Calcul des profits et des pertes de vos opérations de change
profits et pertes (P&L) sur leurs transactions.
Il est important pour les traders d’avoir une compréhension claire de leur P&L car cela affecte directement le solde de marge qu’ils ont dans leur compte de trading. Si les prix évoluent contre vous, votre solde de marge diminue et vous aurez moins d’argent disponible pour le trading.
Bénéfices et pertes réalisés et non réalisés
Toutes vos opérations de change seront évaluées au marché en temps réel. Le calcul à la valeur du marché montre le P&L non réalisé dans vos transactions. Le terme «non réalisé» signifie ici que les transactions sont toujours ouvertes et peuvent être clôturées par vous à tout moment.
La valeur à la valeur du marché est la valeur à laquelle vous pouvez clôturer votre transaction à ce moment-là. Si vous avez une position longue, le calcul à la valeur du marché correspond généralement au prix auquel vous pouvez vendre. Dans le cas d’une position courte, c’est le prix auquel vous pouvez acheter pour clôturer la position.
Jusqu’à ce qu’une position soit clôturée, le P&L restera non réalisé. Le profit ou la perte est réalisé (P&L réalisé) lorsque vous clôturez une position commerciale. En cas de profit, le solde de marge est augmenté et en cas de perte, il est diminué.
Le solde de marge total de votre compte sera toujours égal à la somme du dépôt de marge initial, du P&L réalisé et du P&L non réalisé. Étant donné que le P&L non réalisé est évalué au marché, il continue de fluctuer, car les prix de vos investissements changent constamment. Pour cette raison, le solde de marge continue également de changer constamment.
Calcul des profits et des pertes
Le calcul réel du profit et de la perte dans une position est assez simple. Pour calculer le P&L d’une position, vous avez besoin de la taille de la position et du nombre de pips que le prix a déplacé. Le profit ou la perte réel sera égal à la taille de la position multipliée par le mouvement du pip.
Regardons un exemple:
Supposons que vous ayez une position de 100 000 GBP / USD qui se négocie actuellement à 1,3147. Si les prix passent de 1,3147 GBP / USD à 1,3162, ils ont bondi de 15 pips. Pour une position de 100 000 GBP / USD, le mouvement de 15 pips équivaut à 150 $ (100 000 x.0015).
Pour déterminer s’il s’agit d’un profit ou d’une perte, nous devons savoir si nous avons été acheteur ou vendeur pour chaque transaction.
Position longue: Dans le cas d’une position longue, si les prix montent, ce sera un profit, et si les prix baissent, ce sera une perte. Dans notre exemple précédent, si la position est longue GBP / USD, alors ce serait un bénéfice de 150 $. Alternativement, si les prix étaient passés de 1,3147 GBP / USD à 1,3127, il s’agirait d’une perte de 200 $ (100 000 x -0,0020).
Position courte: Dans le cas d’une position courte, si les prix montent, ce sera une perte, et si les prix baissent, ce sera un profit. Dans le même exemple, si nous avions une position courte GBP / USD et que les prix augmentaient de 15 pips, ce serait une perte de 150 $. Si les prix baissaient de 20 pips, ce serait un bénéfice de 200 $.
Le tableau suivant résume le calcul du P&L:
Un autre aspect du P&L est la devise dans laquelle il est libellé. Dans notre exemple, le P&L était libellé en dollars. Cependant, ce n’est pas toujours le cas.
Dans notre exemple, le GBP / USD est indiqué en termes de nombre de USD par GBP. GBP est la devise de base et USD est la devise de cotation. Au taux de 1,3147 GBP / USD, il en coûte 1,3147 USD pour acheter un GBP. Donc, si le prix fluctue, ce sera un changement dans la valeur en dollars. Pour un lot standard, chaque pip vaudra 10 $ et le profit et la perte seront en USD. En règle générale, le P&L sera libellé dans la devise de cotation, donc s’il n’est pas en USD, vous devrez le convertir en USD pour les calculs de marge.
Considérez que vous avez une position courte de 100 000 USD / CHF. Dans ce cas, votre P&L sera libellé en francs suisses. Le taux actuel est d’environ 0,9970. Pour un lot standard, chaque pip vaudra CHF 10. Si le prix a baissé de 10 pips à 0.9960, ce sera un profit de CHF 100. Pour convertir ce P&L en USD, vous devrez diviser le P&L par le Taux USD / CHF, soit CHF 100 ÷ 0,9960, qui sera de 100,4016 $.
Une fois que nous avons les valeurs P&L, celles-ci peuvent facilement être utilisées pour calculer le solde de marge disponible dans le compte de trading. Les calculs de marge sont généralement en USD.
La ligne de fond
Vous n’aurez pas à effectuer ces calculs manuellement, car tous les comptes de courtage calculent automatiquement le P&L pour toutes vos transactions. Cependant, il est important que vous compreniez ces calculs, car vous devrez calculer votre P&L et vos exigences de marge tout en structurant votre transaction, avant même de vous lancer réellement dans la transaction.
En fonction de l’ effet de levier offert par votre compte de trading, vous pouvez calculer la marge requise pour détenir une position. Par exemple, si vous avez un effet de levier de 100: 1, vous aurez besoin d’une marge de 1 000 $ pour ouvrir une position de lot standard de 100 000 USD / CHF. Avoir une compréhension claire de combien d’argent est en jeu dans chaque transaction vous aidera à gérer efficacement vos risques.