Évolution vers l’excédent des titulaires de police

Qu’est-ce que le développement pour le surplus des assurés?

L’évolution par rapport à l’excédent des assurés est le rapport entre l’évolution de la réserve pour sinistres d’une compagnie d’ assurance et son excédent des assurés. Le ratio évolution / excédent des assurés montre si une société met de côté un montant approprié de fonds en tant que réserves pour pertes.

Le ratio est également un indicateur de la surévaluation ou de la sous-estimation de l’excédent de ses assurés (valeur nette d’une compagnie d’assurance).

Comprendre l’évolution du surplus des assurés

L’excédent du preneur d’assurance est la différence entre les actifs d’une compagnie d’assurance moins ses passifs. Le surplus des assurés permet de mesurer la santé financière d’une compagnie d’assurance. Les compagnies d’assurance mettent de côté des réserves au cas où elles auraient besoin de payer des réclamations à leurs clients ou assurés.

Une réclamation d’assurance est une demande par un preneur d’assurance d’être indemnisé pour une perte financière d’un événement couvert dans la police d’assurance. Le surplus du titulaire de police est considéré comme un coussin supplémentaire de capital ou d’argent qui pourrait être utilisé pour payer les réclamations s’il n’y a pas suffisamment de réserves.

L’évolution vers le surplus des assurés permet de déterminer si un assureur a un excédent de réserves ou si l’entreprise a des réserves insuffisantes. L’évolution du ratio de surplus des assurés est souvent calculée sur plusieurs périodes afin de voir si un assureur surestime ou sous-estime constamment ses réserves. Si le ratio évolution / excédent de l’assuré augmente d’année en année, cela peut indiquer que la compagnie d’assurance renforce intentionnellement ses provisions pour sinistres (surestimation), tandis qu’une diminution du ratio peut indiquer que ses réserves sont sous-estimées.

L’excédent d’un preneur d’assurance se réfère au reste des actifs d’une compagnie d’assurance, après déduction de tous ses passifs pour être en mesure de fournir les prestations attendues aux assurés. Il s’agit de la valeur nette de l’assureur, comme indiqué dans ses états financiers. L’excédent est également considéré comme un soutien financier qui protège les assurés contre des situations imprévues. Certaines entreprises incluent les comptes suivants dans l’excédent de leur preneur d’assurance:

• Intérêts minoritaires, qui sont des intérêts ou une participation de moins de 50% dans une autre entreprise
• Capitaux propres comprenant des actions ordinaires, d’autres éléments du résultat global, du capital versé supplémentaire (ou de l’argent payé par les investisseurs pour des actions) et des bénéfices non répartis (ou bénéfice cumulé); cependant, les capitaux propres ne doivent pas inclure les intérêts minoritaires
• Un substitut d’actions, en particulier un capital hybride, qui pourrait avoir des éléments à la fois une action et une obligation

Avantages du développement pour l’excédent des titulaires de police

Les régulateurs surveillent de près les compagnies d’assurance pour s’assurer qu’elles ne courent pas le risque de devenir insolvables, et l’une des méthodes qu’ils utilisent pour surveiller un grand nombre de compagnies d’assurance consiste à examiner les ratios financiers. Les assureurs sont donc incités à faire en sorte que leurs ratios ne soient pas considérés comme inhabituels et gèreront ainsi leurs provisions pour sinistres de manière à ne pas attirer l’attention.

La sous-estimation des réserves pour sinistres se traduira par plus de revenus provenant de l’excédent des assurés, mais moins par les revenus de la réserve. La gestion de la réserve pour sinistres d’une compagnie d’assurance permet à l’entreprise d’aplanir ses revenus et attire moins l’attention des régulateurs. Les erreurs de réserve de perte (surestimation et sous-estimation) sont corrélées aux activités de revenu de la compagnie d’assurance. Les assureurs impliqués dans des activités d’investissement plus risquées sont plus susceptibles de signaler davantage d’erreurs de provisions pour sinistres.

L’analyse d’une compagnie d’assurance implique de revoir ses ratios financiers afin de déterminer comment les ratios ont évolué au fil du temps, ainsi que comment les ratios se comparent à des sociétés d’assurance similaires. Si le ratio entre le développement d’une entreprise et l’excédent de l’assuré est faible, une analyse plus approfondie devrait se concentrer sur les secteurs d’activité les plus problématiques. Le ratio peut être recalculé pour chaque secteur d’activité.