Banque d’investissement et banque privée: quelle est la différence?
Banque d’investissement vs banque privée: un aperçu
Les personnes qui aspirent à une carrière dans la haute finance envisagent souvent la banque privée ou la banque d’investissement. Les étudiants, ainsi que les personnes déjà employées dans le secteur financier, peuvent avoir des difficultés à décider quel chemin est le meilleur choix pour eux.
Une compréhension approfondie de la nature de chaque emploi est très utile pour faire le bon choix.
Carrières en banque privée
La banque privée consiste à fournir une large gamme de services financiers et bancaires personnalisés et personnalisés, le plus souvent à des particuliers fortunés. La banque privée se concentre sur la fourniture de services financiers à des clients fortunés et fait passer le concept de banquier personnel à un niveau supérieur. Parmi les nombreux services qu’un fusions et acquisitions (M & A) relèvent davantage de la banque d’investissement, les banquiers privés peuvent parfois devoir gérer des acquisitions simples et à petite échelle pour un client.
La banque privée est la plus personnelle des deux carrières. Un banquier privé agit en tant que conseiller financier personnel de confiance. Pour acquérir et maintenir une clientèle, un banquier privé doit être exceptionnel dans l’établissement de relations et de confiance. Un analyste financier qui préfère passer toute la journée seul dans un back-office, à se pencher sur les graphiques techniques, n’est probablement pas le meilleur candidat pour devenir banquier privé.
Être un bon banquier privé nécessite un certain niveau d’expertise dans tout le spectre de l’investissement, de l’achat d’actions individuelles à la négociation de fonds négociés en bourse (ETF), de contrats à terme, d’options et de devises. Cela nécessite également des compétences en planification financière, en gestion de portefeuille et en planification fiscale et de retraite. Un banquier privé sert à aider ses clients dans tous les aspects de la gestion et de l’investissement de leur argent, il doit donc se familiariser avec un large éventail de services et d’investissements. Ils doivent également être en mesure de déterminer clairement les objectifs financiers individuels de leurs clients, leurs préférences, leur tolérance au risque et tout autre aspect personnel pouvant les aider à donner des conseils financiers personnels appropriés.
La banque privée est un domaine spécifiquement ciblé pour la croissance d’un certain nombre d’entreprises qui tentent d’établir des revenus plus stables au lieu des revenus moins cohérents provenant des services de banque d’investissement.
Le vaste ensemble de compétences en matière de services financiers dont la banque privée a besoin peut souvent aider les personnes ayant une expérience de la banque privée à évoluer vers d’autres domaines de la banque ou des services financiers. Pour les personnes qui envisagent à terme de passer à une autre division ou à un autre segment de services bancaires, une transition de la banque privée peut être plus facile à faire qu’une transition de la banque d’investissement.
Carrières en banque d’investissement
Un banquier d’investissement agit principalement dans le rôle d’offrir des conseils et des services aux entreprises. La banque d’investissement consiste généralement à conclure des opérations de financement par emprunt et par actions, à gérer les fusions et acquisitions, à gérer les fractionnements d’actions et les rachats d’actions, à restructurer la dette et à mener des offres publiques initiales (introductions en bourse).
Alors que les banquiers privés peuvent exceller dans les relations et les conseils personnels, le point fort d’un banquier d’investissement est plus généralement axé sur la gestion financière des entreprises et les compétences en négociation. Une autre différence notable entre la banque d’investissement et la banque privée est que la banque privée n’offre généralement pas l’expérience à forte adrénaline de la conclusion d’une opération de fusion d’envergure ou d’une introduction en bourse réussie. Cependant, les futurs banquiers d’investissement doivent garder à l’esprit qu’il peut y avoir de longues périodes d’indisponibilité relative entre des transactions commerciales passionnantes de plusieurs milliards de dollars.
