Série 24
Qu’est-ce que la série 24?
La série 24 est un examen et une licence permettant à son titulaire de superviser et de gérer les activités de la succursale chez un courtier. Il est également connu sous le nom d’examen général de qualification du principal en valeurs mobilières et a été conçu pour tester les connaissances et les compétences des candidats souhaitant devenir des directeurs de titres débutants. Les activités de surveillance autorisées après la réussite de l’examen comprennent la conformité réglementaire sur les activités de négociation et de tenue de marché, la souscription et la publicité.
L’examen de la série 24 est administré par la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) et couvre des sujets tels que les titres d’entreprise, les fiducies de placement immobilier, le trading, les comptes clients et les directives réglementaires. Pour être admissible à une inscription principale, un candidat doit réussir l’examen de la série 24, l’examen des bases du secteur des valeurs mobilières (SIE) et l’un des cinq examens de qualification de niveau représentatif suivants: séries 7, 57, 79, 82 ou 86/87. Les candidats peuvent également réussir les examens des séries 24 et 16 mais pas le SIE et se qualifier pour l’inscription de directeur de recherche.
Comprendre l’examen Series 24
L’examen contient 150 questions notées et 10 questions non notées, les questions non notées étant distribuées au hasard tout au long de l’examen. Pour réussir, un candidat doit répondre correctement à au moins 105 questions sur les 150 questions notées. Cela équivaut à un score de 70%. L’administrateur du test fournit des calculatrices électroniques, des tableaux et des marqueurs effaçables à sec. Aucune autre calculatrice, référence ou matériel d’étude n’est autorisé dans la salle d’examen.
Les candidats ont un temps maximum de trois heures et 45 minutes pour terminer l’examen. Un cabinet membre de la FINRA ou d’autres cabinets concernés peuvent inscrire un candidat à l’examen en déposant un formulaire U4 et en payant les frais d’examen de 120 $.
Le contenu de la série 24 est regroupé dans les cinq fonctions principales du poste qu’un directeur général en valeurs mobilières exerce régulièrement au travail pour un courtier. Ces fonctions comprennent:
- Supervision de l’inscription du courtier-courtier et des activités de gestion du personnel (neuf questions): Cela comprend les exigences réglementaires et les exemptions, les différences entre les diverses inscriptions, l’embauche et l’inscription des personnes associées, et le maintien des inscriptions.
- Supervision des activités générales des courtiers-courtiers (45 questions): Cela comprend l’élaboration, la mise en œuvre et la mise à jour des politiques de l’entreprise; procédures de surveillance écrites; et contrôles. Il comprend également la surveillance de la conduite des personnes associées; des mesures disciplinaires; surveillance de l’indemnisation; et le développement, l’évaluation et la fourniture de produits et de services.
- Supervision des activités liées aux clients de détail et institutionnels (32 questions): Cela comprend la supervision de l’ouverture de nouveaux comptes et la maintenance des comptes existants, ainsi que le suivi des allocutions et autres communications publiques. En outre, il comprend l’examen des transactions, des recommandations et de l’activité du compte pour les divulgations appropriées.
- Supervision des activités de négociation et de tenue de marché (32 questions): Cela comprend la supervision de la saisie, de l’acheminement et de l’exécution des ordres, ainsi que la réservation et le règlement appropriés des transactions, et l’examen des exécutions pour la conformité.
- Supervision de la banque d’investissement et de la recherche (32 questions): Cela comprend le développement et le maintien de politiques, procédures et contrôles liés aux activités et à la recherche de banque d’investissement. Cela implique également l’examen et l’approbation des divulgations des investisseurs, des pitch books et des supports marketing.