Guide de planification de la retraite
Table des matières
Développer
- 1. Comprenez votre horizon temporel
- 2. Déterminer les besoins de dépenses
- 3. Calculer le taux de retour après impôt
- 4. Évaluer la tolérance au risque
- 5. Restez au top de la planification successorale
- La ligne de fond
La planification de la retraite est un processus en plusieurs étapes qui évolue au fil du temps. Pour avoir une retraite confortable, sûre et amusante, vous devez constituer le coussin financier qui financera le tout. La partie amusante est pourquoi il est logique de prêter attention à la partie sérieuse et peut-être ennuyeuse: planifier la façon dont vous y arriverez.
La planification de la retraite commence par réfléchir à vos objectifs de retraite et au temps dont vous disposez pour les atteindre. Ensuite, vous devez examiner les types de comptes de retraite qui peuvent vous aider à collecter des fonds pour financer votre avenir. Au fur et à mesure que vous économisez cet argent, vous devez l’investir pour lui permettre de croître. La dernière partie surprise concerne les impôts: si vous avez reçu des déductions fiscales au fil des ans pour l’argent que vous avez cotisé à vos comptes de retraite, une facture fiscale importante vous attend lorsque vous commencez à retirer ces économies. Il existe des moyens de minimiser l’impact fiscal sur la retraite pendant que vous épargnez pour l’avenir et de poursuivre le processus lorsque ce jour arrivera et que vous prendrez réellement votre retraite.
Nous aborderons toutes ces questions ici. Mais d’abord, commencez par apprendre les cinq étapes que tout le monde devrait suivre, quel que soit son âge, pour bâtir un plan de retraite solide.
Points clés à retenir
- La planification de la retraite devrait inclure la détermination des horizons temporels, l’estimation des dépenses, le calcul des déclarations après impôt requises, l’évaluation de la tolérance au risque et la planification successorale.
- Commencez à planifier votre retraite dès que possible pour profiter de la puissance de la composition.
- Les jeunes investisseurs peuvent prendre plus de risques avec leurs investissements, tandis que les investisseurs proches de la retraite devraient être plus prudents.
- Les régimes de retraite évoluent au fil des ans, ce qui signifie que les portefeuilles doivent être rééquilibrés et les plans successoraux mis à jour au besoin.
1. Comprenez votre horizon temporel
Votre âge actuel et l’âge prévu de la retraite constituent les bases d’une stratégie de retraite efficace. Plus le délai entre aujourd’hui et la retraite est long, plus le niveau de risque que votre portefeuille peut supporter est élevé. Si vous êtes jeune et que vous avez plus de 30 ans jusqu’à la retraite, vous devriez avoir la majorité de vos actifs dans des placements plus risqués, comme des actions. Bien qu’il y ait de la volatilité, les actions ont historiquement surperformé d’autres titres, comme les obligations, sur de longues périodes. Le mot principal ici est «long», c’est-à-dire au moins plus de 10 ans.
De plus, vous avez besoin de rendements supérieurs à l’inflation afin de pouvoir conserver votre RetirementPlanningMadeEasy.com.
Vous ne pensez peut-être pas qu’économiser quelques dollars ici et là dans la vingtaine signifie beaucoup, mais la puissance de la composition en fera beaucoup plus au moment où vous en aurez besoin.
En général, plus vous êtes âgé, plus votre portefeuille doit être axé sur le revenu et la préservation du capital. Cela signifie une allocation plus élevée dans les titres, tels que les obligations, qui ne vous donneront pas le rendement des actions, mais seront moins volatiles et fourniront un revenu dont vous pourrez vous servir pour vivre. Vous serez également moins préoccupé par l’inflation. Une personne de 64 ans qui envisage de prendre sa retraite l’année prochaine n’a pas les mêmes problèmes de hausse du coût de la vie qu’un professionnel beaucoup plus jeune qui vient d’entrer sur le marché du travail.
Vous devez diviser votre plan de retraite en plusieurs éléments. Disons qu’un parent veut prendre sa retraite dans deux ans, payer les études d’un enfant à 18 ans et déménager en Floride. Du point de vue de la formation d’un régime de retraite, la stratégie d’investissement serait divisée en trois périodes: deux ans jusqu’à la retraite (les cotisations sont toujours versées au régime), l’épargne et le paiement des études universitaires et la vie en Floride (retraits réguliers pour couvrir les frais de subsistance). dépenses). Un plan de retraite en plusieurs étapes doit intégrer différents horizons temporels, ainsi que les besoins de liquidité correspondants , pour déterminer la stratégie d’allocation optimale. Vous devriez également rééquilibrer votre portefeuille au fil du temps à mesure que votre horizon temporel change.
