Drapeau

Qu’est-ce qu’un drapeau?

Dans le contexte de l’analyse technique, un drapeau est un modèle de prix qui, dans un laps de temps plus court, va à l’encontre de la tendance actuelle des prix observée sur une période plus longue sur un graphique des prix. Il est nommé en raison de la façon dont il rappelle au spectateur un drapeau sur un mât.

Le modèle de drapeau est utilisé pour identifier la poursuite possible d’une tendance précédente à partir d’un point où le prix a dérivé par rapport à cette même tendance. Si la tendance reprend, l’augmentation des prix pourrait être rapide, ce qui rendrait le moment d’un échange avantageux en remarquant le modèle du drapeau.

Comment fonctionne un modèle de drapeau

Les drapeaux sont des zones de consolidation serrée de l’action des prix montrant un mouvement de contre-tendance qui suit directement un mouvement directionnel brusque des prix. Le modèle se compose généralement de cinq à vingt barres de prix. Les modèles de drapeau peuvent être à la hausse ( drapeau haussier ) ou à la baisse (drapeau baissier). Le bas du drapeau ne doit pas dépasser le milieu du mât qui l’a précédé. Les motifs de drapeau ont cinq caractéristiques principales:

1. La tendance précédente
2. Le canal de consolidation
3. Le modèle de volume
4. Une évasion
5. Une confirmation où le prix évolue dans le même sens que la cassure

Les modèles haussiers et baissiers ont des structures similaires mais diffèrent dans la direction de la tendance et de subtiles différences dans le modèle de volume. Le modèle de volume haussier augmente dans la tendance précédente et diminue dans la consolidation. En revanche, un modèle de volume baissier augmente d’abord, puis a tendance à se maintenir, car les tendances baissières ont tendance à augmenter en volume avec le temps.

Le motif d’un drapeau est également caractérisé par des marqueurs parallèles sur la zone de consolidation. Si les lignes convergent, les motifs sont appelés un motif de coin ou de fanion. Ces modèles font partie des modèles de continuation les plus fiables que les traders utilisent, car ils génèrent une configuration pour entrer dans une tendance existante qui est prête à continuer. Ces formations sont toutes similaires et ont tendance à apparaître dans des situations similaires dans une tendance existante.

Les modèles suivent également les mêmes modèles de volume et d’évasion. Les modèles se caractérisent par une diminution du volume des échanges après une augmentation initiale. Cela implique que les traders qui poussent la tendance dominante ont moins d’urgence à poursuivre leurs achats ou leurs ventes pendant la période de consolidation, créant ainsi la possibilité que les nouveaux traders et investisseurs reprennent la tendance avec enthousiasme, entraînant des prix plus élevés à un rythme plus rapide que d’habitude..

Exemples de modèle de drapeau

Dans cet exemple de modèle de drapeau haussier, l’action des prix augmente pendant le mouvement de tendance initial, puis diminue dans la zone de consolidation. La cassure n’a peut-être pas toujours une forte augmentation des volumes, mais les analystes et les traders préfèrent en voir une car cela implique que les investisseurs et autres traders sont entrés dans l’action dans une nouvelle vague d’enthousiasme.

Dans un modèle de drapeau baissier, le volume ne baisse pas toujours pendant la consolidation. La raison en est que les mouvements de prix baissiers et à la baisse sont généralement motivés par la peur et l’anxiété des investisseurs face à la baisse des prix. Plus les prix baissent, plus les investisseurs sont pressés d’agir.

Ainsi, ces mouvements sont caractérisés par des modèles de volume supérieurs à la moyenne (et en augmentation). Lorsque le prix met en pause sa marche à la baisse, le volume croissant peut ne pas baisser, mais plutôt se maintenir à un niveau, ce qui implique une pause dans les niveaux d’anxiété. Parce que les niveaux de volume sont déjà élevés, la cassure à la baisse peut ne pas être aussi prononcée que dans la cassure à la hausse dans un schéma haussier.

Comment échanger un motif de drapeau

En utilisant la dynamique du modèle de drapeau, un trader peut établir une stratégie pour échanger de tels modèles en identifiant simplement trois points clés: l’entrée, le stop loss et l’objectif de profit.

1. Entrée : Même si les drapeaux suggèrent une poursuite de la tendance actuelle, il est prudent d’attendre la cassure initiale pour éviter un faux signal. Les traders s’attendent généralement à entrer un drapeau le jour après que le prix se soit cassé et fermé au-dessus ( position longue ) de la ligne de tendance parallèle supérieure. Dans un schéma baissier, le lendemain de la fermeture du prix en dessous (position courte) de la ligne de tendance parallèle inférieure.
2. Stop Loss : Les traders s’attendent généralement à utiliser le côté opposé du modèle de drapeau comme point d’arrêt de perte. Par exemple, si la ligne de tendance supérieure du modèle est à 55 $ par action et que la ligne de tendance inférieure du modèle est à 51 $ par action, alors un niveau de prix inférieur à 51 $ par action serait un endroit logique pour définir le stop-loss. ordre pour une position longue.
3. Objectif de profit : les traders conservateurs peuvent vouloir utiliser la différence, mesurée en prix, entre les lignes de tendance parallèles du modèle de drapeau pour fixer un objectif de profit. Par exemple, s’il y a une différence de 4,00 $ et que le point d’entrée de la cassure est de 55 $, le trader placerait un objectif de profit à 59 $. Une approche plus optimiste consisterait à mesurer la distance en dollars entre le haut du modèle et la base du mât pour fixer un objectif de profit. Par exemple, si le prix le plus bas du mât de drapeau est de 40 $, et le haut du mât de drapeau est de 65 $, et si le point d’entrée de cassure était de 55 $, alors l’ objectif de profit qu’un trader pourrait s’attendre à voir atteint serait de 80 $ (55 $ plus 25 $).

En plus de ces trois prix clés, les traders doivent porter une attention particulière aux choix de taille de position et aux tendances générales du marché afin de maximiser le succès dans l’utilisation des modèles de drapeau pour guider les stratégies de trading.