Problèmes auxquels sont confrontés les personnes à valeur nette extrêmement élevée
Dans un climat d’inégalité croissante des revenus, où les riches accumulent des richesses à des niveaux sans précédent alors qu’un nombre record de citoyens ordinaires vivent de salaire en chèque de paie, il peut ne pas sembler que les personnes très fortunées (UHNWI) aient beaucoup à s’inquiéter. Un UHNWI est défini comme une personne dont les actifs investissables dépassent 30 millions de dollars. Bien qu’il faille un type particulier d’irresponsabilité financière pour une personne possédant ce type de richesse pour développer les types de problèmes d’argent qui affligent le reste de la société – pensez à la faillite, à la forclusion ou à l’incapacité de faire un loyer – l’accord ultra-riche avec leur propre marque unique de problèmes financiers.
Beaucoup soutiennent que les problèmes financiers qui affligent les UHNWI sont ceux que la plupart du monde aimerait avoir, un peu comme être trop beau, trop intelligent ou avoir trop de dates à choisir un samedi soir. Ces défis comprennent la modification des codes fiscaux, la planification successorale, le maintien de leur mode de vie pendant la retraite et la protection de leur niveau actuel de richesse. Bien que cela puisse sembler fou pour quelqu’un qui travaille un emploi moyen pour un salaire moyen, un UHNWI d’une valeur de 50 millions de dollars a souvent peur de tomber au statut de simple millionnaire.
Points clés à retenir
- Les personnes très fortunées ont des actifs investissables totalisant 30 millions de dollars ou plus et représentent environ 0,003% de la population mondiale.
- Les salariés à revenu élevé entrent dans la tranche d’imposition la plus élevée et paient un taux d’imposition marginal de 37%.
- Les successions sont exonérées jusqu’à 11,4 millions de dollars, mais tout ce qui dépasse ce montant est imposé à un taux d’imposition maximal de 40%.
- Les UHNWI maintiennent généralement leur style de vie après la retraite et continuent d’augmenter leurs résultats grâce à des stratégies de placement agressives.
Qui sont les individus à valeur nette ultra élevée?
Comme mentionné ci-dessus, une personne à valeur nette très élevée (UHNWI) est toute personne qui possède des actifs investissablestotalisant 30 millions de dollars ou plus. Ces actifs, cependant, n’incluent pas l’immobilier, les biens de consommation durables ou des objets comme les objets de collection. Les personnes qui entrent dans cette catégorie ont tendance à être les personnes les plus riches du monde, détenant une bonne partie de la richesse mondiale. En tant que groupe, les UHNWI représentent environ 0,003% de la population mondiale.
Il y avait plus de 191000 UHNWI dans le monde en 2018, avec plus de 42% vivant en Amérique du Nord. Certaines des personnes les plusriches du monde qui entrent dans cette catégorie comprennent lePDG d’Amazon Jeff Bezos, Mark Zuckerberg de Facebook, famille Walton -heirs à la fortune Walmart.
Modification des codes de taxe
Tout au long du 21e siècle, le traitement fiscal des super-riches a servi de football politique. Peu de problèmes dans la mémoire récente ont divisé plus radicalement les politiciens et le grand public selon des lignes idéologiques. D’un côté, économie de retombée, préconise de réduire les impôts des riches non seulement au profit des riches, mais aussi parce que leur prospérité se répercute ensuite sur le reste de la société.
Ensuite, il y a l’autre côté, qui estime que la classe moyenne et les travailleurs pauvres assument une trop grande part du fardeau fiscal, et que les UHNWI exploitent les failles et les pratiques comptables créatives pour payer beaucoup moins que leur juste part. Les partisans d’une augmentation des impôts sur les riches pointent spécifiquement vers les gains en capital à long terme, la méthode par laquelle de nombreux riches amassent leur fortune. Les impôts sur les gains en capital à long terme dépendent du niveau de revenu de l’individu, les plus hauts revenus payant 20%.
Laloi sur les imposition, en conservant deux au même taux et en en modifiant cinq, y compris la tranche supérieure. Le nouveau code a fait passer ce taux de 39,6% à 37%. Ces changements sont temporaires et devraient expirer en 2025. Ce taux d’imposition des particuliers très fortunés a été beaucoup plus élevé. Pas plus tard qu’en 1980, il était de 78%. En 1963, la tranche d’imposition la plus élevée était de 90%. Les politiciens et les politiciens en herbe abondent qui aimeraient voir un retour à ces taux élevés sur les extrêmement riches. Avec la polarisation de la politique à un niveau record, les UHNWI vivent avec une anxiété constante d’un changement de pouvoir vers ceux qui sont moins favorables à leurs intérêts.
