Prêteur à emporter
Qu’est-ce qu’un prêteur à emporter?
Le terme prêteur à emporter fait référence à une institution financière qui offre des prêts hypothécaires à long terme pour certains types de propriétés. Les prêteurs à emporter sont généralement de grands conglomérats financiers, tels que des sociétés d’assurance ou d’investissement plutôt que des banques traditionnelles et construction ou un prêt relais.
Points clés à retenir
- Un prêteur à emporter est une institution financière qui offre des prêts hypothécaires à long terme.
- Les prêteurs à emporter sont généralement de grands conglomérats financiers, tels que les sociétés d’assurance ou d’investissement.
- Les prêteurs à emporter offrent des prêts à emporter, qui remplacent le financement à court terme utilisé pour financer l’achat et la construction de grands immeubles comme l’immobilier commercial.
- Ces prêteurs offrent un financement à long terme et des taux d’intérêt plus bas en échange de versements hypothécaires, d’une partie des paiements de loyer et de gains en capital si la propriété est vendue.
Comment fonctionnent les prêteurs à emporter
Les emprunteurs traditionnels doivent présenter une demande d’ hypothèque et se qualifier pourfinancer leurs achats avant de pouvoir obtenir les clés de leur maison. Mais les choses fonctionnent un peu différemment pour les promoteurs et les propriétaires de grandes structures telles que des immeubles d’appartements, des complexes multifamiliaux et d’autres propriétés immobilières commerciales (CRE) telles que des bureaux médicaux et des projets de vente au détail.
La plupart des promoteurs commencent avec un terrain avant le début de la construction. Comme les autres propriétaires, ils n’ont généralement pas les moyens de financer les coûts de construction. Ces emprunteurs obtiennent souvent des prêts à court termequi leur permettent de payer les frais de construction, y compris les fournitures et les entrepreneurs. Ces prêts sont assortis de taux d’intérêt élevés et d’obligations de remboursement à court terme. L’emprunteur doit généralement payer au prêteur un paiement forfaitaire, ce qui signifie que le prêt est intégralement exigible une fois la construction terminée.
Afin de s’assurer que le processus reste transparent, il est conseillé aux développeurs de rechercher un prêteur à emporter approprié avant l’échéance du prêt à court terme.
Les prêteurs à emporter remplacent les prêteurs à court terme tels que les banques ou l’épargne et les prêts en accordant des prêts permanents à long terme. Ces entités considèrent généralement les propriétés pour lesquelles elles fournissent des hypothèques comme des investissements. Les prêteurs à emporter s’attendent à réaliser un profit sur les propriétés qu’ils financent en recevant des paiements hypothécaires et des intérêts. Ces prêteurs peuvent même avoir le droit de recevoir une partie du loyer payé à l’emprunteur par leurs locataires si la propriété est louée. Ils reçoivent également un pourcentage des gains en capital lorsque et si la propriété est finalement vendue.
Exemple de prêt à emporter
Les prêteurs à emporter permettent aux entreprises de construction de rembourser les prêts de construction à court terme. Disons que la société A, promoteur immobilier, souhaite construire un complexe d’appartements sur un terrain qu’elle a acheté dans un très bon emplacement. Le promoteur contracte un prêt de construction de 10 millions de dollars auprès d’une banque. Ce prêt permet à l’entreprise A d’acheter des matériaux, de payer ses entrepreneurs et de couvrir toutes les autres dépenses liées à la construction d’un nouvel immeuble d’appartements.
Comme avec la plupart des banques traditionnelles, le prêt doit être remboursé lorsque la construction est terminée Mais puisque le chantier ne peut pas transformer un profit et n’a pas réalisé sa pleine valeur, les frais bancaires 9,5% intérêt d’ un taux sur élevé du prêt.
Une fois la construction terminée, la société A peut s’adresser à un prêteur à emporter pour un prêt à long terme à des conditions plus avantageuses, comme une hypothèque de 30 ans avec l’immeuble en garantie. L’entreprise peut obtenir un taux inférieur de 4% et utiliser l’argent de l’hypothèque de 30 ans pour rembourser le prêt de 18 mois qui a financé la construction.
Le prêteur à emporter peut percevoir les paiements hypothécaires et les intérêts sur le prêt à la société A et, si cela est indiqué dans le contrat, peut également percevoir une partie des loyers ainsi qu’un pourcentage de la différence entre le prix de vente de la propriété et le coût de sa construction. lorsque l’entreprise vend l’immeuble.