Prêt hypothécaire junior
Qu’est-ce qu’une hypothèque junior?
Une hypothèque junior est une hypothèque subordonnée à une hypothèque de premier rang ou antérieure (senior). Un prêt hypothécaire junior fait souvent référence à une deuxième hypothèque, mais il peut également s’agir d’une troisième ou d’une quatrième hypothèque (par exemple, les prêts sur valeur domiciliaire ou les marges de crédit ( hypothèque senior (première) sera remboursée en premier.
Points clés à retenir
- Un prêt hypothécaire junior est un prêt immobilier accordé en plus de l’hypothèque principale de la propriété.
- Les prêts sur valeur domiciliaire et les HELOC sont souvent utilisés comme deuxième hypothèque.
- Les prêts hypothécaires juniors comportent souvent des taux d’intérêt plus élevés et des montants de prêt inférieurs, et peuvent être soumis à des restrictions et limitations supplémentaires.
- Les propriétaires peuvent demander une hypothèque junior pour financer des achats importants comme la rénovation d’une maison, les frais de scolarité d’université ou un nouveau véhicule.
Comprendre le prêt hypothécaire junior
Une hypothèque junior est une hypothèque subordonnée alors qu’une hypothèque initiale est toujours en vigueur. En cas de défaut, l’hypothèque d’origine recevrait tout le produit de la liquidation de la propriété jusqu’à ce qu’il soit entièrement remboursé. Étant donné que les prêts hypothécaires juniors recevraient des remboursements seulement lorsque la première hypothèque a été remboursée, le taux d’intérêt facturé pour une hypothèque junior a tendance à être plus élevé et le montant emprunté sera inférieur à celui de la première hypothèque.
Les prêts hypothécaires de premier rang sont couramment utilisés pour les prêts hypothécaires de type ferroutage (prêts hypothécaires 80-10-10) et les prêts sur valeur domiciliaire. Les prêts hypothécaires de type ferroutage permettent aux emprunteurs disposant d’un acompte de moins de 20% d’éviter une assurance hypothécaire privée coûteuse. Les prêts sur valeur domiciliaire sont fréquemment utilisés pour extraire la valeur nette d’une maison afin de rembourser d’autres dettes ou d’effectuer des achats supplémentaires. scénario Chaque emprunt doit être soigneusement et minutieusement analysé.
Restrictions et limites à la souscription de prêts hypothécaires de premier rang
Une hypothèque junior pourrait ne pas être autorisée par le titulaire de l’hypothèque initiale. S’il y a des conditions dans une hypothèque qui permettent la mise en place de prêts hypothécaires de premier rang, il se peut que l’emprunteur doive remplir certaines conditions avant de le faire. Par exemple, un certain montant de l’hypothèque senior peut devoir être remboursé avant qu’une hypothèque junior puisse être contractée. Le prêteur peut également restreindre le nombre de prêts hypothécaires juniors que l’emprunteur peut contracter.
Un risque accru de défaut de paiement est souvent associé aux prêts hypothécaires juniors. Cela a conduit les prêteurs à facturer des taux d’intérêt plus élevés pour les prêts hypothécaires de premier rang que pour les prêts hypothécaires de premier rang. L’introduction de plus de dettes par le biais d’une hypothèque junior pourrait signifier que l’emprunteur doit plus d’argent sur sa maison qu’il n’en est évalué sur le marché.
Si l’emprunteur n’est pas en mesure de faire ses paiements et que la maison tombe en forclusion, le prêteur qui a fourni l’hypothèque junior risque de ne pas récupérer ses fonds. Par exemple, le versement au titulaire d’une hypothèque senior pourrait dépenser la totalité ou la plupart des actifs. Cela signifierait que le prêteur de l’hypothèque junior pourrait rester impayé.
autres considérations
Les emprunteurs peuvent rechercher des prêts hypothécaires de premier rang afin de rembourser leurs dettes de carte de crédit ou de couvrir l’achat d’une voiture. Par exemple, un emprunteur peut contracter un prêt hypothécaire junior d’une durée de 15 ans pour avoir les fonds nécessaires pour rembourser un prêt automobile d’une durée de cinq ans. À mesure que de nouvelles dettes sont introduites par le biais de prêts hypothécaires de premier rang, il est possible que l’emprunteur devienne incapable de rembourser ses obligations croissantes. Étant donné que la maison sert de garantie, même s’ils remboursent des prêts hypothécaires de premier rang, les emprunteurs pourraient faire face à une forclusion sur les prêts hypothécaires de premier rang qui deviennent défaillants.