Indice de durabilité Dow Jones STOXX
Qu’est-ce que l’indice de durabilité Dow Jones STOXX?
L’indice de durabilité Dow Jones STOXX était un indice boursier, publié pour la première fois en 1999, qui se concentrait sur les entreprises européennes qui obtiennent de bons scores en matière de notation environnementale, sociale et de gouvernance (ESG). En 2010, Dow Jones a mis fin à sa collaboration avec STOXX, tout en continuant à proposer des indices boursiers orientés ESG sous différents noms.
Aujourd’hui, des indices tels que le Dow Jones STOXX Sustainability Index ne cessent de gagner en popularité dans le monde entier, les investisseurs cherchant de plus en plus à intégrer les facteurs environnementaux dans les critères de prise de décision.
Points clés à retenir
- L’indice de durabilité Dow Jones STOXX était un indice boursier offert entre 1999 et 2010.
- Il visait à aider les investisseurs à intégrer les facteurs ESG dans leurs portefeuilles.
- Aujourd’hui, il existe une variété d’indices boursiers offerts sous l’égide du Dow Jones Sustainability Index.
Comprendre l’indice de durabilité Dow Jones STOXX
L’indice de durabilité Dow Jones STOXX est le fruit d’une collaboration entre Dow Jones & Company et deux sociétés basées en Suisse: STOXX et RobecoSAM. Son objectif était de capturer les entreprises européennes à la pointe des pratiques de durabilité environnementale.
Pour ce faire, les administrateurs ont attribué une note de durabilité à chaque entreprise sur la base d’un système de notation complet qui examine les actions de l’entreprise en matière de gouvernance d’entreprise, les impacts environnementaux et la recherche et développement (R&D) en cours sur les questions environnementales.
Ces sociétés provenaient d’un univers d’investissement égal à environ 90% de la capitalisation boursière globale des entreprises basées en Europe. Parmi celles-ci, les investisseurs sélectionnés représentaient à peu près les 20% des entreprises les plus riches, tel que déterminé par leurs scores de durabilité.
De cette manière, l’indice de durabilité Dow Jones STOXX a fourni un point de référence pratique pour les investisseurs souhaitant améliorer les normes environnementales de leur portefeuille, que ce soit en des fonds négociés en bourse (ETF), qui utilisent l’indice comme référence.
En 2010, Dow Jones & Company a mis fin à son partenariat avec STOXX, tout en continuant à collaborer avec RobecoSAM. Aujourd’hui, il existe de nombreux indices disponibles qui sont commercialisés sous l’égide générale de la famille Dow Jones Sustainability Index. Il s’agit notamment de divers indices spécifiques à une région, pour des zones telles que la Corée, Chila, l’Amérique du Nord et la région Asie-Pacifique.
Exemple concret de l’indice de durabilité Dow Jones STOXX
Les indices Dow Jones Sustainability sont mis à jour annuellement, en septembre de chaque année. Pour ce faire, RobecoSAM commence par inviter environ 3 500 entreprises cotées en bourse à soumettre des informations qui sont ensuite utilisées pour classer ces entreprises sur une variété de considérations ESG.
Parmi ceux-ci, seuls 10% environ des répondants sont sélectionnés pour être inclus dans les indices, en fonction de leur performance dans ces domaines – bien que le ratio exact diffère selon la région et l’indice en question.
Dans l’indice de durabilité nord-américain Dow Jones, par exemple, environ 600 sociétés sont incluses, représentant environ 20% de l’univers d’investissement. En décembre 2020, les avoirs les plus importants de cet indice se composaient de certaines des entreprises les plus importantes et les plus connues des États-Unis, notamment Microsoft (MSFT ), Visa (V ) et Procter & Gamble (PG ), entre autres.