2. Déterminer les besoins en matière de dépenses de retraite
Avoir des attentes réalistes quant aux habitudes de dépenses après la retraite vous aidera à définir la taille requise d’un portefeuille de retraite. La plupart des gens croient qu’après la retraite, leurs dépenses annuelles ne représenteront que 70 à 80% de ce qu’elles avaient dépensé auparavant. Une telle hypothèse s’avère souvent irréaliste, surtout si l’hypothèque n’a pas été remboursée ou si des frais médicaux imprévus surviennent. Les retraités passent aussi parfois leurs premières années à faire des folies sur les voyages ou d’autres objectifs de la liste de souhaits.
«Pour que les retraités aient suffisamment d’épargne pour la retraite, je pense que le ratio devrait être plus proche de 100%», déclare David G. Niggel, CFP, ChFC, AIF, fondateur, président et PDG de Key Wealth Partners, LLC, à Litiz, Pennsylvanie. «Le coût de la vie augmente chaque année, en particulier les dépenses de santé. Les gens vivent plus longtemps et veulent s’épanouir à la retraite. Les retraités ont besoin de plus de revenus pendant plus longtemps, ils devront donc épargner et investir en conséquence. »
Comme, par définition, les retraités ne travaillent plus huit heures ou plus par jour, ils ont plus de temps pour voyager, faire du tourisme, faire du shopping et se livrer à d’autres activités coûteuses. Des objectifs de dépenses de retraite précis facilitent le processus de planification, car davantage de dépenses à l’avenir nécessitent des économies supplémentaires aujourd’hui. «L’un des facteurs, sinon le plus important, de la longévité de votre portefeuille de retraite est votre taux de retrait. Il est très important d’avoir une estimation précise de vos dépenses à la retraite, car cela affectera le montant que vous retirez chaque année et la façon dont vous investissez votre compte. Si vous sous-estimez vos dépenses, que vous survivez facilement à votre portefeuille ou si vous surestimez vos dépenses, vous pouvez risquer de ne pas vivre le type de style de vie que vous souhaitez à la retraite », déclare Kevin Michels, CFP, EA, planificateur financier et président de Medicus Wealth Planification à Draper, Utah. Votre longévité doit également être prise en compte lors de la planification de la retraite, afin de ne pas dépasser vos économies. La durée de vie moyenne des individus augmente.
Des tables de mortalité actuarielles sont disponibles pour estimer les taux de longévité des individus et des couples (c’est ce qu’on appelle le risque de longévité ).
De plus, vous pourriez avoir besoin de plus d’argent que vous ne le pensez si vous voulez acheter une maison ou financer les études de vos enfants après la retraite. Ces dépenses doivent être prises en compte dans le plan de retraite global. N’oubliez pas de mettre à jour votre plan une fois par an pour vous assurer de garder le cap sur vos économies. «La précision de la planification de la retraite peut être améliorée en spécifiant et en estimant les activités de retraite anticipée, en tenant compte des dépenses imprévues au cours de la retraite intermédiaire et en prévoyant les coûts médicaux de retraite tardive», explique Alex Whitehouse, AIF, CRPC, CWS, président et PDG Whitehouse Wealth Management, à Vancouver, Washington.
3. Calculer le taux de rendement des placements après impôt
Une fois que les horizons temporels attendus et les besoins en dépenses sont déterminés, le taux de rendement réel après impôt doit être calculé pour évaluer la faisabilité du portefeuille de produire le revenu nécessaire. Un taux de rendement requis supérieur à 10% (avant impôts) est normalement une attente irréaliste, même pour un investissement à long terme. À mesure que vous vieillissez, ce seuil de rendement diminue, car les portefeuilles de retraite à faible risque sont en grande partie composés de titres à revenu fixe à faible rendement.
Si, par exemple, une personne a un portefeuille de retraite d’une valeur de 400 000 $ et des besoins de revenu de 50 000 $, en supposant l’absence d’impôts et la préservation du solde du portefeuille, elle compte sur un rendement excessif de 12,5% pour s’en sortir. Un des principaux avantages de la planification de la retraite à un âge précoce est que le portefeuille peut être agrandi pour garantir un taux de rendement réaliste. En utilisant un compte de placement brut de retraite de 1 million de dollars, le rendement attendu serait de 5% beaucoup plus raisonnable.
Selon le type de compte de retraite que vous détenez, les rendements des placements sont généralement imposés. Par conséquent, le taux de rendement réel doit être calculé après impôt. Cependant, déterminer votre statut fiscal lorsque vous commencez à retirer des fonds est un élément crucial du processus de planification de la retraite.
