Un Robo-Advisor est-il fait pour vous?

Table des matières

Développer

• Un conseiller financier en ligne est-il fait pour vous?
• 1. Le niveau de conseil dont vous avez besoin
• 2. Tous les robots-conseillers ne sont pas les mêmes
• 3. Commodité et accessibilité
• 4. Ce qui se cache derrière les conseils
• 5. Doit-il être l’un ou l’autre
• 6. Quand le marché baisse
• La ligne de fond

Un conseiller financier en ligne est-il fait pour vous?

Les conseillers financiers en ligne, connus sous le nom de robots-conseillers, font fureur en ce moment, du moins selon la presse financière et ce qui se passe sur les médias sociaux. Il y a certainement quelque chose à cela, car Fidelity Institutional a récemment conclu un accord avec le conseiller en ligne Betterment, tandis que Charles Schwab Corp. ( SCHW ) a récemment dévoilé son propre service de robo-conseiller. En fait, presque toutes les sociétés financières ont soit leur propre conseiller-robot, soit sont en partenariat avec un.

De quoi parle tout ce battage médiatique – et un robot-conseiller est-il fait pour vous? La réponse, comme la plupart des questions dans le monde de la planification financière, est que «cela dépend». Voici quelques réflexions à considérer.

1. De quel niveau de conseil avez-vous besoin?

La première chose à laquelle vous devez penser est de quel niveau de conseil et d’expertise avez-vous vraiment besoin pour gérer votre argent? Certes, si vous avez un portefeuille à sept chiffres et avez besoin de conseils dans des domaines complexes tels que la planification fiscale, la planification exercice d’options sur actions, etc., un robot-conseiller n’est probablement pas pour vous, du moins dans son état actuel. Les gens comme celui-ci sont mieux servis par une relation avec un conseiller financier plus traditionnel.

Pour les milléniaux et d’autres avec des portefeuilles plus modestes qui peuvent simplement avoir besoin de quelques conseils d’allocation d’actifs et peut-être d’un peu d’aide de base en matière de planification financière, de nombreux conseillers en ligne d’aujourd’hui pourraient faire l’affaire. Les robots-conseillers construisent pour la plupart des portefeuilles qui suivent des stratégies passives comme l’ indexation. Ce sont des stratégies d’investissement relativement simples qui utilisent les FNB pour optimiser le risque d’un portefeuille par rapport au rendement attendu. Les débutants et ceux qui préfèrent simplement le configurer et l’oublier sont les plus susceptibles d’apprécier l’automatisation apportée par les robots-conseillers. Parce que les robots-conseillers sont peu coûteux et ne nécessitent pas de minimums importants pour ouvrir un compte, ils sont attrayants pour les personnes qui ne seraient normalement pas en mesure de se payer un conseiller financier traditionnel.

Avec un robot-conseiller, vous ne serez pas en mesure de choisir des actions ou des stratégies. Les robots-conseillers prennent toutes les décisions à votre place. Donc, si vous êtes le genre de personne qui n’a peut-être pas une tonne d’argent à investir mais qui veut plus de contrôle sur notre autonomie dans les choix d’investissement, vous voudrez peut-être plutôt vous tourner vers des plateformes de trading en ligne autogérées comme Robinhood, E * Trade, ou Ameritrade, qui offrent désormais tous des échanges gratuits sur la plupart des actions et des ETF.

2. Tous les robots-conseillers ne sont pas les mêmes

Tout comme tous les conseillers financiers traditionnels ne sont pas les mêmes, tous les conseillers en ligne ne le sont pas non plus. Dans le monde des conseillers financiers traditionnels, il existe des différences dans leurs domaines d’expertise, la façon dont ils sont rémunérés et les types de clients avec lesquels ils travaillent. Il en va de même dans l’espace robo-advisor.

Par exemple, le conseiller en ligne Learnvest s’adresse à une variété de personnes ayant des besoins, allant de la budgétisation de base à celles nécessitant une planification financière et des conseils en investissement. Leurs frais varient d’environ 70 $ à 400 $ sur une base unique avec des frais mensuels pour le soutien continu. Et Personal Capital propose des services un peu plus haut de gamme et cible les investisseurs avec des portefeuilles allant de 250 000 $ à 1 million de dollars et plus. D’autre part, Acorns ne nécessite que 5 $ pour commencer et propose des outils tels que l’arrondissement de la monnaie de rechange sur les achats à investir dans votre portefeuille.

Certains robots-conseillers n’autorisent que des investissements indiciels à large assise, d’autres ajoutent de plus en plus de portefeuilles socialement responsables pour les clients qui sont conscients de ces questions. D’autres, comme M1 Finance, permettent aux utilisateurs de personnaliser leurs portefeuilles en fonction de thèmes ou de stratégies populaires.

