Flottement vers le bas du verrouillage du taux hypothécaire
Qu’est-ce qu’un flottant de verrouillage de taux hypothécaire?
Le terme « flottement à la baisse» du taux hypothécaire fait référence à une option de financement qui verrouille le taux d’intérêt sur une hypothèque avec la possibilité de le réduire si les taux du marché baissent pendant la période de blocage. Un verrouillage de taux typique offre à l’emprunteur une sécurité contre une augmentation pendant la période de verrouillage de taux. L’option float down permet spécifiquement à l’emprunteur de profiter d’une baisse des taux d’intérêt pendant la période de blocage.
Points clés à retenir
- Un flottement à la baisse des taux hypothécaires verrouille un taux pendant la période de souscription avec la possibilité de le réduire si les taux d’intérêt du marché baissent pendant cette période.
- Les emprunteurs sont protégés contre une augmentation de taux tandis que l’option float down leur permet de profiter d’une baisse de taux pendant la période de verrouillage.
- Cette option est payante, dont le coût dépend du prêteur.
- Les prêteurs n’informent pas les emprunteurs lorsque les taux baissent, c’est donc aux emprunteurs de contacter leur prêteur s’ils souhaitent exercer l’option de flottement à la baisse.
Comment fonctionne un flottement vers le bas d’un verrou de taux hypothécaire
Un blocage des taux hypothécaires à la baisse est un type de produit hypothécaire qui offre aux emprunteurs à la fois sécurité et flexibilité lorsque les taux d’intérêt fluctuent. Le flottement du taux hypothécaire permet à l’emprunteur de verrouiller son taux hypothécaire. Mais si les taux baissent pendant le processus de souscription, ils peuvent opter pour l’option flottante pour que l’hypothèque soit traitée au taux le plus bas. Cela peut être une option judicieuse lorsque les taux hypothécaires fluctuent ou s’ils ont augmenté et diminué sur une courte période.
Les emprunteurs peuvent demander à exercer l’option de flottement vers le bas à tout moment avant la clôture de l’hypothèque pour profiter d’un taux d’intérêt hypothécaire plus bas. L’exercice de l’option float down peut avoir lieu dès une semaine après le début de la procédure hypothécaire, selon les conditions avec le prêteur. Les termes devraient définir la période pendant laquelle le verrou est en place, qui pourrait être de 30 ou 60 jours. La période de temps permet à l’emprunteur de profiter de taux d’intérêt améliorés pendant le traitement de la demande de prêt hypothécaire.
Les prêteurs peuvent offrir aux emprunteurs une option de verrouillage des taux flottants, car ils ne veulent pas qu’ils magasinent ou financent leur prêt auprès d’une autre institution ou d’un autre courtier. Idéalement, le prêteur souhaite que les affaires de l’emprunteur se déroulent à long terme, car les banques gagnent les intérêts sur l’hypothèque moins tous les frais pour la banque pour le service de l’hypothèque.
L’option de flottement vers le bas sur un verrou de taux a un coût. L’emprunteur paie des frais pour la flexibilité de l’option float down, qui pourraient être de quelques ou plusieurs centaines de dollars selon le prêteur. Par conséquent, les verrous de taux avec une option de flottement vers le bas sont plus chers que les verrous de taux sans l’option de flottement vers le bas.
Considérations particulières
Bien qu’ils puissent avoir l’option de flottement à la baisse, les emprunteurs ne reçoivent pas automatiquement des taux inférieurs. Cela signifie qu’il est de leur responsabilité d’opter pour le taux inférieur car le prêteur n’a aucune obligation d’informer l’emprunteur que les taux ont baissé. L’emprunteur doit appeler le courtier en hypothèques ou le prêteur pour faire la demande de l’option flottante vers le bas.
Assurez-vous de suivre les taux hypothécaires, car votre prêteur ne vous informera probablement pas du bon moment pour exercer votre option de flottement vers le bas.
Voici une autre considération. Si les taux baissent et se stabilisent, alors semblent être au bas du cycle des taux, il n’a probablement pas de sens de payer pour l’option de flottement vers le bas. Les emprunteurs voudront peut-être voir les taux baisser suffisamment pour faire plus que payer les frais de l’option de flottement vers le bas. Une baisse de 5,10% à 5,00% pendant le processus de souscription n’est probablement pas suffisante pour compenser le coût de l’option float down. Mais si l’on s’attend à ce que les taux passent de 5,10% à 4,60%, les économies à long terme éclipseraient probablement les frais pour le flottement à la baisse, ce qui en fait une bonne option.
frais de clôture d’une nouvelle hypothèque. De nombreux prêteurs permettent aux emprunteurs de se refinancer dès six mois après la clôture de l’hypothèque. En d’autres termes, si vous manquez le flottant et que les taux baissent d’un demi-point de pourcentage ou plus, vous pouvez toujours refinancer et profiter du taux inférieur.
Verrouillage du taux hypothécaire flottant à la baisse par rapport au prêt hypothécaire convertible à taux ajustable (ARM)
Le flottement vers le bas du verrouillage des taux hypothécaires commence avec le verrouillage des taux ou avec une hypothèque à taux fixe, mais l’emprunteur peut exercer l’option de prendre un taux plus bas si les taux baissent. L’option pour obtenir le taux inférieur expire généralement dans les 30 à 60 jours. Un prêt hypothécaire convertible à taux ajustable (ARM), en revanche, permet à l’emprunteur de profiter de taux plus bas pendant quelques années avant de se convertir à un prêt hypothécaire à taux fixe.
Un prêt hypothécaire à taux ajustable commence par un taux de lancement beaucoup plus bas, mais après une période déterminée – généralement de trois à 10 ans – le taux est ajusté en fonction d’un indice plus une marge. Le taux est généralement ajusté tous les six mois et peut augmenter ou diminuer selon les conditions énoncées dans le contrat.
Les ARM convertibles sont commercialisés comme un moyen de profiter de la baisse des taux d’intérêt et comportent généralement des conditions spécifiques. L’ institution financière facture généralement des frais pour passer l’ARM à un prêt hypothécaire à taux fixe.
Exemple de flottement à la baisse du verrouillage du taux hypothécaire
Disons qu’un emprunteur trouve une maison et fait une offre. Ils sont actuellement en train de souscrire l’hypothèque avant la clôture dans 30 jours. L’emprunteur décide de profiter d’une option flottante car les taux d’intérêt ont baissé au cours des derniers mois. Voici à quoi peut ressembler leur option de flottement de verrouillage de taux:
- Le taux de verrouillage de l’hypothèque est de 4,25% pendant 30 ans.
- L’emprunteur paie des frais pour l’option d’abaisser le verrou de taux sur l’hypothèque.
- Deux semaines plus tard, les taux hypothécaires tombent à 3,80%, et l’emprunteur exerce l’option du flottant à la baisse.
- À la clôture, le taux de l’hypothèque est fixé à 3,80% pour la durée de l’hypothèque. En d’autres termes, 3,80% est le taux fixe pour la durée de l’hypothèque.