Option de répartition de charge
Qu’est-ce qu’une option de répartition de charge?
Une option de répartition de charge est une méthode de perception des frais annuels des investisseurs dans les fonds de charge par le biais de déductions périodiques. L’idée est un peu similaire à un plan contractuel réparti. L’investisseur peut toujours choisir de payer les frais en une seule fois. Cependant, l’option de répartition des charges offre une alternative qui permet de répartir les charges en plus petits montants.
Points clés à retenir
- Une option de répartition de charge implique de prendre des déductions périodiques auprès des détenteurs de fonds communs de placement plutôt que d’imposer une charge initiale ou arrière unique plus importante.
- Les options de répartition de charge permettent effectivement à un fonds de charge de diviser les frais en tranches plus petites, offrant des options de paiement qui peuvent être plus gérables pour certains investisseurs.
- Le plus grand inconvénient des options de répartition de charge est qu’elles peuvent masquer les coûts réels d’investissement dans un fonds particulier.
Comprendre les options de répartition de charge
Une option de répartition de charge est un processus de perception de frais liés aux frais imposés par les fonds de charge, qui sont des fonds communs de placement qui imposent des frais de vente ou des commissions.
Les frais de charge peuvent être classés comme suit:
- Front-end : facturé au moment de l’achat initial
- Back-end : facturé lorsque les investisseurs vendent des actions
- Level-load : Frais courants facturés tant que l’investisseur continue de conserver une participation dans le fonds
Les frais d’entrée et de sortie ne sont pas considérés comme faisant partie du ratio de frais normal du fonds, mais les frais de niveau de charge le sont. L’investisseur est responsable de couvrir ces frais, qui sont appelés la charge. Les frais de charge sont payés à un intermédiaire, tel qu’un courtier ou un conseiller en placement. Les fonds sans frais ne facturent pas de tels frais de vente.
Les investisseurs peuvent réduire considérablement les frais de chargement en investissant dans des fonds sans frais, qui doivent maintenir les frais de chargement à un niveau inférieur à 0,25%. De nombreux fonds négociés en bourse (FNB) sont également de bons choix pour maintenir les frais à un niveau bas.
L’utilisation d’une option de répartition de charge permet au fonds de répartir les frais requis et de les facturer à plusieurs moments prédéfinis. Ces déductions périodiques sont souvent prélevées sur les contributions régulières des investisseurs au fonds pour répartir le fardeau des frais de charge dans le temps.
Avantages des options de répartition de charge
Les options de répartition de charge permettent à un fonds de charge de fractionner les frais, offrant des options de paiement plus gérables pour les investisseurs. Cela offre aux investisseurs un moyen de payer les frais requis d’une manière plus économique et soutient la planification des investissements à long terme.
Avec une option de répartition de charge, un investisseur en fonds commun de placement peut payer périodiquement des frais au fonds. Les paiements de l’option de répartition de charge peuvent être liés à des jalons ou des événements spécifiques, comme après chaque chèque de paie. L’investisseur peut alors éviter le fardeau plus imposant de payer des frais de charge forfaitaires importants chaque année puisqu’une partie des frais est payée avec chaque contribution. Les frais de charge peuvent être satisfaits en prenant un certain montant en déduction des paiements fixes périodiques de l’investisseur.
Inconvénients des options de répartition de charge
Le plus grand inconvénient des options de répartition de charge est qu’elles peuvent masquer les coûts réels d’investissement dans un fonds particulier.
Supposons qu’un investisseur dispose de 100 000 $ dans un fonds avec des frais de niveau de 1,3%. Si l’investisseur est facturé avec chaque chèque de paie toutes les deux semaines, les frais seraient de 50 $ toutes les deux semaines. Dans le contexte de 100 000 $, 50 $ peuvent ne pas sembler beaucoup d’argent. Cependant, un seul paiement de 1 300 $ une fois par an rapporte le coût réel – 1 300 $ suffisent pour acheter un nouvel ordinateur, un nouveau téléviseur ou des vacances agréables.
Des frais trop élevés déguisés par des options de répartition de charge peuvent être un problème particulièrement important dans certaines situations. Par exemple, un employé peut être automatiquement inscrit à un régime de retraite ou un investisseur peut ne pas accorder suffisamment d’attention aux frais. Les frais qui ne semblent pas élevés lorsque quelqu’un commence avec peu d’argent consomment plus d’argent à mesure que l’épargne augmente. De nombreux FNB à faible coût facturent des frais totaux inférieurs à 0,07% par an et surpassent souvent les fonds communs de placement facturant plus de 1%. Pour notre investisseur de 100 000 $, cela peut représenter des économies de plus de 1 000 $ par année.
La clé est de regarder combien est réellement dépensé chaque année, plutôt que d’ignorer les petites charges répétées en raison des options de répartition de charge.