4. Évaluer la tolérance au risque par rapport aux objectifs d’investissement
Que ce soit vous ou un gestionnaire de fonds professionnel qui êtes en charge des décisions d’investissement, une bonne répartition du portefeuille qui équilibre les préoccupations d’ aversion au risque et d’objectifs de rendement est sans doute l’étape la plus importante de la planification de la retraite. Quel risque êtes-vous prêt à prendre pour atteindre vos objectifs? Une partie des revenus devrait-elle être mise de côté dans des bons du Trésor sans risque pour les dépenses requises?
Vous devez vous assurer que vous êtes à l’aise avec les risques pris dans votre portefeuille et que vous savez ce qui est nécessaire et ce qu’est un luxe. C’est quelque chose dont il faut discuter sérieusement non seulement avec votre conseiller financier, mais aussi avec les membres de votre famille. «Ne soyez pas un« micro-gestionnaire »qui réagit au bruit quotidien du marché», conseille Craig L. Israelsen, Ph. D., concepteur de 7Twelve Portfolio à Springville, Utah. «Les investisseurs« hélicoptères »ont tendance à sur-gérer leurs portefeuilles. Lorsque les différents fonds communs de placement de votre portefeuille connaissent une mauvaise année, ajoutez-leur plus d’argent. C’est un peu comme être parent: l’enfant qui a le plus besoin de votre amour le mérite le moins. Les portefeuilles sont similaires. Le fonds commun de placement dont vous n’êtes pas satisfait cette année pourrait être le plus performant de l’année prochaine – alors ne renflouez pas dessus.
«Les marchés passeront par de longs cycles de hausse et de baisse et, si vous investissez de l’argent que vous n’aurez pas besoin de toucher pendant 40 ans, vous pouvez vous permettre de voir la valeur de votre portefeuille augmenter et diminuer avec ces cycles», déclare John R. Frye, CFA, directeur des investissements et co-fondateur de Crane Asset Management, LLC, à Beverly Hills, Californie. «Lorsque le marché baisse, achetez – ne vendez pas. Refusez de céder à la panique. Si les chemises étaient en solde, 20% de réduction, vous voudriez acheter, non? Pourquoi pas les actions si elles sont mises en vente avec 20% de réduction? »
5. Restez au top de la planification successorale
La planification successorale est une autre étape clé d’un plan de retraite bien équilibré, et chaque aspect nécessite l’expertise de différents professionnels, tels que des avocats et des comptables, dans ce domaine spécifique. L’assurance-vie est également un élément important d’un plan successoral et du processus de planification de la retraite. Le fait d’avoir à la fois un plan successoral et une couverture d’assurance-vie appropriés garantit que vos actifs sont répartis de la manière de votre choix et que vos proches ne connaîtront pas de difficultés financières après votre décès. Un plan soigneusement défini permet également d’éviter un processus d’homologation coûteux et souvent long.
La planification fiscale est un autre élément crucial du processus de planification successorale. Si une personne souhaite léguer des biens aux membres de sa famille ou à un organisme de bienfaisance, il faut comparer les incidences fiscales du don des avantages ou de leur transfert dans le cadre du processus successoral.
Une approche d’investissement courante dans les régimes de retraite est basée sur la production de rendements qui correspondent aux frais de subsistance annuels ajustés en fonction de l’inflation tout en préservant la valeur du portefeuille. Le portefeuille est ensuite transféré aux bénéficiaires du défunt. Vous devriez consulter un conseiller fiscal pour déterminer le plan qui convient à l’individu.
«La planification successorale variera au cours de la vie d’un investisseur. Dès le début, des questions telles que les procurations et les testaments sont nécessaires. Une fois que vous avez fondé une famille, une Index Fund Advisors, Inc., à Irvine, en Californie, et auteur de «Index Funds: The 12-Step Recovery Program for Active Investors». «Travailler avec un avocat spécialisé en planification successorale peut vous aider à préparer et à maintenir cet aspect de votre plan financier global.»
La ligne de fond
Le fardeau de la planification de la retraite pèse plus que jamais sur les individus. Peu d’employés peuvent compter sur une pension à prestations déterminées fournie par l’employeur, en particulier dans le secteur privé. Le passage à des régimes à cotisations définies, tels que 401 (k) s, signifie également que la gestion des investissements devient votre responsabilité et non celle de votre employeur.
L’un des aspects les plus difficiles de la création d’un régime de retraite complet est de trouver un équilibre entre des attentes de rendement réalistes et un niveau de vie souhaité. La meilleure solution est de se concentrer sur la création d’un portefeuille flexible qui peut être mis à jour régulièrement pour refléter les conditions changeantes du marché et les objectifs de retraite.