Administration fédérale du logement (FHA)

Qu’est-ce que la Federal Housing Administration (FHA)?

La Federal Housing Administration (FHA) est une agence américaine offrant une assurance hypothécaire aux prêteurs approuvés par la FHA qui répondent à des qualifications spécifiques. L’assurance hypothécaire protège les prêteurs contre les pertes dues aux défauts de paiement hypothécaire. Si un emprunteur fait défaut sur un prêt, la FHA paie au prêteur un montant de réclamation spécifié.

Comprendre la Federal Housing Administration (FHA)

L’objectif principal de la création de la FHA était de stimuler l’industrie du logement. L’idée sous-jacente était que, en fournissant une assurance aux prêteurs, plus de personnes seraient finalement admissibles à des prêts hypothécaires pour acheter une maison. La plupart des prêts de la FHA sont destinés à des personnes qui ne pouvaient pas se permettre et ne seraient normalement pas admissibles à un prêt hypothécaire traditionnel.

La  prime d’ assurance hypothécaire (MIP) est l’argent qu’un propriétaire paie à la FHA dans le cadre du programme de prêt hypothécaire FHA. À partir de 2020, pour toutes les conditions de prêt et un ratio prêt / valeur (LTV) supérieur à 90%, le PMI annuel sera perçu jusqu’à la fin de la durée du prêt, ou 11 ans, selon la première éventualité. Les ratios prêt / valeur (LTV) inférieurs ou égaux à 90% auront un PMI annuel dû jusqu’à la fin de la durée du prêt, ou 11 ans, selon la première éventualité. Pour les emprunteurs ayant une durée fixe de 15 ans, ils doivent payer un intérêt de 3,5%. Pour les emprunteurs à terme fixe de 30 ans, ils doivent payer un intérêt de 3,375%.

Histoire de l’Administration fédérale du logement (FHA)

Pendant la Grande Dépression, la faillite bancaire a entraîné une diminution significative du nombre de prêts immobiliers et d’accession à la propriété. Pendant cette période, les prêts hypothécaires étaient généralement de courte durée (par exemple, de trois à cinq ans), avec des instruments à ballons à des ratios LTV inférieurs à 60% et sans amortissement.

Cette crise bancaire importante a obligé les prêteurs à rechercher immédiatement des emprunteurs de prêts hypothécaires impayés. Parce que le refinancement était impossible, la plupart des emprunteurs n’ont pas effectué de paiements hypothécaires et leurs maisons ont été saisies, ce qui a eu un impact négatif sur l’industrie du logement.

Parce que le système bancaire fédéral avait besoin d’être restructuré, le Congrès a promulgué la Loi nationale sur le logement de 1934. Son objectif principal était d’améliorer les normes et les conditions de logement, de fournir une méthode d’assurance hypothécaire mutuelle et de réduire les saisies sur les hypothèques familiales. La législation a créé deux agences, la Federal Savings and Loan Insurance Corporation (FSLIC) et la FHA.

Ces actes ont entraîné une augmentation du marché des maisons unifamiliales et ont construit plus de logements abordables et de prêts hypothécaires. La FHA est officiellement devenue une partie du ministère du logement et du développement urbain (HUD) en 1965.

La FHA fonctionne à partir de revenus auto-générés, sans charge pour les contribuables. La FHA détient le produit de l’assurance hypothécaire dans un compte utilisé pour payer le programme. Les programmes de la FHA fournissent une stimulation économique substantielle aux États-Unis par le biais du développement communautaire et domestique qui se répercute sur les communautés locales sous forme d’emplois, d’écoles et d’autres sources de revenus.