Indicateur DMI (ADX) de Wilder
Qu’est-ce que l’indicateur DMI (ADX) de Wilder?
Le DMI de Wilder (ADX) se compose de trois indicateurs qui mesurent la force et la direction d’une tendance. Trois lignes composent l’indice de mouvement de direction (DMI): ADX (ligne noire), DI + (ligne verte) et DI- (ligne rouge). La ligne Indice directionnel moyen (ADX) montre la force de la tendance. Plus la valeur ADX est élevée, plus la tendance est forte. La couleur des lignes peut être modifiée, mais le noir, le vert et le rouge sont les valeurs par défaut dans la plupart des logiciels.
L’indicateur de direction plus (DI +) et l’indicateur de direction moins (DI-) indiquent la direction actuelle des prix. Lorsque le DI + est supérieur à DI, la dynamique actuelle des prix est à la hausse. Lorsque le DI- est supérieur à DI +, la dynamique actuelle des prix est à la baisse.
Points clés à retenir
- Le DMI est un ensemble d’indicateurs comprenant + DI, -DI et ADX.
- Les deux + DI et -DI mesurent les mouvements de prix à la hausse et à la baisse, et les croisements de ces lignes peuvent être utilisés comme signaux commerciaux.
- ADX mesure la force de la tendance, à la hausse ou à la baisse; une lecture au-dessus de 25 indique une forte tendance.
La formule pour le DMI de Wilder (ADX) est
Comment calculer le DMI de Wilder (ADX)
L’indicateur a plusieurs composants. Voici comment les composants sont calculés.
- Calculez + DM, -DM et True Range (TR) pour chaque période. L’utilisation de 14 périodes est courante
- Utilisez + DM lorsque Current High – Previous High> Previous Low – Current Low. Utilisez -DM lorsque le bas précédent – le bas actuel> le haut actuel – le haut précédent.
- TR est la valeur la plus élevée entre le niveau le plus élevé actuel – le minimum actuel, le maximum actuel – la fermeture précédente ou le minimum actuel – la fermeture précédente.
- Lissez les moyennes sur 14 périodes de + DM, -DM et TR. La formule TR est ci-dessous. Insérez les valeurs -DM et + DM pour calculer les moyennes lissées.
- Premiers 14 TR = Somme des 14 premières lectures TR.
- Valeur 14TR suivante = Premier 14TR – (14TR précédent / 14) + TR actuel
- Divisez la valeur + DM lissée par la valeur TR lissée pour obtenir + DI. Multipliez par 100.
- Divisez la valeur lissée -DM par la valeur TR lissée pour obtenir-DI. Multipliez par 100.
- L’indice de mouvement directionnel (DX) est + DI moins -DI, divisé par la somme de + DI et -DI (toutes les valeurs absolues). Multipliez par 100.
- Pour obtenir l’ADX, continuez à calculer les valeurs DX pendant au moins 14 périodes. Ensuite, lissez les résultats pour obtenir ADX
- Premier ADX = somme de 14 périodes de DX / 14
- Valeurs ultérieures, ADX = ((ADX précédent x 13) + DX actuel) / 14
Que vous dit le DMI (ADX) de Wilder?
Le DMI de Wilder, développé par J. Welles Wilder en 1978, montre la force d’une tendance, à la hausse comme à la baisse. Selon Wilder, une tendance est présente lorsque l’ADX est supérieur à 25. Les valeurs DMI sont comprises entre zéro et 100.
Si DI + est supérieur à DI, une lecture ADX de 25 ou plus indique une forte tendance haussière. Si DI- est supérieur à DI +, une lecture ADX de 25 ou plus indique une forte tendance à la baisse.
L’ADX peut rester au-dessus de 25 même lorsque la tendance s’inverse. Étant donné que l’ADX n’est pas directionnel, cela montre que l’ inversion est aussi forte que la tendance précédente. Les traders peuvent trouver que des lectures autres que 25 sont mieux adaptées pour indiquer une forte tendance sur certains marchés.
Par exemple, un commerçant peut constater qu’une lecture ADX de 20 fournit une indication antérieure que le prix d’un titre est à la mode. Les traders conservateurs peuvent vouloir attendre des lectures de 30 ou plus avant d’employer des stratégies de suivi de tendance.
Négocier avec le DMI de Wilder
Il existe un certain nombre de façons dont le DMI peut être utilisé pour négocier, en plus des directives générales décrites ci-dessus.
