Comment éviter d’enfreindre les règles de vente de lavage lors de la réalisation de pertes fiscales
La vente à perte fiscale est une stratégie de placement qui peut aider un investisseur à réduire son revenu imposable pour une année d’imposition donnée. La vente à perte fiscale consiste à vendre un titre qui a subi une perte en capital afin de le déclarer comme une perte en capital lors du dépôt de l’impôt sur le revenu annuel, et ainsi réduire ou éliminer tout gain en capital pouvant être réalisé par d’autres investissements.
Afin de réaliser avec succès la perte à des fins fiscales, vous devez entreprendre la liquidation de la position au cours de l’année d’imposition. Toute perte non réalisée sur un placement ne peut être déduite de vos impôts sur le revenu.
Parfois, un investisseur décide de remplacer ce titre par un titre similaire, ce qui lui permet de maintenir une allocation d’actifs cohérente et optimale et d’atteindre les rendements souhaités. Si vous adoptez cette approche, il est important de garder à l’esprit que vous ne déclenchez pas accidentellement une vente de lavage dans votre compte de placement.
Points clés à retenir
- Les règles de vente en bloc interdisent aux investisseurs de vendre un titre à perte, de racheter le même titre, puis de réaliser ces pertes fiscales en réduisant les impôts sur les gains en capital.
- La vente à perte fiscale est une stratégie de placement qui peut aider un investisseur à réduire son revenu imposable pour une année d’imposition donnée; les investisseurs peuvent réclamer jusqu’à 3 000 $ de pertes en capital par année afin de compenser leur revenu imposable (s’ils sont mariés et déclarent conjointement).
- Une stratégie courante pour éviter de violer la règle de lavage-vente consiste à vendre un investissement et à acheter quelque chose avec une exposition similaire.
Qu’est-ce qu’une vente de lavage?
Une vente de lavage se produit lorsque vous vendez ou négociez des actions ou des titres à perte et dans les 30 jours suivant la vente (avant ou après), vous achetez le même investissement – ou un investissement «sensiblement identique». La règle de lavage-vente est un règlement établi par l’Internal Revenue Service (IRS) afin d’empêcher les contribuables de pouvoir réclamer des pertes artificielles afin de maximiser leurs avantages fiscaux.
Lorsqu’une vente de lavage se produit dans un compte non qualifié, la transaction est signalée et la perte est ajoutée au coût de base du nouvel investissement «substantiellement identique» que vous avez acheté. Si vous continuez à négocier le même investissement, la perte est reportée à chaque transaction jusqu’à ce que la position soit entièrement liquidée pendant plus de 30 jours.
Les mêmes règles s’appliquent si le conjoint du particulier qui vend le titre, ou une société contrôlée par ce particulier, achète les mêmes titres ou des titres sensiblement équivalents dans le délai de 30 jours.
En outre, votre période de détention pour le ou les nouveaux titres (pour désigner si l’investissement représentera ou non une plus-value à court ou à long terme) comprend la période de détention de l’action ou des titres qui ont été précédemment vendus.
Investissements soumis aux règles de vente de lavage
La règle de lavage-vente s’applique aux actions ou aux titres dans des comptes de courtage non qualifiés et des comptes de retraite individuels (IRA). La vente d’options à perte et la réacquisition d’options identiques dans un délai de 30 jours enfreindraient également la règle de lavage-vente.
L’IRS fournit des lignes directrices sur ce qui est considéré comme un investissement « substantiellement identique » et peut donc déclencher une violation de «wash-sale», dans lapublication 550 de l’IRS, intitulée «Revenus et dépenses d’investissement (y compris les gains et pertes en capital). Un investissement substantiellement identique peut inclure les deux anciens et nouveaux titres émis par une société qui a réorganisation subi, ou destitres convertibles et desactions ordinaires de la même société.
Lorsqu’un investisseur détient plusieurs comptes de placement différents, les règles de vente de lavage s’appliquent à l’investisseur, plutôt qu’à un compte spécifique. L’IRS exige que les courtiers suivent et déclarent toutes les ventes du mêmenuméro CUSIP dans le même compte non qualifié. Cependant, les investisseurs sont responsables du suivi et de la déclaration de toutes les ventes qui se produisent dans tous les autres comptes qu’ils contrôlent, y compris les comptes appartenant à leur conjoint.
Compenser les gains en capital grâce à la vente à perte fiscale
Alors que certains investisseurs se tournent vers la vente à perte fiscale vers la fin de l’année civile, il est possible d’utiliser cette stratégie tout au long de l’année pour capturer les pertes fiscales en rééquilibrant ou en remplaçant des positions dans votre portefeuille. Les pertes en capital servent d’abord à compenser d’autres gains en capital imposables. Par la suite, jusqu’à 3 000 $ par année peuvent être utilisés pour compenser d’autres revenus imposables pour un couple marié déclarant conjointement (jusqu’à 1 500 $ pour un particulier ou un mari marié individuellement).
Par exemple, si un investisseur réalise 5500 $ de pertes à long terme au cours de l’année, au moment où il produit ses déclarations de revenus, il peut utiliser 2000 $ de ces pertes pour compenser les impôts sur les autres gains en capital et 3000 $ pour compenser les impôts sur ses revenu ordinaire. Si le taux d’imposition à long terme des gains en capital de cet investisseur est de 20% (en fonction de son revenu) et que son taux d’imposition fédéral effectif est de 25%, en utilisant cette stratégie, la perte de 5 500 $ peut être réduite de 1 150 $.
Selon l’état dans lequel ils vivent, l’investisseur peut également être éligible à une réduction de ses impôts d’État. Les 500 $ restants de pertes en capital peuvent être reportés aux années d’imposition futures. Malheureusement, les pertes ne peuvent être transférées en cas de décès.
Stratégies pour éviter les ventes de produits de lavage
Il existe des stratégies pour éviter les ventes de lavage tout en profitant des gains et des pertes imposables. Si vous possédez une action individuelle qui a subi une perte, vous pouvez éviter une vente de lavage en effectuant un achat supplémentaire de l’action et en attendant 31 jours pour vendre les actions qui ont une perte. Un inconvénient potentiel de cette stratégie est qu’elle peut augmenter votre exposition au marché à un secteur donné et pourrait potentiellement augmenter votre risque.
Dans cette même situation, un investisseur peut décider de liquider la participation, de comptabiliser la perte, puis d’acheter immédiatement un investissement similaire qui satisfera également ses objectifs d’investissement ou la répartition de son portefeuille. Par exemple, un investisseur peut décider de vendre ses actions de The Coca-Cola Company ( KO ), puis d’acheter immédiatement un investissement similaire de PepsiCo, Inc. ( PEP ).
De même, un investisseur peut décider de vendre ses actions du Vanguard 500 Index Fund (VFIAX) et de les remplacer par l’achat d’actions du Vanguard Total Stock Market ETF (VTI).