Série EE Bond
Qu’est-ce qu’une obligation de série EE?
La série EE Bond (souvent appelée «Patriot Bond») est une obligation d’épargne du gouvernement américain non négociable et portant intérêt. Ces obligations sont garanties au moins doubler en valeur sur la durée initiale typique de 20 ans. Certaines obligations de série EE ont une durée de vie totale de remboursement des intérêts qui s’étend au-delà de la date d’échéance initiale, jusqu’à 30 ans après l’émission. Les taux du coupon des obligations de série EE sont déterminés au moment de l’émission et sont basés sur le pourcentage des taux du Trésor à long terme.
Points clés à retenir
- Les obligations de série EE sont des obligations d’épargne du gouvernement américain portant intérêt et dont la valeur est au moins doublée par rapport à leur durée initiale habituelle de 20 ans.
- Certaines obligations de série EE paient des intérêts au-delà de la date d’échéance initiale, jusqu’à 30 ans après l’émission.
- Il y a une exigence d’investissement minimum de 25 $ pour les obligations EE.
- Chaque investisseur peut acheter jusqu’à 10 000 $ de ces obligations chaque année civile.
Comment fonctionne une liaison série EE
Avec l’ obligation de série I, l’ obligation de série EE est l’un des deux types d’obligations d’épargne émises par le Trésor américain. Les obligations de série EE ne peuvent pas être achetées ou vendues sur le marché libre et sont donc classées comme des titres non négociables.
Les obligations de série EE émises après mai 2005 se voient attribuer des taux de coupon fixes semestriels les 1er mai et 1er novembre. Les taux s’appliquent à toutes les émissions pour les six mois suivants. Les obligations émises après chaque date augmentent en valeur mensuellement, mais les paiements d’intérêts sont versés semestriellement.
Les obligations de série EE sont considérées comme des investissements ultra-sûrs et à faible risque, dont les intérêts sont généralement exonérés d’impôts locaux et d’État. Cependant, ils sont assujettis aux impôts fédéraux, mais seulement dans l’année au cours de laquelle l’obligation arrive à échéance ou est remboursée. Les obligations EE peuvent être achetées par des citoyens américains, des résidents officiels américains, des mineurs et tous les employés du gouvernement américain, quel que soit leur statut de citoyenneté.
Considérations particulières
Les obligations papier EE ont été réémises sous le nom de «Patriot Bonds» après les attentats terroristes du 11 septembre 2001. Ils sont identiques en tous points aux obligations papier de la série EE, sauf que les obligations papier achetées par l’intermédiaire d’une institution financière après le 10 décembre 2001 portent les mots «Patriot Bond» imprimés sur la moitié supérieure du certificat d’obligation, située entre le Numéro de sécurité (SSN) et la date d’émission. Les institutions financières n’émettent plus d’obligations de série EE sous forme papier, mais les obligations papier Patriot peuvent toujours être encaissées ou converties en obligations électroniques.
Les obligations de la série EE n’ont pas besoin d’être réémises pour corriger de petites erreurs typographiques dans les noms, adresses ou numéros de sécurité sociale.
Exigences pour une obligation de série EE
Il y a une exigence d’investissement minimum de 25 $ pour les obligations EE, et chaque investisseur peut acheter jusqu’à 10 000 $ dans ces obligations chaque année civile. En outre, les obligataires doivent conserver ces investissements pendant au moins douze mois, avant de pouvoir rembourser les obligations. Ceux qui rachètent des obligations dans un délai de cinq ans seront suspendus de trois mois de paiements d’intérêts courus. Étant donné que les obligations EE rapportent des intérêts jusqu’à 30 ans, plus elles sont détenues longtemps, plus elles valent.
Les obligations papier ont été émises avec une décote de 50% par rapport au pair, tandis que les obligations obtenues électroniquement via TreasuryDirect sont achetées à leur valeur nominale. Cette dernière est toujours garantie de valoir le double de sa valeur initiale à la première date d’échéance après 20 ans, tout en payant les intérêts de la même manière que les obligations EE papier.