Comment les fonds communs de placement versent des dividendes
Table des matières
Développer
- Fonds communs de placement de dividendes
- Comprendre les dividendes des fonds
- Comment les paiements d’intérêts sont-ils comptés
- Agrégation et calendrier
- À propos du réinvestissement des dividendes
- Déclaration fiscale et tarification des actions
Il existe littéralement des milliers de fonds communs de placement parmi lesquels choisir, et la plupart partagent les caractéristiques de base qui en ont fait une option de placement populaire: parmi eux, la liquidité, la diversification et la gestion professionnelle. Mais seuls certains fonds communs de placement présentent un autre avantage potentiel, à savoir un rendement de dividende élevé. Ici, nous examinons comment ces fonds communs de placement génèrent et distribuent des dividendes aux investisseurs.
Points clés à retenir
- Les OPC qui détiennent des titres productifs de dividendes ou d’intérêts transfèrent ces flux de trésorerie aux investisseurs du fonds.
- Les dividendes sont la part de l’investisseur dans les bénéfices d’une entreprise. La société approuve le montant en fonction de ses résultats financiers.
- L’intérêt est le paiement aux investisseurs pour le prêt d’une somme d’argent à un gouvernement ou à une société sous la forme d’une obligation ou d’un autre titre de créance.
Fonds communs de placement de dividendes
Les fonds à haut rendement en dividendes attirent les investisseurs qui accordent la priorité à un revenu constant. Ces fonds n’investissent que dans des actions à dividendes élevés et des obligations à coupon élevé afin de fournir aux actionnaires un revenu régulier année après année.
Ce revenu est versé sous forme de distributions de dividendes, qui représentent la part de l’investisseur des revenus du fonds de toutes sources.
De nombreux fonds sont conçus pour éviter les actifs générateurs de dividendes et les obligations rémunératrices afin de minimiser la responsabilité fiscale de leurs actionnaires. D’autres se concentrent sur le potentiel de croissance rapide des cours des actions plutôt que sur le revenu régulier mais plus modeste des dividendes. Mais ces fonds peuvent également avoir des distributions de dividendes.
Dans tous les cas, tous les fonds sont tenus par la loi de distribuer leurs dividendes accumulés au moins une fois par an, mais à partir de là, le calendrier et d’autres détails peuvent varier considérablement.
Comprendre les dividendes versés par les fonds communs de placement
Les dividendes représentent une partie des bénéfices d’une entreprise. Les entreprises qui prospèrent financièrement transfèrent souvent une partie de leurs bénéfices aux actionnaires sous forme de dividendes.
Chaque actionnaire reçoit un montant fixe pour chaque action détenue. Par exemple, IBM a versé un dividende de 1,62 $ par action le 10 juin 2019. Coca-Cola a versé un dividende de 40 cents par action. Boeing a annoncé un dividende de 2,055 $ par action.
Dans un fonds à rendement élevé en dividendes, ce revenu peut constituer une part importante de son rendement total. Les fonds axés sur la croissance peuvent rapporter des dividendes modestes sur une poignée de titres seulement.
Les investisseurs en fonds communs de placement peuvent recevoir des distributions de dividendes lorsqu’elles sont émises ou peuvent choisir de réinvestir l’argent dans des actions de fonds supplémentaires.
Les fonds communs de placement qui reçoivent des dividendes des investissements dans leurs portefeuilles sont tenus par la loi de les transmettre à leurs actionnaires. La manière exacte dont les fonds procèdent peut différer.
Comment les paiements d’intérêts sont-ils comptés
Un fonds commun de placement peut avoir un portefeuille qui comprend des actions productives de dividendes ou des obligations portant intérêt, ou les deux.
Les fonds communs de placement sont tenus de transmettre tout le revenu net aux actionnaires sous forme de dividendes, y compris les intérêts gagnés par les titres de créance tels que les obligations de sociétés et d’État, les bons du Trésor et les bons du Trésor.
Une obligation paie généralement un taux d’intérêt fixe chaque année, appelé son paiement de coupon. Le paiement est un pourcentage de la valeur nominale de l’obligation.
Contrairement aux dividendes en actions, l’intérêt des obligations est garanti et le montant du paiement est établi à l’avance.
Les investisseurs qui recherchent des fonds doivent savoir si les rendements historiques qu’ils voient sur la fiche technique du fonds incluent le réinvestissement des dividendes – en d’autres termes, ne gonflez pas ses rendements potentiels en supposant qu’il inclut le taux de croissance plus les distributions de dividendes.
Agrégation et calendrier
La plupart des entreprises qui versent des dividendes sur des actions privilégiées ou des actions ordinaires ou les deux le font généralement tous les trimestres. Il y a des entreprises qui paient sur une base semestrielle et même quelques-unes qui émettent des chèques de dividendes tous les mois.
Les fonds communs de placement collectent ces revenus et les distribuent ensuite aux actionnaires au prorata.
Tous les fonds sont légalement tenus de distribuer leurs dividendes accumulés au moins une fois par an. Ceux qui sont orientés vers le revenu courant paieront des dividendes sur une base trimestrielle ou même mensuelle. Mais beaucoup d’autres ne versent des dividendes que sur une base annuelle ou semestrielle afin de minimiser les coûts administratifs.
Certains fonds peuvent, en fait, retenir certains dividendes certains mois, puis les verser un mois plus tard afin de parvenir à une distribution plus uniforme des revenus.
Les intérêts tirés des titres à revenu fixe de leurs portefeuilles sont également agrégés et distribués aux actionnaires au prorata. Ceux-ci peuvent apparaître sur les relevés en tant que revenus de dividendes.
À propos du réinvestissement des dividendes
Certains investisseurs, en particulier ceux qui ne sont pas des retraités, préfèrent réinvestir leurs dividendes plutôt que de recevoir un paiement. L’établissement d’un plan de réinvestissement des dividendes est facile avec les fonds communs de placement. L’investisseur avise simplement le courtier ou la société de fonds de réinvestir automatiquement l’argent dans des actions supplémentaires.
Les actionnaires peuvent également utiliser leurs dividendes pour acheter des actions d’un autre fonds. La société de fonds le permet généralement tant que le deuxième fonds appartient à sa propre famille. Les courtiers indépendants et les sociétés d’investissement le font souvent, quel que soit le fonds acheté.
Déclaration fiscale et tarification des actions
Les fonds qui versent des dividendes réduiront le cours de leurs actions du montant du dividende payé à la date ex-dividende de la même manière que les actions individuelles.
Par exemple, un fonds dont le date d’enregistrement recevra ce dividende.
À moins qu’ils ne proviennent de fonds d’un compte de retraite individuel (IRA) ou d’un régime de retraite fiscalement avantageux, tous les dividendes sont désormais traités comme un revenu ordinaire dans l’année où ils sont payés.
Les dividendes des fonds communs de placement sont déclarés sur le formulaire 1099-DIV comme les dividendes d’actions individuelles.
Les règles de réinvestissement, d’agrégation et de tarification sont également largement les mêmes pour les sociétés en commandite principales, les fiducies de placement immobilier, les fonds à date cible et les fonds négociés en bourse (FNB) qui versent des dividendes.