Les dispositions de la loi sur les réductions d’impôts et l’emploi expireront en 2025.
Planification successorale
Les personnes très fortunées s’inquiètent de maintenir leurs richesses afin de pouvoir continuer à financer leur propre style de vie. Mais la plupart d’entre eux veulent aussi conserver leurs richesses pour les transmettre à leurs héritiers lorsqu’ils ne sont plus là. Idéalement, ils veulent que le gouvernement s’approprie le moins possible de cet argent avant qu’il ne soit légué à la génération suivante.
L’ impôt sur les successions ne s’applique qu’aux personnes extrêmement riches, plus de 90% de l’impôt étant payé par les 10% les plus riches.9 Environ 40% des impôts fonciers sont payés par 0,1% des personnes les plus riches du pays. La Loi sur les réductions d’impôt et l’emploi a augmenté l’exonération de l’impôt sur les successions pour l’année d’imposition 2019, de sorte que 11,4 millions de dollars d’une succession sont exonérés d’impôt. Tout ce qui dépasse ce montant est imposé au taux de 40%. Bien que l’exemption a été augmenté aucours des années, le taux d’imposition maximal de succession a effectivement diminué. En 1997, tout ce qui dépassait l’exonération de 600 000 $ était taxé jusqu’à 55%. Cela signifie que plus la propriété est une valeur tout au moins ce qu’il est au- dessus de l’exemption, plus un UHNWI risque de perdre au passage de sa succession. De plus, de nombreux États ont leurs propres impôts sur les successions, ou comme on les appelle dans certains États, des droits de succession, qui s’ajoutent à l’impôt fédéral sur les successions.
Les UHNWI utilisent de nombreux stratagèmes pour atténuer les effets de l’impôt sur les successions. Ces tactiques consistent à laisser leur succession aux conjoints survivants, auquel cas ils sont exonérés d’impôt, à recourir à des dons de bienfaisance et à ouvrir divers comptes en fiducie, qui peuvent tous être utilisés pour contourner l’impôt sur les successions.
Maintenir le style de vie pendant la retraite
Pour les UHNWI qui sont devenus riches en investissant, il existe peu de distinction entre les années de travail et les années de retraite. Ces personnes continueront probablement de faire ce qui a fonctionné pour elles, l’âge étant un facteur non pertinent.
Cependant, ceux qui sont devenus des UHNWI en travaillant, y compris les PDG et autres professionnels hautement rémunérés, font parfois face à une perte de revenu lorsqu’ils décident de cesser de travailler. Bien qu’avoir 30 millions de dollars ou plus devrait suffire pour vivre le style de vie de retraite que vous souhaitez, certains UHNWI font un travail médiocre dans la gestion de leur argent et devront peut-être réduire leur budget à un moment donné. Un problème qui se pose parfois avec les UHNWI est l’illiquidité – ils ont des millions de dollars, mais la majeure partie ou la totalité est liée à la terre, à l’immobilier et à d’autres actifs qu’ils ne peuvent pas facilement convertir en espèces. D’autres UHNWI prennent trop de risques avec leur argent, et bien qu’ils n’en ressentent pas autant les effets quand ils ont encore des tas d’argent qui arrivent, ils le ressentent lorsqu’ils prennent leur retraite, et une grosse perte n’est pas si facile à reconstituer.
Protéger leur richesse
Au cours dela grande récession de 2007 à 2009, beaucoup se sontsimplement lesgrandes fortunes des individus dehaute valeur nette (HNWI), ce quisignifie desindividus avec plus de 1 million $ en actifs investissables,mais moins de 30 millions $. Pour un peu de chance vraiment, leur richesse hémorragie vont au – delà de perdre le label qui signifie ultra ils ont tout perdu.
La plupart des UHNWI n’ont pas leur argent sous forme de certificats de dépôt (CD), de comptes du marché monétaire, d’assurance-vie à valeur de rachat et d’autres placements dits sûrs qui offrent au mieux des rendements tièdes. L’une des raisons pour lesquelles ils sont si riches est qu’ils utilisent des véhicules d’investissement agressifs qui battent constamment le marché. Dans les questions de marché, cependant, la récompense et le risque évoluent souvent de manière simultanée. Lorsqu’un marché baissier ou une récession frappe, les investissements à forte croissance qui ont aidé les UHNWI à s’enrichir sont souvent les premiers à plonger précipitamment. Pour cette raison, les UHNWI qui dépendent des marchés pour leurs revenus vivent souvent avec le stress constant d’un autre krach imminent.