Qu’est-ce que la souscription immobilière?
Lloyd’s of London est reconnue comme l’entité qui a proposé le terme de souscription. Le courtier d’assurance anglais, qui remonte au 17ème siècle, a rassemblé des individus pour émettre une couverture pour des entreprises risquées telles que les voyages en mer. Dans le processus, chaque preneur de risque a littéralement écrit son nom sous un texte décrivant l’entreprise et le montant total du risque qu’il était prêt à accepter en échange d’une prime spécifiée. C’est ce que l’on appelle plus tard la souscription du risque.
Bien que les mécanismes aient changé au fil du temps, la souscription reste aujourd’hui une fonction clé dans le monde financier. Il est utilisé dans divers secteurs, notamment les prêts, les assurances et les investissements. Mais il a également une place importante dans l’immobilier. Cet article explique ce qu’est la souscription et comment elle se rapporte à ce secteur.
Points clés à retenir
- La souscription est le processus utilisé par les prêteurs pour déterminer la solvabilité d’un client potentiel.
- Le souscripteur effectue des recherches pour s’assurer que les candidats se représentent honnêtement et pour avoir une idée des finances du candidat.
- Pour les transactions immobilières, les souscripteurs déterminent également si le prix de vente de la propriété correspond à sa valeur estimative.
- Les assureurs s’assurent également qu’il n’y a personne d’autre sur le titre et s’il existe des dangers pour la propriété en raison de catastrophes naturelles telles que des inondations ou des tremblements de terre.
Qu’est-ce que la souscription?
La souscription fait référence au processus utilisé par les prêteurs pour déterminer la solvabilité d’un client potentiel. C’est une partie très importante de l’activité financière, car elle permet de déterminer le montant de la prime qu’une personne paiera pour son assurance, la manière dont les taux d’emprunt sont équitables et également les prix du risque d’ investissement.
En plus d’examiner la véracité de la demande d’un individu, les souscripteurs recherchent à quel point il sera risqué de prêter ou d’assurer cette personne avant de faire affaire avec cette personne ou cette entreprise. Donc, en substance, la souscription est la vérification des faits et la diligence raisonnable de la part de l’assureur ou du prêteur avant d’assumer un risque.
Le Département américain du logement et du développement urbain (HUD) définit la souscription comme «le processus d’analyse d’une demande de prêt pour déterminer le montant du risque impliqué dans l’octroi du prêt; il comprend un examen des antécédents de crédit de l’emprunteur potentiel et un jugement de la propriété. valeur. »
Comment fonctionnent les souscripteurs
Le souscripteur mène des recherches pour s’assurer que les candidats se représentent honnêtement et pour avoir une idée des finances du candidat. Pour les transactions immobilières, les souscripteurs déterminent également si le prix de vente de la propriété correspond à sa valeur estimative.
Le souscripteur est responsable de déterminer l’emprunteur potentiel de solvabilité, et leur attribuer une note. Cette cote, déterminée par les cotes de crédit fournies par les trois principaux bureaux de crédit, représente la capacité du demandeur à rembourser le prêt, le montant des fonds qu’il a en réserve et ses antécédents professionnels.
Souscription et immobilier
Lorsqu’un individu ou une entité commerciale cherche un financement pour un projet ou un achat immobilier, la demande de prêt est examinée par un souscripteur pour déterminer le niveau de risque que le prêteur est prêt à accepter. Ces types de preneurs fermes ne doivent pas être confondus avec les preneurs fermes de titres, qui déterminent le prix d’offre des instruments financiers. Les assureurs immobiliers tiennent compte à la fois du terrain et de l’emprunteur.
Les emprunteurs sont tenus de faire procéder à une évaluation de la propriété. Le souscripteur ordonne l’évaluation et l’utilise pour déterminer si les fonds provenant de la vente du bien sont suffisants pour couvrir le montant prêté. Par exemple, si un emprunteur souhaite acheter une maison pour 300 000 $ qu’une évaluation estime valoir 200 000 $, il est peu probable que le souscripteur approuve le prêt ou, au moins, un prêt pour la totalité de 300 000 $.
Les souscripteurs ordonnent l’évaluation et l’utilisent pour déterminer si les fonds provenant de la vente de la propriété sont suffisants pour couvrir le montant prêté.
Les assureurs s’assurent également que les autres facteurs liés à la propriété sont sous contrôle. Cela inclut de s’assurer qu’il n’y a personne d’autre sur le titre et s’il existe des dangers pour le bien en raison de catastrophes naturelles telles que des inondations ou des tremblements de terre.
Dans la plupart des prêts immobiliers, la propriété elle-même est utilisée comme garantie contre les fonds empruntés. Les preneurs fermes utilisent généralement le ratio de couverture du service de la dette (DSCR) pour déterminer si le bien est en mesure de racheter sa propre valeur. Si tel est le cas, le prêt est une proposition plus sûre et la demande de prêt a plus de chances d’être acceptée.