Taux d’intérêt flottant
Qu’est-ce qu’un taux d’intérêt variable?
Un taux d’intérêt flottant est un taux d’intérêt qui monte et descend avec le marché ou un indice. Il peut également être qualifié de taux d’intérêt variable car il peut varier au cours de la durée de la créance. Cela contraste avec un taux d’intérêt fixe, dans lequel le taux d’intérêt d’un titre de créance reste constant pendant toute la durée du prêt.
Points clés à retenir
- Les taux flottants sont portés par les sociétés de cartes de crédit et sont couramment observés avec les prêts hypothécaires.
- Les taux flottants suivent le marché ou suivent un indice.
- Les taux flottants sont également appelés taux variables.
Comprendre les taux d’intérêt flottants
Les prêts hypothécaires résidentiels peuvent être obtenus avec des taux d’intérêt fixes ou variables. Avec des taux d’intérêt fixes, le taux d’intérêt hypothécaire est statique et ne peut pas changer pendant la durée du contrat hypothécaire. Avec des taux d’intérêt flottants ou variables, les taux d’intérêt hypothécaires peuvent changer périodiquement avec le marché.
Par exemple, si quelqu’un contracte un prêt hypothécaire à taux fixe avec un taux d’intérêt de 4%, il paiera ce taux pendant toute la durée du prêt et les paiements seront les mêmes pendant toute la durée du prêt. En revanche, si un emprunteur contracte un prêt hypothécaire à taux variable, il peut commencer avec un taux de 4%, puis ajuster, à la hausse ou à la baisse, en modifiant les mensualités.
Dans la plupart des cas, les prêts hypothécaires à taux ajustable (ARM) ont des taux qui s’ajustent en fonction d’une marge prédéfinie et d’un indice hypothécaire majeur tel que le LIBOR, l’ indice du coût des fonds (COFI) ou la moyenne mensuelle de la trésorerie (MTA). Par exemple, si un individu souscrit un ARM avec une marge de 2% basée sur le LIBOR, et le LIBOR est à 3% lorsque le taux de l’hypothèque s’ajuste, le taux se réinitialise à 5% (la marge plus l’indice).
Avantages et inconvénients des taux flottants
Les ARM ont tendance à avoir des taux d’intérêt de lancement inférieurs à ceux des prêts hypothécaires à taux fixe, ce qui peut les rendre plus attrayants pour certains emprunteurs. Ceux qui envisagent de vendre la propriété et de rembourser le prêt avant que le taux ne s’ajuste ou les emprunteurs qui s’attendent à ce que leur valeur nette augmente rapidement à mesure que la valeur de leur maison augmente peuvent choisir un ARM.
L’autre avantage est que les taux d’intérêt flottants peuvent flotter à la baisse, réduisant ainsi les mensualités de l’emprunteur. Le principal inconvénient est que le taux peut flotter à la hausse et augmenter les mensualités de l’emprunteur.
La plupart des cartes de crédit ont des taux d’intérêt variables.
Considérations particulières
Les hypothèques ne sont pas le seul type de prêts qui peuvent avoir des taux d’intérêt variables. La plupart des cartes de crédit ont également des taux d’intérêt variables. Comme pour les prêts hypothécaires, ces taux sont liés à un indice. Dans la plupart des cas, l’indice est le taux préférentiel actuel, le taux qui reflète directement le taux d’intérêt fixé par la Réserve fédérale plusieurs fois par an. La plupart des accords de carte de crédit stipulent que le taux d’intérêt facturé à l’emprunteur est le taux préférentiel plus un certain écart.
Conseiller Insight
James Di Virgilio, CIMA®, CFP® Chacon Diaz et Di Virgilio, Gainesville, FL
Lorsqu’il s’agit d’emprunter à long terme, il est préférable de rester à l’écart d’un taux variable ou de tout type de prêt variable, et cela est particulièrement vrai lorsque les taux d’intérêt sont très bas, comme ils le sont actuellement.
Il est important de savoir exactement ce que vous coûtera votre dette afin de pouvoir budgétiser avec précision sans aucune surprise.
Lorsque vous choisissez d’utiliser un prêt à taux variable, vous pariez essentiellement que les taux d’intérêt seront plus bas à l’avenir. Chaque année, un environnement de taux d’intérêt changeant pourrait entraîner un nouveau taux d’intérêt potentiellement plus élevé, ce qui pourrait augmenter considérablement le montant des intérêts que vous devrez payer.
Lorsque les taux sont historiquement bas, comme ils le sont aujourd’hui, il y a de bonnes chances que les taux augmentent à l’avenir et ne diminuent pas, ce qui fait d’un prêt à taux variable un mauvais choix. Par conséquent, l’utilisation d’un prêt à taux fixe, en particulier dans notre environnement actuel de taux d’intérêt, est la décision la plus sage.