capital- décès produit du contrat de l’associé décédé le premier devra faire face à une charge fiscale importante en vertu du transfert Règle -for-value. La règle s’applique ici parce que les deux partenaires ont vraisemblablement accepté de se désigner mutuellement comme bénéficiaires, introduisant ainsi la réception de la contrepartie dans l’équation. (Pour une lecture connexe, voir:  Comment éviter l’imposition des polices d’assurance-vie.)

Bien que ces règles soient sujettes à interprétation, le code officiel des impôts est quelque peu ambigu quant à ce qui justifie une violation du statut d’exonération fiscale. Si l’IRS a des raisons de croire que tout type d’accord verbal ou tacite a été conclu, la règle sera alors maintenue. Le critère pour déterminer cela réside dans la question de savoir si le transfert aurait été effectué sans la contrepartie supplémentaire.

Dans l’exemple précédent, l’IRS trouverait qu’un accord avait été conclu parce que chaque partenaire n’aurait probablement pas nommé l’autre comme bénéficiaire de sa police sans réciprocité. Comme mentionné précédemment, la règle du transfert pour valeur ne s’applique pas uniquement aux ventes de polices en soi; modifier ou inscrire un bénéficiaire dans une police en échange d’une contrepartie de quelque nature que ce soit déclenchera également la règle.

Cas spéciaux

Il existe plusieurs cas spécifiques où des exceptions sont prévues pour protéger le produit de l’ assurance. Dans la plupart des cas, cette règle est violée involontairement lorsqu’une politique est transférée à une autre partie avec l’hypothèse erronée que les règles sont suivies. L’une de ces situations se produit lorsque le propriétaire d’une police la vend à la société pour laquelle il travaille ou siège au conseil d’administration et que l’assuré de la police est également un actionnaire ou un dirigeant de la société. D’autres situations impliquent des accords d’achat-vente, où une société privée transfère des polices entre employés d’une manière qui ne relève pas de la liste des exceptions admissibles.

Exceptions autorisées

Lorsque le Congrès a créé la règle du transfert pour la valeur, il a reconnu qu’il existe des raisons valables pour lesquelles une entreprise transfèrerait une politique à l’un de ses employés. À cette fin, le Congrès a inclus cinq exceptions spécifiques à la règle, permettant ainsi à la prestation de décès d’une police transférée d’être versée en franchise d’impôt au bénéficiaire.

1. Transferts de police à l’assuré sur la police
2. Transfert de police à un partenaire de l’assuré sur le contrat
3. Transfert de police à une société de personnes dans laquelle l’assuré du contrat est un partenaire
4. Transferts de police à une société dans laquelle l’assuré de la police est un dirigeant ou un actionnaire
5. Transferts de police dans lesquels la base de coûts du bénéficiairedans la police en cours de transfert est calculée par rapport à la base de coûts du cédant.(Cette exception est généralement applicable dans les réorganisations d’entreprises libres d’impôt, où l’ancienne société transfère la police à la nouvelle.)

Comme mentionné précédemment, cette règle est souvent déclenchée lorsqu’une entreprise transfère une politique de manière incorrecte. Si une police est transférée plusieurs fois, les circonstances du transfert final détermineront généralement comment le produit de la prestation de décès est imposé. Si le transfert final est considéré comme une exception, le produit sera exonéré d’impôt. Sinon, la règle s’applique. Elle peut également s’appliquer aux transferts entre membres de la famille dans certains cas, bien que ces transferts soient généralement classés au moins en partie comme des cadeaux.

La ligne de fond

La règle du transfert de valeur limite les avantages fiscaux de l’assurance-vie pour de nombreuses entreprises. Cependant, les exceptions à cette règle permettent toujours aux sociétés et aux autres titulaires de polices de modifier leurs polices dans certaines circonstances. Les titulaires de police qui ne savent pas si le transfert de leur police peut entraîner une imposition devraient consulter leur assureur-vie ou leur conseiller fiscal. (Pour en savoir plus, lisez:  Cinq questions sur l’assurance-vie que vous devriez poser.)