Formulaire SEC ADV-W
Qu’est-ce que le formulaire SEC ADV-W?
Le formulaire SEC ADV-W est utilisé pour retirer l’enregistrement en tant que conseiller en placement enregistré (RIA) auprès de la Securities and Exchange Commission (SEC). Ce formulaire est requis en vertu de la Loi sur les conseillers en placement de 1940 et comporte plusieurs annexes qui doivent être remplies, indiquant les coordonnées du conseiller, ses activités actuelles et l’état de la clientèle. Un état de la situation financière ainsi qu’une description des livres et registres sont également requis.
Points clés à retenir:
- Le formulaire SEC ADV-W est soumis lorsqu’une RIA ne souhaite plus maintenir sa licence active pour exercer en tant que conseiller en investissement.
- Il est également utilisé si le conseiller passe d’un enregistrement fédéral à un enregistrement d’État.
- Le formulaire est déposé auprès de la SEC et répertorie les coordonnées du conseiller et la situation actuelle de l’entreprise, y compris les détails de la clientèle.
- Le dépôt doit également comprendre un état de la situation financière et une description des livres et registres.
Comprendre le formulaire SEC ADV-W
Le formulaire SEC ADV-W est soumis lorsqu’une RIA ne souhaite plus conserver sa licence active pour exercer en tant que conseiller en investissement ou passe d’un enregistrement fédéral à un enregistrement d’État. Les conseillers qui suivent la dernière ligne de conduite n’ont pas besoin de remplir les sections 1E à 8 du formulaire.
Le formulaire SEC ADV-W est requis en vertu de l’ Investment Advisers Act de 1940, une loi fédérale qui définit le rôle et les responsabilités d’un conseiller en placement. La loi réglemente les organisations d’entreprises qui investissent et négocient et qui offrent leurs propres titres aux investisseurs et visait à minimiser les conflits d’intérêts.
Les autres formulaires liés à ce dépôt comprennent les formulaires ADV-R et ADV-S.
Retrait partiel vs retrait complet
Une RIA peut déposer une demande de retrait partiel ou complet. En cas de retrait partiel, un conseiller peut cesser d’exercer ses activités dans certains, mais pas dans tous, des juridictions où il est inscrit. Une RIA déposerait également une demande de retrait partiel si elle passait de l’enregistrement d’État à l’enregistrement SEC – ou vice versa.
Avec un retrait complet, en revanche, une RIA pourrait se retirer de toutes les juridictions où elle est enregistrée.
Informations requises sur le formulaire SEC ADV-W
Une RIA qui souhaite se désinscrire auprès de la SEC doit fournir toutes les informations suivantes sur le formulaire ADV-W et ses annexes:
- Nom, numéro CRD et autres informations d’identification
- Statut des activités de conseil, y compris la date à laquelle ils ont cessé de faire des affaires et la raison de leur retrait de l’entreprise
- Argent dû aux clients
- Garde des actifs des clients
- Contrats de conseil, y compris s’ils ont été cédés et à qui
- Jugements et privilèges contre la RIA
- État de la situation financière
- Livres et registres, y compris les informations d’identification des personnes qui conserveront des copies des livres et registres et l’emplacement de ces livres et registres
- Signature de l’AIR
- Toute information supplémentaire
Souvent, une RIA demandera l’aide d’un avocat pour remplir et déposer le formulaire SEC ADV-W.
Exigences de tenue de dossiers après le dépôt du formulaire SEC ADV-W
Une fois le formulaire ADV-W déposé, le conseiller désinscrit devra conserver tous ses dossiers et livres pendant une certaine période, généralement environ trois à cinq ans après le dépôt. La durée exacte dépend de l’état dans lequel le conseiller a été enregistré.