Désactiver droit
Qu’est-ce qu’un droit d’exclusion
Un droit de retrait décrit généralement la capacité d’une partie à s’exclure d’éléments spécifiques ou de modifications d’un accord juridique. En finance, ce droit s’applique le plus souvent au partage d’informations privées entre institutions financières.
BREAKING DOWN Opt Out Right
Un droit de retrait donne à une partie à un accord un pouvoir discrétionnaire sur certaines pratiques qui, bien que légales, obligent les entreprises à demander l’autorisation avant d’agir. Lorsque le droit existe, les parties peuvent notifier qu’elles ne souhaitent pas respecter les conditions couvertes par le droit, et la contrepartie doit honorer ces conditions. Par exemple, la loi fédérale américaine oblige diverses entités financières, y compris les sociétés de cartes de crédit, les courtiers et les concessionnaires, à autoriser les clients à se retirer de toute politique impliquant le partage d’informations non publiques sur les clients avec des tiers.
La création de droits de retrait pour les clients et les investisseurs de cartes de crédit sert de mesure de protection des consommateurs. La nature de leurs activités oblige les institutions financières à recueillir des informations sur des clients qui n’existeraient pas autrement dans le domaine public. De nombreuses institutions financières fournissent régulièrement des informations sur leurs clients aux affiliés à des fins de marketing, car les informations autrement non publiques qu’elles possèdent permettent de cibler plus facilement de nouveaux clients potentiels. Les règles régissant les droits de retrait exigent généralement que les émetteurs de cartes fournissent aux clients des informations adéquates décrivant leurs pratiques de partage d’informations et offrent aux clients la possibilité d’interdire aux institutions d’utiliser leurs informations de cette manière.
Droits de retrait en vertu de la Fair Credit Reporting Act et de la Gramm-Leach Bliley Act
Le Fair and Accurate Credit Transactions Act (FACTA) de 2003 a modifié le Fair Credit Reporting Act (FCRA) pour inclure un droit de retrait pour les consommateurs ciblés pour recevoir du matériel marketing basé sur les informations d’éligibilité fournies par la société affiliée de l’entreprise. La législation oblige les entreprises à fournir aux consommateurs une divulgation adéquate des accords de commercialisation qui impliquent le partage d’informations sur les clients. Les entreprises doivent également donner aux consommateurs une possibilité raisonnable de ne pas participer à ces programmes. La législation fournit des exemples d’opportunités raisonnables, y compris des avis de désinscription qui accompagnent les envois, les avis électroniques ou les avis donnés au moment des transactions ou parallèlement à une politique de confidentialité émise périodiquement.
La loi Gramm-Leach Bliley (GLBA) a élargi les types de sociétés de services financiers tenues de fournir des droits de retrait aux consommateurs et a encore limité les types d’informations que ces entités pourraient partager avec des tiers non affiliés. La Federal Trade Commission (FTC) a adopté sa règle de confidentialité financière en vertu de la GLBA dans 16 CFR Part 313, qui couvre toutes les institutions financières telles que définies par la Bank Holding Company Act. La Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis a adopté ses règles relatives à la vie privée des consommateurs et aux droits de retrait dans les règlements SP et S-AM, qui couvrent tous les conseillers en investissement, agents de transfert, courtiers, courtiers et sociétés d’investissement enregistrés auprès de l’agence.5