Index de force et utilisations

Qu’est-ce que l’indice de force?

L’indice de force est un indicateur technique qui mesure la quantité d’énergie utilisée pour déplacer le prix d’un actif. Le terme et sa formule ont été développés par le psychologue et commerçant Alexander Elder et publiés dans son livre de 1993 Trading for a Living. L’indice de force utilise le prix et le volume pour déterminer la force derrière un mouvement de prix. L’indice est un oscillateur, fluctuant entre territoire positif et négatif. Il est illimité, ce qui signifie que l’indice peut augmenter ou diminuer indéfiniment.

L’indice de force est utilisé pour la confirmation de tendance et de cassure, ainsi que pour repérer les points de retournement potentiels en recherchant des divergences.

La formule de l’indice de force est:

Comment calculer l’indice de force

1. Compilez le cours de clôture le plus récent (courant), le cours de clôture de la période précédente et le volume de la période la plus récente (volume actuel).
2. Calculez l’indice de force sur une période à l’aide de ces données.
3. Calculez la moyenne mobile exponentielle à l’aide de plusieurs calculs d’indice de force sur une période. Par exemple, pour calculer un indice de force (20), il faudra au moins 20 calculs d’indice de force (1).
4. Répétez continuellement les étapes après la fin de chaque période.

Ce que vous dit l’indice de force

Un indice de force sur une période compare le prix actuel à un prix antérieur, puis le multiplie par le volume au cours de cette période. La valeur peut être positive ou négative. En général, l’indice de force est calculé en moyenne sur plusieurs périodes, telles que 13 ou 100. Par conséquent, l’indice de force indique si le prix a progressé davantage à la hausse ou à la baisse, ainsi que le volume ou la puissance derrière le mouvement.

Les lectures d’indice de force élevée sont associées à des mouvements de prix très forts et à un volume très élevé. Les mouvements de prix importants qui manquent de volume se traduiront par un indice de force qui n’est ni aussi élevé ni aussi bas (par rapport à un volume important).

Parce que l’indice de force aide à évaluer la puissance ou la force du marché, il peut être utilisé pour aider à confirmer les tendances et les évasions.

De fortes remontées des prix devraient également entraîner une hausse de l’indice de force. Pendant les retraits et les mouvements latéraux, l’indice de force diminuera souvent parce que le volume et / ou la taille des mouvements de prix diminuent.

Lors de fortes baisses, l’indice de force devrait baisser. Pendant les reprises du marché baissier ou les corrections latérales, l’indice de force se stabilisera ou augmentera parce que le volume et la taille des mouvements de prix diminuent généralement.

Les cassures, à partir d’un modèle de graphique, par exemple, sont généralement confirmées en augmentant le volume. Étant donné que l’indice de force prend en compte à la fois le prix et le volume, un pic d’indice de force dans le sens de la cassure peut aider à confirmer la cassure des prix. Le manque de volume, ou la non-confirmation, de l’indice de force pourrait signifier que l’évasion est plus susceptible d’échouer.

Lorsque les directives ci-dessus échouent, cela peut indiquer un problème avec le prix / la tendance, et donc un renversement potentiel des prix. Par exemple, si le prix atteint des sommets plus élevés mais que l’indice de force atteint des sommets plus bas, cela s’appelle une divergence baissière et le prix peut être dû à une baisse. Si le prix fait des bas plus bas et que l’indice de force fait un plus bas plus bas, il s’agit d’une divergence haussière et le prix pourrait bientôt augmenter.

La différence entre l’indice de force et l’indice de flux monétaire (IMF)

L’ indice de flux monétaire (IMF), comme l’indice de force, utilise le prix et le volume pour aider à évaluer la force d’une tendance et à repérer les inversions potentielles de prix. Les calculs des indicateurs sont cependant assez différents, les IMF utilisant une formule plus complexe qui inclut le prix typique (haut + bas + clôture / 3) au lieu d’utiliser uniquement les cours de clôture. L’IMF est également liée entre zéro et 100. Étant donné que l’IMF est liée et utilise un calcul différent, elle fournira des informations différentes de l’indice de force.

Limitations de l’utilisation de l’indice de force

L’indice de force est un indicateur retardé. Il utilise des données de prix et de volume antérieures, puis ces données sont utilisées pour calculer une moyenne (EMA). Étant donné que les données sont généralement placées dans une moyenne, il peut parfois être lent à fournir des signaux commerciaux. Par exemple, il peut s’écouler quelques périodes avant que l’indice de force ne commence à remonter après une cassure haussière, mais à ce moment-là, le prix peut déjà avoir considérablement dépassé le point de cassure et ne peut donc plus justifier une entrée.

Un indice de force à plus court terme (10, 13 et 20 par exemple) crée beaucoup de whipsaws, car même des mouvements de prix modérés ou une augmentation du volume peuvent provoquer de grandes fluctuations de l’indicateur. Un indice de force à plus long terme (50, 100 ou 150 par exemple) ne fera pas autant de fluctuations, mais il sera plus lent à réagir aux variations de prix et sera plus retardé pour fournir des signaux commerciaux.