Crossovers DI
Les traders pourraient entrer dans une position longue lorsque la ligne DI + passe au-dessus de la ligne DI et définir un ordre stop-loss sous le plus bas du jour actuel, ou en dessous d’un récent swing bas. Lorsque la ligne DI- passe au-dessus de la ligne DI +, les traders pourraient placer une position courte avec un stop au-dessus du plus haut de la journée en cours, ou au-dessus d’un récent swing plus haut. Les traders pourraient utiliser un stop suiveur si la transaction évolue en leur faveur pour aider à bloquer les bénéfices.
Que le trader prenne une position longue ou courte, l’ADX doit être supérieur à 25 lorsque le croisement se produit pour confirmer la force de la tendance. Lorsque l’ADX est inférieur à 20, les traders peuvent utiliser des stratégies de trading qui exploitent des conditions de plage limitées ou plus saccadées.
Contractions et expansions DI
Les lignes DI + et DI- s’éloignent l’une de l’autre lorsque la volatilité des prix augmente et convergent l’une vers l’autre lorsque la volatilité diminue. Les traders à court terme pourraient entrer dans des transactions lorsque les deux lignes se séparent pour profiter de la volatilité croissante. Les traders Swing peuvent s’accumuler dans une position lorsque les lignes entrent en contact en prévision d’une évasion.
Les traders devraient utiliser le DMI de Wilder en conjonction avec d’autres indicateurs techniques et l’ action des prix pour augmenter la probabilité de réaliser des transactions rentables.
Exemple d’utilisation de l’indicateur DMI (ADX) de Wilder
Le graphique suivant montre Shopify Inc. (SHOP) avec à la fois des périodes de tendance et des périodes de tendance moins. -DI et + DI croisent plusieurs fois – signaux commerciaux potentiels – mais il n’y a pas toujours une forte tendance présente (ADX au-dessus de 25) lorsque ces croisements se produisent.
Si le + DI est déjà au-dessus du -DI, lorsque l’ADX se déplace au-dessus de 25 (ou 20, 30) cela pourrait déclencher une transaction longue. Ceux-ci sont signalés par des flèches vers le haut.
Si le -DI est au-dessus du + DI, lorsque l’ADX passe au-dessus de 25, cela pourrait déclencher une transaction à découvert. Ceux-ci sont signalés par des flèches vers le bas.
Les périodes de contraction sont également marquées lorsque les lignes + DI et -DI sont écrasées ensemble. Ce sont des contractions de la volatilité, qui sont souvent suivies de périodes de mouvement tendanciel plus important où les lignes se séparent à nouveau. Les ruptures de ces contractions (cases bleues) peuvent présenter des opportunités de trading.
L’indicateur est susceptible de créer plusieurs faux signaux, ce qui signifie que le prix ne finit pas par évoluer dans la même direction que le crossover le dicte. Par conséquent, il est préférable de l’utiliser en conjonction avec d’autres formes d’analyse ou avec des filtres supplémentaires appliqués au signaux générés.
DMI de Wilder contre Aroon
Les deux indicateurs ont tous deux des signaux croisés, mais ils sont calculés de différentes manières et mesurent des choses différentes. DMI mesure les mouvements à la hausse et à la baisse en lissant les fluctuations de prix. L’ indicateur Aroon mesure le temps ou les périodes depuis un haut ou un bas au cours de la période de rétrospective.
Limitations de l’utilisation du DMI de Wilder (ADX)
L’indicateur examine les données passées. Il peut manquer de valeur prédictive pour prévoir les mouvements futurs des prix. L’indicateur est à la traîne et aura donc tendance à indiquer des changements de tendance après que le prix se soit déjà inversé. Cela pourrait conduire à l’apparition de certains signaux commerciaux trop tard pour être utiles. Cela peut également se produire avec la lecture ADX. Une lecture de 20, 25 ou 30 ne signifie pas que cette tendance persistera. De nombreuses tendances s’effaceront après avoir atteint une telle lecture. L’indicateur ne peut pas prédire qu’une tendance se poursuivra, seulement que la sécurité a évolué récemment.
Si vous utilisez l’indicateur pour les signaux, il y aura des whipsaws. Les whipsaws se produisent lorsque les indicateurs se croisent d’avant en arrière, ce qui entraîne de multiples signaux commerciaux qui produisent des transactions perdantes.