Contrat d’investissement bancaire (BIC)
Qu’est-ce qu’un contrat d’investissement bancaire (BIC)
Un contrat d’investissement bancaire (BIC) est un titre ou un portefeuille de titres, qui offre un taux de rendement garanti. Une banque propose une telle offre pour une période prédéterminée, généralement de un à dix ans. Ces contrats génèrent généralement des taux d’intérêt plus bas, mais à un niveau de risque plus faible, ce qui les rend adaptés aux investisseurs qui cherchent à préserver plutôt qu’à accroître leur patrimoine.
Comprendre le contrat d’investissement bancaire (BIC)
Les contrats d’investissement bancaire sont similaires aux certificats d’investissement garanti (CPG), qui sont émis par les compagnies d’assurance. Bien que ces contrats comprennent généralement des titres à risque relativement faible, ils sont très illiquides. Les investisseurs qui achètent ces contrats sont généralement tenus de laisser l’argent qu’ils y investissent pendant la durée du contrat.
Un avantage des BIC est que, contrairement aux certificats de dépôt (CD), les contrats d’investissement bancaire permettent souvent des investissements supplémentaires ultérieurs, ces dépôts rapportant le même taux garanti.
Comment fonctionnent les contrats d’investissement bancaires
En échange d’un client de la banque qui accepte de conserver ses dépôts pendant une période prédéterminée et fixe, la banque, à son tour, garantit un taux de rendement spécifique. Les paiements d’intérêts, tels que définis dans le contrat, et le remboursement du capital investi ont lieu à l’expiration du contrat.
Bien que les certificats de dépôt (CD) offrent des garanties similaires et un profil de faible risque, ils diffèrent des BIC car les BIC permettent souvent des dépôts en cours. Un CD nécessite un investissement forfaitaire pour recevoir un taux de rendement spécifique. Un BIC, cependant, comprend généralement une «fenêtre de dépôt» de quelques mois. Pendant cette fenêtre, les dépôts ultérieurs peuvent être effectués et bénéficier du même taux garanti. Des limites peuvent exister sur le montant total investi.
Comme pour la plupart des types de dépôts bancaires, le taux de rendement garanti est plus élevé pour les dépôts plus importants et sur des périodes plus longues. Par exemple, on peut s’attendre à ce que 100 000 $ investis pendant dix ans rapportent un taux supérieur à 20 000 $ investis pendant cinq ans.
Un BIC serait généralement considéré comme un investissement «buy and hold» car il n’y a pas de marché secondaire pour de tels contrats. Ils ont tendance à rapporter plus que les comptes d’épargne et les CD parce qu’ils ne sont pas des dépôts assurés par la FDIC par la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Ils génèrent aussi généralement plus que les bons du Trésor et les obligations car le gouvernement américain ne les soutient pas.
Souvent, les BIC permettent des retraits anticipés dans des conditions spécifiques avant l’expiration du contrat. Celles-ci peuvent inclure le déposant devenant invalide ou souffrant de difficultés financières. Cependant, la résiliation anticipée de ces accords nécessite souvent le paiement de frais pour compenser la banque pour les services administratifs et le risque de taux d’intérêt auquel la banque peut être confrontée lors de l’approbation d’un retrait anticipé.