Comment dessiner les niveaux de Fibonacci
L’ analyse du retracement et de l’ extension de Fibonacci révèle un support et une résistance cachés créés par le nombre d’or. Les grilles de Fibonacci préemballées dans la plupart des programmes de cartographie présentent ces niveaux de prix, qui agissent comme un support et une résistance traditionnels mais proviennent de proportions mathématiques, plutôt que de hauts ou de bas sur un graphique de prix. De nombreux commerçants et investisseurs rejettent Fibonacci comme une science vaudou, mais ses origines naturelles révèlent des aspects mal compris du comportement humain.
Les mathématiques Fib mettent en évidence la proportionnalité, capturant l’essence de la beauté et la conditionnant dans un ensemble de ratios qui peuvent définir les coquillages, les fleurs et même la structure faciale des actrices hollywoodiennes. Cette analyse s’étend à la mesure desfluctuationsde tendance et de contre tendance qui découpent des fourchettes proportionnelles, des reculs et des inversions.2 Dans ses applications de marché, Fibonacci mesure le comportement de foule et la volonté d’acheter ou de vendre des titres à des niveaux de retracement clés. Il identifie également les zones d’inversion clés et les fourchettes de prix étroites où les marchés de tendance devraient perdre leur élan et se déplacer vers des fourchettes de négociation, des sommets ou des modèles de creux.
Fibonacci prend en charge une variété de stratégies rentables, mais un placement incorrect de la grille sape la prédiction et la confiance. Les traders sont frustrés lorsqu’ils essaient l’outil pour la première fois et il ne fonctionne pas parfaitement, l’abandonnant souvent au profit d’une analyse plus familière. Cependant, la persistance, la précision et un peu d’ajustement de la forme peuvent générer des bords commerciaux qui durent toute une vie.
Utilisez une grille de retracement pour analyser les retraits, les inversions, les corrections et autres actions de prix dans les fourchettes des tendances principales à la hausse et à la baisse. Utilisez une grille d’extension pour mesurer jusqu’où les tendances haussières ou baissières sont susceptibles de se prolonger au-delà d’un niveau d’évasion ou de rupture. Cette analyse constitue la base de l’établissement d’objectifs de prix techniques et de zones de sortie rentables.
Définition des grilles de retracement
Il faut des compétences pour définir correctement les grilles de Fibonacci, et choisir les mauvais niveaux comme points de départ et d’arrivée nuit à la rentabilité en encourageant l’achat ou la vente à des prix qui n’ont aucun sens. Le processus nécessite également un placement de grille multi-tendances, avec des niveaux successifs placés à des intervalles de temps de plus en plus courts jusqu’à ce qu’ils capturent les gammes de prix qui pourraient entrer en jeu pendant la durée de vie de la position ouverte.
Commencez le placement de la grille en effectuant un zoom arrière sur le modèle hebdomadaire et en recherchant la plus longue tendance haussière ou baissière continue. Placez une grille de Fibonacci de bas en haut dans une tendance haussière et de haut en bas dans une tendance baissière. Définissez la grille pour afficher les niveaux de retracement.382,.50,.618 et.786. Les trois premiers ratios agissent comme des zones de compression, où le prix peut rebondir comme un flipper, tandis que le.786 marque une ligne dans le sable, avec des violations signalant un changement de tendance.
Passez maintenant aux tendances à plus court terme, en ajoutant de nouvelles grilles pour ces périodes. Une fois terminé, votre graphique affichera une série de grilles, avec des lignes étroitement alignées ou pas du tout alignées. Un alignement serré identifie le support harmonique et les niveaux de résistance qui peuvent mettre fin aux corrections et signaler les avancées de tendance, plus ou moins élevées, en particulier lorsqu’il est soutenu par des moyennes mobiles, des lignes de tendance et des écarts. Un alignement lâche indique une désorganisation, avec des forces conflictuelles générant des whipsaws qui réduisent le pouvoir prédictif et le potentiel de profit.
Grilles de retracement de 60 minutes de Delta Air Lines
Les grilles de Fibonacci fonctionnent aussi bien dans les tendances haussières que baissières et dans tous les délais. Dans le graphique ci-dessus, Delta Air Lines, Inc. ( DAL ) vend entre 48 $ et 39 $ en deux vagues distinctes. Le fait de placer une grille sur le déclin à plus long terme met en évidence les niveaux de résistance harmonique clés, tandis que l’étirement d’une deuxième grille sur la dernière vague de vente révèle des alignements cachés entre les périodes.