La banque privée requiert d’excellentes capacités d’analyse sur les différents investissements possibles. La banque d’investissement nécessite une analyse fondamentale approfondie des entreprises et des secteurs dans lesquels elles opèrent. Les deux ensembles de compétences peuvent sembler similaires, mais ils sont très différents. Il y a une différence substantielle entre être en mesure de sélectionner des investissements pour un client individuel et d’être en mesure d’examiner attentivement deux sociétés et d’évaluer comment elles pourraient (ou non) s’emboîter, et de déterminer une évaluation appropriée d’une entreprise par rapport à l’autre.
La banque d’investissement peut avoir un léger avantage sur la banque privée en termes de possibilité d’obtenir la reconnaissance en tant que star et d’assurer une progression rapide en position et en rémunération. Cependant, les principales opérations de banque d’investissement sont généralement effectuées par une équipe. Il est important que les banquiers d’investissement se sentent à l’aise de travailler en équipe, avec la possibilité que sur une transaction ou une autre, ils n’occupent pas la présidence qui dirige la façon dont la transaction est conclue.
Quel type d’éducation et d’expérience est nécessaire?
Le meilleur cheminement scolaire pour quelqu’un qui cherche une carrière dans la banque privée ou dans la banque d’investissement est similaire pour les deux professions. Les banques d’investissement et les banques privées préfèrent voir un candidat avec un MBA ou un diplôme en comptabilité, idéalement obtenu dans une école de commerce prestigieuse telle que Wharton ou Harvard. Une personne qui vise l’une ou l’autre de ces carrières doit avoir fait preuve de réussite scolaire et de compétences en leadership. D’excellentes compétences en communication sont également indispensables pour l’un ou l’autre poste. Les banquiers d’investissement mènent souvent des négociations pour de grosses sommes d’argent, et les banquiers privés doivent faire preuve de personnalité pour aider à développer de bonnes relations avec les clients individuels.
Pour les personnes qui ont déjà terminé leurs études universitaires et sont entrées sur le marché du travail, toute formation et / ou expérience pertinente acquise dans d’autres entreprises de services financiers est un plus. Les banquiers privés en herbe feront bien d’avoir déjà passé et réussi l’ examen de base de la série 7 requis pour la vente de produits en valeurs mobilières. L’obtention des informations d’identification d’ analyste financier agréé (CFA) ou de planificateur financier agréé (CFP) est également utile.
Étant donné que tant d’affaires sont menées à l’échelle mondiale ces jours-ci, la maîtrise d’une deuxième langue est un avantage supplémentaire, surtout s’il s’agit du chinois (mandarin), de l’espagnol ou d’une autre langue utilisée dans d’importantes régions des marchés émergents.
Toute expérience spécifique dans le domaine choisi, que ce soit à travers un stage ou en ayant travaillé en tant qu’assistant d’un banquier privé ou d’investissement, est une bonne préparation et semble solide sur un CV également.
Choisir entre la banque d’investissement et la banque privée
L’une des premières questions que les personnes envisageant une carrière de banquier privé ou de banquier d’investissement devraient se poser est de savoir si elles préfèrent travailler avec des particuliers ou avec de grandes entreprises. De toute évidence, cette différenciation n’est pas difficile et rapide, car les personnes fortunées peuvent également être les propriétaires ou les dirigeants de grandes entreprises. Pourtant, la différence fondamentale d’orientation et de concentration entre les deux emplois existe.
Au-delà de la question de la préférence, il y a la question de savoir quel emploi est le plus adapté à leurs talents naturels particuliers et à leurs compétences développées. Une personne peut préférer être un banquier d’investissement, mais elle peut en fait être mieux adaptée, par son talent et son tempérament, à la banque privée.
En moyenne, les banquiers d’investissement perçoivent une rémunération plus élevée que les banquiers privés. Cependant, ce n’est pas toujours le cas, et les deux carrières exigent souvent facilement une rémunération à six chiffres, voire même plus élevée.