3. Commodité et accessibilité

L’un des principaux avantages des conseillers en ligne est la commodité de travailler avec eux et la facilité d’accès à leurs services. Cette génération est très habituée à acheter des biens et services en ligne, alors pourquoi pas des conseils financiers?

Les conseillers en ligne sont accessibles 24h / 24 et 7j / 7, ce qui peut intéresser un large éventail de clients. Avec les horaires chargés de tout le monde, ce niveau d’accessibilité pourrait inciter certaines personnes à aller chercher l’aide financière dont elles ont besoin.

Dans le même temps, de nombreux robots-conseillers sont entièrement automatisés et n’ont qu’une implication humaine limitée. Alors que certains ont des conseillers humains sur le terrain pour répondre aux appels et aux questions des clients, la plupart de ces conseillers ne travaillent pas réellement sur vos portefeuilles ou vos choix d’investissement – tout cela est fait par les algorithmes. Au lieu de cela, ces interlocuteurs humains sont là pour garder vos émotions sous contrôle et agir plus comme un coach ou un thérapeute que comme un conseiller financier.

4. Comprendre ce qui se cache derrière les conseils

Ce n’est pas parce qu’un conseiller en ligne est accessible et à un prix raisonnable que le conseil est bon. Il incombe à quiconque cherche à utiliser un conseiller en ligne pour faire ses devoirs et comprendre comment les recommandations d’investissement sont générées.

La plupart des robots-conseillers utilisent des algorithmes d’une sorte ou d’une autre pour faire leurs recommandations d’investissement. Bien que vous ne soyez peut-être pas un mathématicien ou un expert en placement, posez au moins des questions et lisez leur méthodologie d’investissement pour voir si cela vous convient. La majorité des robots-conseillers suivent des stratégies d’investissement basées sur la théorie moderne du portefeuille (MPT) sous une forme ou une autre, et les stratégies d’investissement des robots-conseillers peuvent souvent être trouvées en effectuant une recherche sur leur site Web ou dans les documents de la FINRA. MPT est une méthode d’optimisation des portefeuilles indexés en déterminant la meilleure combinaison de pondérations des catégories d’actifs qui génère le rendement attendu le plus élevé pour un niveau de risque donné.

5. Doit-il être « l’un ou l’autre ou »?

Il semble qu’avec l’arrivée de Schwab et Fidelity dans cet espace, il ne faudra pas longtemps avant que certains des meilleurs aspects des conseillers en ligne se chevauchent dans les offres de services des conseillers traditionnels. En fait, nous en voyons une partie depuis plusieurs années avec des fonctionnalités telles que des portails clients en ligne sur les sites Web de nombreux conseillers financiers.

Il est probable que nous verrons à l’avenir une variante de l’offre de conseiller en ligne proposée par des conseillers financiers plus traditionnels dans le but d’attirer des clients plus jeunes qui pourront ensuite devenir les clients plus importants qui ont besoin, veulent et peuvent se permettre des conseils plus traditionnels à service complet..

Travailler avec des clients en ligne et à distance présente également des avantages pour le conseiller financier traditionnel. Bien qu’il y ait certainement des coûts pour créer et maintenir leur site Web, il y aurait des économies résultant de l’élimination d’une présence physique et éventuellement de la possibilité d’atteindre un plus large éventail de clients potentiels.

6. Que se passe-t-il lorsque le marché se replie à nouveau?

La croissance des conseillers en ligne s’est produite lors d’un marché haussier torride qui dure depuis mars 2009. Qu’arrivera-t-il à ces entreprises lors du prochain marché baissier? Leurs clients plus jeunes et inexpérimentés vont-ils renflouer leurs investissements? C’est difficile à dire avec certitude; cependant, un avantage de la touche humaine est la possibilité pour le conseiller de dissuader les clients nerveux du rebord proverbial.

La ligne de fond

Toutes les entreprises sont touchées par l’avancement de la technologie et par le changement en général. L’activité de services financiers ne fait pas exception. En fait, les conseillers financiers sont très dépendants de la technologie pour une grande partie de ce qu’ils font. L’ évolution vers les conseillers en ligne n’est pas une surprise. Un conseiller en ligne vous convient-il? Pour beaucoup, la réponse pourrait être «oui», en particulier les investisseurs plus jeunes et moins riches qui ont été terriblement mal servis par le secteur des services financiers. Cet espace évoluera sûrement au fil du temps et offrira des options encore meilleures aux investisseurs et aux conseillers financiers avisés.