Le retracement.382 de l’onde plus longue (1) s’aligne étroitement avec le retracement.618 de l’onde plus courte (2) en (A), tandis que le retracement.500 plus long s’aligne parfaitement avec le retracement.786 plus court en (B). Le rebond sur le bas de juin se rallie à l’alignement inférieur (A) et se bloque pendant sept heures, ce qui donne une ultime explosion dans l’alignement supérieur (B), où le rebond prend fin.
Si vous choisissez les mauvais niveaux pour les points de départ et d’arrivée, cela encouragera l’achat ou la vente à des prix qui n’ont pas de sens, et vous saperez la rentabilité.
Définition des grilles d’extension
Les grilles d’extension fonctionnent mieux lorsque les ratios sont construits à partir de plages de négociation qui montrent des niveaux de retrait et de cassure clairement définis. Pour une tendance haussière, démarrez la grille d’extension à partir du bas swing dans la plage et étendez-la jusqu’au niveau de cassure, qui marque également le haut de la plage. Cliquez une fois pour établir cette grille et une deuxième grille apparaîtra. Commencez cette grille au prix de cassure, en l’étirant plus haut jusqu’à ce qu’elle inclue les ratios Fib susceptibles d’entrer en jeu au cours de la vie du commerce.
Inversez ce processus pour une tendance baissière, en commençant par le swing haut et en l’étendant jusqu’au niveau de ventilation, qui marque également le bas de la fourchette. Cliquez une fois pour établir cette grille et une deuxième grille apparaîtra. Démarrez cette grille au prix de panne, en l’étirant plus bas jusqu’à ce qu’elle inclue les ratios Fib susceptibles d’entrer en jeu au cours de la vie du trade. Les grilles à la baisse utiliseront probablement moins de ratios que les grilles à la hausse car les extensions peuvent porter à l’infini mais pas en dessous de zéro.
Grille d’extension hebdomadaire Apple
Apple Inc. ( AAPL ) met fin à une tendance haussière historique (B) et entre dans une fourchette de négociation à long terme, atteignant un creux à (A). Il se rallie à la résistance de la gamme après deux ans et éclate, permettant au technicien de construire une grille d’extension hebdomadaire en utilisant la gamme de négociation bas (A) et haut (B). Les rapports construits à partir de cette oscillation à 46 points (101 – 55 = 46) montrent une résistance harmonique à 130 $ (0,618), 145 $ (1,00) et 173 $ (1,618). L’action plafonne quelques mois plus tard, juste à l’extension.618 Fibonacci, et se vend à 101 $ pour tester le support de rupture.
La valeur de l’ajustement de forme
Réduisez votre charge de travail en vous concentrant sur les harmoniques qui entreront en jeu au cours de la vie du poste, en ignorant les autres niveaux. Par exemple, cela n’a aucun sens pour un day trader de s’inquiéter des niveaux de Fib mensuels et annuels. Cependant, ne présumez pas que des délais plus longs n’ont pas d’importance, car un échange de quelques semaines peut atteindre des niveaux harmoniques remontant à cinq, six ou dix ans lorsqu’il est déjà positionné près d’un niveau à long terme. Ces valeurs aberrantes peuvent souvent être gérées en jetant un coup d’œil rapide sur le graphique hebdomadaire ou mensuel avant de décider quelles grilles sont nécessaires.
Enfin, allez-y et faites un petit ajustement de forme si nécessaire pour aligner la grille plus étroitement sur les caractéristiques du paysage, telles que les écarts, les hauts / bas et les moyennes mobiles. Déplacez le point de départ vers le prochain haut ou bas le plus évident pour voir s’il correspond mieux à l’évolution des prix historiques. En pratique, cela signifie souvent choisir le plus bas d’un double fond ou le plus bas d’un double sommet.
La ligne de fond
Construisez des grilles de retracement et d’extension de Fibonacci pour identifier les niveaux de support et de résistance cachés qui peuvent entrer en jeu pendant la durée de vie d’une position. Les signaux d’inversion Fib les plus fiables surviennent lorsque les rapports de grille s’alignent étroitement avec d’autres éléments techniques, y compris les moyennes mobiles, les écarts et les hauts / bas antérieurs. Élaborez des stratégies d’entrée et de sortie détaillées avec des grilles de retracement, tout en utilisant des grilles d’extension pour localiser les objectifs de prix et réaligner les paramètres de gestion des risques.