Échelle de CD

Qu’est-ce qu’une échelle de CD?

Une échelle de CD est une stratégie dans laquelle un investisseur divise une somme d’argent en montants égaux et les investit dans des certificats de dépôt (CD) avec des dates d’échéance différentes. Cette stratégie réduit les risques de taux d’intérêt et de réinvestissement.

Un CD est un produit d’investissement qui offre un taux d’intérêt fixe pour une période de temps spécifiée. Les fonds investis, qui sont assurés jusqu’à 250 000 $ par la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), sont bloqués par la banque émettrice jusqu’à la date d’échéance du CD. Les dates d’échéance de ces instruments d’épargne sont généralement fixées à trois mois, six mois, un an ou cinq ans. Plus la durée pour laquelle les fonds sont engagés est élevée, plus les intérêts payés sont élevés. Pour profiter des différents taux d’intérêt offerts pour différentes périodes, les investisseurs peuvent suivre une stratégie connue sous le nom d’échelle CD.

Comment construire une échelle de CD

Disons que vous avez 20 000 $ à investir et que vous souhaitez construire une échelle de CD de quatre ans.

Cela vous permettrait de tirer parti des taux d’intérêt plus élevés sur les CD à plus long terme tout en construisant l’échelle et de retirer 25% des fonds de l’échelle par an sans pénalité en vertu d’un CD venant à échéance chaque année.

1:35

Mini échelles CD

Une échelle mini CD est le même concept qu’une échelle CD ordinaire, mais avec des CD à plus court terme. Vous pouvez créer une échelle de CD à partir de CD de trois mois, six mois, neuf mois et un an pour déployer la même stratégie. Gardez à l’esprit, cependant, qu’en construisant une échelle avec des CD à court terme, les taux d’intérêt que vous pourrez obtenir seront plus bas.

Avantages d’une échelle de CD

Une stratégie d’échelle CD est suivie par les investisseurs qui apprécient la sécurité de leur capital et de leurs revenus. Il vous fournit également un flux de trésorerie stable, car les CD arriveront à maturité à des moments différents. En répartissant l’investissement sur des CD avec des échéances variables, vous bénéficiez des taux d’intérêt plus élevés des CD à plus long terme et vous n’avez pas à renouveler à plusieurs reprises un CD à court terme qui contient tous vos fonds.

Les CD offrent également une assurance FDIC contre les défaillances en cas d’insolvabilité d’une banque. À l’exception des  bons du Trésor américain (T-bonds), qui sont également garantis par le gouvernement fédéral, aucun autre véhicule n’offre une protection équivalente aux investisseurs à revenu fixe.

De plus, en échelonnant vos CD, vous pouvez personnaliser leur taux d’intérêt global (ou total), généralement à la  hausse. Si, par exemple, vous n’achetez que des CD de trois mois pour produire des flux de trésorerie trimestriels, vous obtiendrez un taux de rendement relativement faible . Cependant, avec un portefeuille de CD échelonné, vous pouvez toujours effectuer des paiements trimestriels, mais avec un taux de rendement total du portefeuille beaucoup plus élevé, car les CD à plus longue échéance paient généralement des intérêts plus élevés.

Si vous placez tous vos fonds sur un seul CD, vous risquez de manquer risque de taux d’intérêt. En cas d’urgence et que vous avez besoin de liquidités, la stratégie d’échelonnement garantit que vous avez constamment un CD à échéance, réduisant ainsi le risque de liquidité.

Considérations particulières

Comme pour tout autre investissement, la pratique d’utiliser des CD échelonnés dépend entièrement de vos objectifs financiers personnels. De manière générale, ils sont parfaits pour les personnes qui recherchent la sécurité du  capital, des flux de trésorerie prévisibles et la simplicité. Les CD sont très faciles à comprendre, à accéder et à structurer pour atteindre vos objectifs financiers.

En revanche, les taux de rendement des CD sont généralement faibles en raison de la sécurité qu’ils offrent. De plus, ils n’offrent aucun traitement fiscal spécial pour économiser de l’argent sur les impôts locaux, étatiques ou fédéraux. Par conséquent, si vous êtes dans une tranche d’imposition élevée, ils sont difficiles à justifier. Si vous êtes dans une tranche d’imposition basse, cela a beaucoup plus de sens.

Gardez simplement à l’esprit que l’action la plus sûre avec les CD est de passer par votre banque et de vous assurer que vos dépôts sont couverts par les limites d’assurance de la FDIC. Si vous décidez de passer par une maison de courtage, sachez que vous avez introduit une variété de variables risquées, y compris les commissions, les motivations douteuses des vendeurs (le courtier) et la perte potentielle de capital. Restez simple afin de récolter les avantages.