Prêt de refinancement avec réduction de taux d’intérêt (IRRRL)
Qu’est-ce qu’un prêt de refinancement avec réduction de taux d’intérêt (IRRRL)?
Un prêt de refinancement avec réduction des taux d’intérêt (IRRRL) est un type de prêt hypothécaire offert par le ministère américain des Anciens Combattants (VA) aux anciens combattants et aux familles des militaires.Également connu sous le nom de VA Streamline Refinance Program, l’IRRRL est un processus de prêt VA à VA, conçu pour permettre aux propriétaires qui détiennent déjà des prêts VA de refinancer leur dette à un taux d’intérêt inférieur, de raccourcir la durée de leur prêt ou de convertir un prêt. hypothèque à taux variable (ARM) en une hypothèque à taux fixe.
L’IRRRL est également connu sous le nom deVA Streamline Refinance Program car le processus est relativement simple et rapide. Les emprunteurs n’ont pas besoin d’un pointage de crédit minimum ou d’un nouveau certificat d’éligibilité pour se qualifier, et aucune évaluation de maison ou de propriété n’est nécessaire avec un IRRRL. Aucun revenu minimum n’est requis, ni aucune restriction quant au revenu qu’un emprunteur peut gagner pour être éligible au programme de rationalisation de l’AV.2
Parce que le processus de refinancement de l’IRRRL est beaucoup plus efficace, le programme permet aux vétérans et aux familles de militaires d’économiser des efforts, du temps et de l’argent considérables. Cependant, seuls les prêts VA peuvent être refinancés dans le cadre du programme IRRRL. Le produit du refinancement ne peut pas être utilisé pour payer une hypothèque non-VA.
Fonctionnement d’un prêt de refinancement avec réduction de taux d’intérêt (IRRRL)
Les qualifications pour un IRRRL sont très détendues – fondamentalement, les candidats qui ont déjà un prêt VA sont à peu près approuvés pour le refinancement. Mais ils doivent encore demander à un prêteur approuvé par le ministère des Anciens Combattants (et comme les conditions des institutions financières varient, l’AV encourage les emprunteurs à comparer). Bien qu’il n’y ait pas de plafond sur le montant qu’un propriétaire peut emprunter, les prêteurs tiendront compte des limites de responsabilité que l’AV est en mesure d’assumer lors de la détermination du montant final qu’ils sont prêts à refinancer. Le droit de base offert à chaque ancien combattant admissible est de 36 000 $;les prêteurs vont généralement jusqu’à quatre fois ce montant, selon les limites du comté local.
De plus, le prêt refinancé doit représenter un réel avantage financier pour l’emprunteur: le taux d’intérêt du nouveau prêt hypothécaire doit être inférieur au taux de l’ancien, ou les mensualités doivent être inférieures. La seule exception est si l’emprunteur convertit un ARM en une hypothèque à taux fixe.
L’exigence d’occupation pour un IRRRL est également plus facile à vivre, même par rapport aux autres prêts VA. Le programme IRRRL permet aux emprunteurs de refinancer des maisons dans lesquelles ils vivaient auparavant, mais qui sont maintenant des immeubles de placement, des immeubles locatifs ou des résidences secondaires. La propriété couverte par l’hypothèque n’a pas à être évaluée pour demander le prêt.2
Un prêt de refinancement avec réduction du taux d’intérêt (IRRRL) ne peut être utilisé que pour remplacer un prêt existant aux Anciens Combattants.
Considérations spéciales pour un prêt de refinancement avec réduction de taux d’intérêt (IRRRL)
Contrairement aux autres prêts fédéraux, aucune assurance hypothécaire mensuelle n’est requise sur un IRRRL. Cependant, ces prêts comportent des frais de financement;ceux-ci varient en fonction du prêt, mais se situent généralement autour de 0,5%. Les emprunteurs peuvent renoncer à payer les frais d’avance en intégrant les frais de traitement au montant du prêt ou en acceptant un taux d’intérêt plus élevé.
Le prêt en cours de refinancement doit être la première hypothèque sur la propriété. Si le propriétaire a une autre hypothèque qui n’est pas un prêt VA, lui et le prêteur doivent s’entendre pour en faire un privilège subordonné (plus communément appelé une deuxième hypothèque), de sorte que le nouveau IRRRL sera la première hypothèque.1 De cette façon, si l’emprunteur fait défaut, ce prêt n’est payé qu’après le remboursement du créancier du prêt VA.