Valeur du risque (VOR)

Quelle est la valeur du risque (VOR)?

La valeur du risque (VOR) est le bénéfice financier qu’une activité de prise de risque apportera aux  parties prenantes  d’une organisation. Cela oblige l’organisation à déterminer si une activité l’aidera à se rapprocher de la réalisation de ses objectifs.

Comprendre la valeur du risque (VOR)

En théorie financière, les entreprises n’ont aucune préférence en matière de risque, contrairement à leurs parties prenantes. Le but est généralement de gagner de l’argent sans être imprudent.

La direction de l’entreprise sait que si elle utilise à bon escient les ressources disponibles, elle a une chance décente de conserver son emploi et d’augmenter la richesse des investisseurs. Rester les bras croisés signifie rater des opportunités ou, comme certains tiennent à le souligner, prendre des profits et y mettre le feu. Le problème est que le gain vient rarement sans un élément de douleur. Chaque décision est accompagnée de risques et, par conséquent, doit être examinée attentivement avant de poursuivre.

Toutes les activités qu’une entreprise peut entreprendre, de l’entrée sur un nouveau marché au développement d’un nouveau produit, comportent des risques. Cela dépend du type d’activité et de la probabilité que l’entreprise ne puisse pas récupérer les coûts. Dans le même temps, il est également reconnu que dépenser de l’argent dans une entreprise comporte un  coût d’opportunité : les avantages potentiels qu’une entreprise manque lorsqu’elle choisit une alternative par rapport à une autre.

Méthode de la valeur du risque (VOR)

La valeur du risque (VOR) oblige une entreprise à examiner les différentes composantes du coût du risque. Ils comprennent les coûts réels des pertes subies; le coût des obligations, de l’assurance ou de la  réassurance  pour financer les pertes; les coûts d’atténuation des risques susceptibles d’entraîner une perte pour l’entreprise; et le coût d’administration d’un programme de  gestion des risques  et d’atténuation des pertes.

La valeur du risque (VOR) traite chaque composante du coût du risque comme une option d’investissement. Tout comme pour une action ou une obligation, les composants doivent montrer un  retour sur investissement (ROI).

Exemples de valeur du risque (VOR)

Une entreprise qui crée un département de gestion des risques engage des dépenses de personnel substantielles. Le département devrait réduire le risque de perte de l’entreprise en gérant les portefeuilles d’ assurance et de réassurance , en identifiant les menaces potentielles et en développant des méthodes pour réduire l’exposition aux risques.

Si le service de gestion des risques est incapable de le faire, cela ne contribue pas à la valeur pour les  actionnaires. Si, en revanche, les bénéfices attendus d’une entreprise sont supérieurs au coût encouru pour réduire le risque, alors l’investissement de réduction du risque peut être considéré comme positif.

Ailleurs, une autre société qui s’est lancée dans le secteur des bagages intelligents – fabriquant des bagages avec des puces et des batteries intégrées qui suivent l’emplacement et plus – a parié que les compagnies aériennes et les organismes de réglementation n’auraient aucun problème à ce que les clients enregistrent ces bagages. Il parie mal: les sacs intelligents ont été interdits aux États-Unis au milieu des craintes d’incendies de batterie, ce qui a entraîné la liquidation de l’entreprise.

Tout était en danger sur ce seul facteur. Cela soulève la question de savoir si le fabricant de bagages et ses pairs ont évalué la possibilité de rejet avec un pourcentage de probabilité élevé. S’ils l’avaient fait, ils ne se seraient probablement jamais lancés dans ce secteur d’activité.