Cote de solidité financière de S&P Assurer
Qu’est-ce que la cote de solidité financière de S&P Assurer?
Le terme S&P Insurer Financial Strength Rating fait référence à un système, un service offert par Standard & Poor’s, qui évalue la solidité fiscale d’une compagnie d’assurance et, par conséquent, sa capacité à payer les réclamations faites par ses assurés. Cette notation peut être utilisée comme guide par un certain nombre d’entités différentes, y compris les gestionnaires des risques et les employeurs, avant qu’ils ne prennent des décisions clés. Avec les compagnies d’assurance, S&P évalue également les organismes de soins de santé (HMO) et d’autres prestataires de régimes d’ assurance maladie.
Points clés à retenir
- Le système de notation de la solidité financière de S&P Assurer indique si une compagnie d’assurance dispose d’actifs suffisants pour payer ses réclamations.
- La note S&P la plus élevée est AAA.
- AA, A ou BBB sont considérés comme des notes acceptables.
- Les consommateurs peuvent comparer la cote d’un assureur à partir de quatre sources.
Comprendre la notation de solidité financière de S&P Assurer
Le système de notation de la solidité financière de S&P Assurer est géré par Standard & Poor’s. Ces notations sont émises depuis 1971. Elles sont utilisées par divers professionnels du courtiers d’ assurancequi conseillent les clients et les organismes de réglementation gouvernementaux chargés de fixer les exigences de capital des assureurs.
Ces notations sont classées par S&P dans les grades suivants:
- AAA: Il s’agit de la meilleure note de solidité financière S&P pour les assureurs. Cela signifie qu’une entreprise a une situation financière extrêmement solide avec des actifs liquides importants pour répondre à toutes les demandes de ses assurés.
- AA: Cela dénote une entreprise très forte avec des différences très légères entre les entreprises notées AAA.
- R: Cela indique une entreprise solide qui peut avoir des problèmes face à des défis commerciaux et financiers.
- BBB: Les entreprises avec cette note sont considérées comme ayant une bonne situation financière même si elles sont plus sujettes aux risques commerciaux.
- BB: Une entreprise avec cette note est légèrement plus vulnérable que celles avec une note BBB malgré leur situation financière.
- B: Bien que les entreprises bénéficiant de cette notation soient en mesure de respecter leurs obligations financières, elles peuvent avoir des difficultés à le faire face à des conditions problématiques.
- CCC: Les entreprises bénéficiant de cette notation sont très vulnérables et dépendent de conditions économiques, financières et commerciales positives.
- CC: Les assureurs bénéficiant de cette notation sont exposés à un risque de défaut élevé.
- SD (valeur par défaut sélectionnée) et D: ces notes impliquent que l’assureur est susceptible de manquer à certaines ou à toutes ses obligations en matière de police.
Ces notes peuvent être améliorées lorsque l’agence utilise un signe plus (+) ou moins (-).
S&P tient compte de nombreux facteurs lorsqu’il évalue sa solidité financière. L’exposition potentielle d’un assureur à un événement catastrophique pouvant entraîner de nombreuses réclamations est un facteur critique. D’autres incluent laposition de marché de l’entreprise, les défis réglementaires et l’impact des taux d’intérêt sur les finances de l’assureur. D’autres considérations incluent le ratio d’adéquation du capital (CAR) d’une entreprise, les bénéfices annuels, les rendements des investissements, la liquidité et la croissance des ventes.
Le cadre de S&P Global Rating se compose de trois éléments, dont un profil de risque commercialdu secteur et du risque pays, un profil de risque financier composé de la position de risque et de la flexibilité financière et des conditions.
La notation de solidité financière de S&P Assurer évalue uniquement la santé financière d’une entreprise et n’évalue pas la qualité de ses produits ou services d’assurance.
Considérations particulières
Les consommateurs devraient revoir annuellement les cotes de solidité financière de leurs assureurs pour s’assurer qu’ils restent bien cotés. En outre, l’agence conseille aux consommateurs d’éviter d’acheter des polices d’assureurs notés par S&P avec une note BB ou moins. Cependant, d’autres services de tarification peuvent déconseiller aux consommateurs de souscrire une police auprès d’un assureur dont la cote est inférieure à A.
Notation de la solidité financière de S&P Assurer par rapport aux autres services de notation
Le S&P n’est que l’une des quatre sociétés qui évaluent la solidité financière des compagnies d’assurance. Les autres sont AM Best, Fitch et Moody’s. Chaque agence a sa propre échelle de notation et ses propres catégories.
Vérifier comment une compagnie d’assurance est notée par au moins deux de ces agences de notation est une bonne idée. Il est préférable de consulter les scores sur les sites de l’agence de notation plutôt que de se fier au propre rapport de la compagnie d’ assurance. Les cotes publiées sur les sites Web des compagnies d’assurance peuvent être obsolètes ou ne présenter que la cote la plus élevée des quatre compagnies.
Critique de la cote de solidité financière de S&P Assurer
Le S&P et son système de notation ont échoué dans le passé. En fait, il a été critiqué pour certaines de ses notations stellaires d’entreprises en difficulté. Par exemple, il a attribué au géant del’assurance American Insurance Group (AIG ) une note de contrepartie AA et a attribué une note AA + aux principales filiales de la société en 2007, juste avant la crise financière.
«Le capital et les bénéfices très solides d’AIG ont profité de la diversité offerte par ses activités d’assurance dommages et vie et retraite. En outre, nous n’avons aucune inquiétude quant à la capacité d’AIG à conserver au moins l’adéquation du capital« AA »», a-t-il déclaré.
Un an plus tard, AIG a dû être sauvé avec un plan de sauvetage de la Réserve fédérale. La société a survécu et a remboursé sa dette.