Répartition de l’actif du portefeuille: actions à grande capitalisation
Le pourcentage d’ actions de grande capitalisation dans un portefeuille d’investissement diversifié dépend des objectifs d’investissement, de la tolérance au risque et de l’horizon temporel de l’investisseur.
Diversification
La diversification d’un portefeuille d’investissement consiste à répartir les investissements dans différentes actions ou dans différentes classes d’actifs, telles que les actions et les obligations.
La diversification est renforcée par la détention de certains placements qui ont une corrélation négative avec d’autres placements détenus. Avec des investissements négativement corrélés, un investisseur peut réduire la volatilité globale et le risque en raison du fait que certains investissements auront de meilleures performances lorsque d’autres investissements connaîtront un ralentissement.
Un portefeuille diversifié classique se compose d’un mélange d’environ 60% d’actions et 40% d’obligations. Un portefeuille plus prudent renverserait ces pourcentages. Les investisseurs peuvent également envisager de se diversifier en incluant d’autres classes d’actifs, comme les contrats à terme, l’immobilier ou les investissements en devises.
L’âge d’un investisseur joue également un rôle important dans la diversification. Les personnes plus proches de la retraite peuvent préférer un portefeuille plus prudent et chercher à augmenter leur allocation obligataire, tandis que les investisseurs beaucoup plus jeunes peuvent tolérer plus de risque dans leur portefeuille et donc choisir des investissements plus risqués et plus rentables.
Diversification au sein des investissements en actions
Au-delà d’un simple mélange d’actions et d’obligations, la diversification peut être encore renforcée par un investisseur détenant une combinaison d’actions de grande, moyenne, petite ou micro-capitalisation.
Les actions à grande capitalisation sont des sociétés dont la capitalisation boursière est de 10 milliards de dollars ou plus. Ils sont généralement considérés comme des investissements plus sûrs, car ils représentent généralement de grandes entreprises bien établies qui devraient rester des entreprises rentables. Cependant, les actions à grande capitalisation offrent généralement moins de potentiel de croissance élevée que les sociétés à moyenne ou petite capitalisation, car elles représentent déjà une grande partie de la part de marché et, par conséquent, les opportunités de croissance sont moins importantes.
Ce n’est pas toujours le cas, cependant, car certaines entreprises à grande capitalisation, comme Google ou Amazon, offrent toujours une forte croissance en raison de leur présence dans des secteurs de marché à forte croissance.34 Les actions à plus petite capitalisation boursière présentent généralement à la fois un potentiel de croissance plus élevé et des niveaux de risque plus élevés. Ils ont la possibilité de capturer des parts de marché, mais sont également plus sensibles aux fluctuations du marché.
Les sociétés à grande capitalisation offrent également souvent des paiements de dividendes, ce qui peut rendre une action à grande capitalisation plus attrayante, générant des rendements globaux plus élevés pour un investisseur.
Comment diversifier
La diversification peut se faire par diverses méthodes. Une méthode consisterait simplement à choisir vous-même les actions individuelles en fonction de vos propres recherches. Cependant, il existe également des moyens plus complets et plus simples de le faire. Un individu peut investir dans des FNB ou des fonds communs de placement, qui fournissent un panier d’actions diversifié.
Les fonds indiciels sont également une autre bonne option pour atteindre la diversification car ils visent à refléter un indice de marché spécifique, tel que le S&P 500.
La combinaison optimale d’actions qu’un investisseur choisit est finalement guidée par les objectifs de placement individuels et la tolérance au risque. Les investisseurs qui recherchent des rendements plus élevés et qui sont prêts à accepter un risque plus élevé consacrent généralement une plus grande partie de leur portefeuille aux actions de moyenne et petite capitalisation, tandis que les investisseurs plus prudents conservent un pourcentage plus élevé d’actions de grande capitalisation.