Financement du commerce

Qu’est-ce que le financement du commerce?

Le financement du commerce représente les instruments et produits financiers utilisés par les entreprises pour faciliter le commerce international. Le financement du commerce permet aux importateurs et aux exportateurs de faire des affaires par le commerce et plus facilement. Le financement du commerce est un terme générique qui signifie qu’il couvre de nombreux produits financiers que les banques et les entreprises utilisent pour rendre les transactions commerciales réalisables.

Comment fonctionne le financement du commerce

La fonction du financement du commerce est d’introduire un tiers dans les transactions pour supprimer le risque de paiement et le risque d’approvisionnement. Le financement du commerce fournit à l’exportateur des créances ou des paiements conformément à l’accord, tandis que l’importateur peut se voir accorder un crédit pour exécuter la commande commerciale.

Les acteurs impliqués dans le financement du commerce sont nombreux et peuvent inclure:

• Banques
• Sociétés de financement du commerce
• Importateurs et exportateurs
• Les assureurs
• Agences de crédit à l’exportation et prestataires de services

Le financement du commerce est différent du financement conventionnel ou de l’émission de crédit. Le financement général est utilisé pour gérer la solvabilité ou la liquidité, mais le financement du commerce n’indique pas nécessairement le manque de fonds ou de liquidité d’un acheteur. Au lieu de cela, le financement du commerce peut être utilisé pour se protéger contre les risques inhérents uniques au commerce international, tels que les fluctuations monétaires, l’instabilité politique, les problèmes de non-paiement ou la solvabilité de l’une des parties impliquées.

Voici quelques-uns des instruments financiers utilisés dans le financement du commerce:

• Des lignes de crédit peuvent être émises par les banques pour aider à la fois les importateurs et les exportateurs.
• Les lettres de crédit réduisent le risque associé au commerce mondial puisque la banque de l’acheteur garantit le paiement au vendeur des marchandises expédiées. Cependant, l’acheteur est également protégé puisque le paiement ne sera effectué que si les conditions de la LC sont respectées par le vendeur. Les deux parties doivent honorer l’accord pour que la transaction soit conclue.
• L’affacturage est lorsque les entreprises sont payées en fonction d’un pourcentage de leurs comptes clients.
• Le crédit à l’exportation ou le fonds de roulement peuvent être fournis aux exportateurs.
• L’assurance peut être utilisée pour l’expédition et la livraison des marchandises et peut également protéger l’exportateur contre le non-paiement par l’acheteur.

Bien que le commerce international existe depuis des siècles, le financement du commerce facilite son avancement. Le recours généralisé au financement du commerce a contribué à la croissance du commerce international.

« Environ 80 à 90 pour cent du commerce mondial repose sur le financement du commerce… » – Organisation mondiale du commerce
(OMC)

Comment le financement du commerce réduit les risques

Le financement du commerce peut aider à réduire le risque associé au commerce mondial en conciliant les besoins divergents d’un exportateur et d’un importateur. Dans l’idéal, un exportateur préférerait que l’importateur paie d’avance pour un envoi à l’exportation afin d’éviter le risque que l’importateur prenne l’envoi mais refuse de payer les marchandises. Cependant, si l’importateur paie l’exportateur d’avance, l’exportateur peut accepter le paiement mais refuser d’expédier les marchandises.

Une solution courante à ce problème consiste pour la banque de l’importateur à fournir une lettre de crédit à la banque de l’exportateur qui prévoit le paiement une fois que l’exportateur présente des documents prouvant que l’expédition a eu lieu, comme un connaissement. La lettre de crédit  garantit qu’une fois que la banque émettrice aura reçu la preuve que l’exportateur a expédié les marchandises et que les conditions de l’accord ont été respectées, elle émettra le paiement à l’exportateur.

Avec la lettre de crédit, la banque de l’acheteur assume la responsabilité de payer le vendeur. La banque de l’acheteur devrait s’assurer que l’acheteur est suffisamment viable financièrement pour honorer la transaction. Le financement du commerce aide à la fois les importateurs et les exportateurs à instaurer la confiance dans leurs relations mutuelles et à faciliter ainsi le commerce.