Principales réglementations gouvernementales qui influent sur l’investissement dans le secteur bancaire
Au lendemain de la crise financière mondiale de 2008, le secteur bancaire aux États-Unis a été soumis à de nouvelles réglementations établies par la législation gouvernementale. Ces réglementations bancaires continuent d’avoir un impact sur l’administration et les opérations des banques et autres entités financières auxiliaires. Ils appellent également à une vigilance accrue et à des garanties pour protéger le gouvernement, les institutions financières et, surtout, la population.
Points clés à retenir
- La crise financière mondiale de 2008 a changé le visage de la banque aux États-Unis en inaugurant l’adoption de nouvelles réglementations.
- La loi sur le logement et la reprise économique a été créée pour faire face à la crise des prêts hypothécaires à risque et a permis à la Federal Housing Administration (FHA) de garantir jusqu’à 300 milliards de dollars de nouveaux prêts hypothécaires à taux fixe de 30 ans pour les emprunteurs à risque.
- La Loi sur la stabilisation économique d’urgence a autorisé le gouvernement fédéral à renflouer les institutions financières en les achetant ou en achetant leurs actifs en difficulté.
- La loi sur l’aide aux familles pour sauver leurs maisons visait à empêcher les saisies.
- La loi Dodd-Frank sur la réforme de Wall Street et la protection des consommateurs a restreint les investissements et le commerce des banques et a créé le Bureau de protection financière des consommateurs.
Loi sur le logement et la reprise économique
La loi de 2008 sur le logement et la reprise économique (HERA) a été la première d’une série de lois réglementaires destinées à renforcer l’économie américaine. Cette loi a été créée pour empêcher les saisies immobilières grâce à des programmes de conseil en matière de dette et de développement communautaire.
Conçu pour renouveler la confiance dans les teneurs du marché hypothécaire Fannie Mae et Freddie Mac, HERA a autorisé les États à refinancer les prêts subprime avec des obligations de revenu hypothécaire et a créé l’Agence fédérale de financement du logement (FHFA). Il a permis à la Federal Housing Administration (FHA) de garantir jusqu’à 300 milliards de dollars de nouveaux prêts hypothécaires à taux fixe de 30 ans pour les emprunteurs à risque.
Cette loi obligeait également les prêteurs hypothécaires et autres institutions bancaires à s’inscrire auprès du système national de licences hypothécaires et du registre par le biais de la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) tout en élargissant la portée dudocument d’ estimation de bonne foi pour couvrir un groupe plus large de produits de prêt. Par conséquent, les banques et les prêteurs sont tenus de mener leurs activités avec une plus grande transparence envers leurs clients.
Loi sur la stabilisation économique d’urgence
La deuxième législation était la loi de 2008 sur la stabilisation économique d’urgence (EESA), qui autorisait le gouvernement fédéral à renflouer et à acheter plusieurs banques et institutions financières qui étaient en danger de faillite totale en raison de leurs investissements dans des titres adossés à des hypothèques corrompues. L’EESA a autorisé le Trésor à acheter jusqu’à 700 milliards de dollars d’actifs en difficulté, chiffre ramené par la suite à 475 milliards de dollars.
Cette législation sert à réguler les flux de trésorerie de ces institutions et les place sous le contrôle direct du gouvernement jusqu’à ce qu’elles soient en mesure de déclarer leur solvabilité. Cela oblige les banques à augmenter leur capital et à maintenir un taux d’endettement inférieur.
Loi sur l’aide aux familles pour sauver leur maison
La loi Helping Families Save their Homes de 2009 donne à la FDIC un financement solide – plus de 100 milliards de dollars – pour aider les banques et leurs clients à éviter les saisies.
Cette loi obligeait également les banques et les prêteurs à collecter des informations sur leurs clients afin de faciliter le processus d’atténuation des pertes par le biais de programmes de modification de prêt et de travailler à la restauration de la solvabilité des emprunteurs dont le crédit était endommagé par des produits de prêt défectueux.
Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act
Le quatrième projet de loi majeur, le Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act de 2010, met l’accent sur les réglementations régissant la collecte, la gestion et l’examen des données des clients. La loi appelle les banques et les institutions financières à améliorer leurs procédures de «connaissance du client» (KYC) et à se conformer aux nouveaux pouvoirs réglementaires de la FDIC.
Il a également institué le Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) pour réglementer les exigences de fonds propres et les pratiques financières des banques, des coopératives de crédit, des prêteurs, des gestionnaires et des agences de recouvrement en ce qui concerne la rémunération des cadres, la gouvernance, la gestion des risques, le portefeuille de produits dérivés et les notations de crédit.. Les banques sont tenues de divulguer ces données à la FDIC et à d’autres organismes fédéraux sous la surveillance du Trésor américain.
La loi de 2018 sur la croissance économique, l’allègement de la réglementation et la protection des consommateurs a annulé des parties importantes de la loi Dodd-Frank.
Connue officieusement sous le nom de loi sur la réforme financière, la loi Dodd-Frank oblige également les banques à se conformer aux réglementations fédérales qui favorisent la transparence des pratiques de prêt, atténuent le risque institutionnel, améliorent la responsabilité des entreprises et empêchent la répétition de la crise financière mondiale.