Grand bain
Qu’est-ce qu’un grand bain?
Un grand bain est un terme comptable défini par l’équipe de direction d’une entreprise qui manipule sciemment son compte de résultat pour rendre les mauvais résultats encore plus mauvais afin de rendre les futurs résultats meilleurs. Il est souvent mis en œuvre au cours d’une année relativement mauvaise, de sorte qu’une entreprise peut améliorer artificiellement les bénéfices de l’année suivante.
Points clés à retenir
- Un grand bain est une tactique comptable contraire à l’éthique qui fait que le revenu d’une mauvaise année semble encore pire qu’il ne l’est en réalité.
- Souvent entreprise au cours d’une mauvaise année de bénéfices, cette tactique vise à gonfler artificiellement les chiffres des bénéfices futurs.
- Diverses techniques peuvent être employées pour réaliser un grand bain sans enfreindre la loi, où cela peut enrichir les dirigeants d’entreprise dans les années suivantes, car les primes sont souvent liées à la performance des bénéfices.
Comprendre un grand bain
Un grand bain est ainsi nommé parce que c’est comme essuyer l’ardoise. Une grande manœuvre de comptabilité de bain peut entraîner une forte augmentation des bénéfices futurs apparents, ce qui pourrait se traduire par un bonus plus important pour les dirigeants, ce qui les incite à poursuivre une grande manœuvre de comptabilité de bain. Les nouveaux PDG utilisent parfois le grand bain pour pouvoir blâmer les mauvaises performances de l’entreprise sur l’ancien PDG et s’attribuer le mérite des améliorations de l’année prochaine.
Étant donné que les actions se négocient sur les bénéfices, un rapport défavorable sur les bénéfices peut entraîner une dépréciation importante d’un stock. Lorsque les bénéfices sont positivement affectés par le grand bain à l’avenir, le cours de l’action peut se redresser et se négocier encore plus haut qu’il ne l’aurait autrement sans la manipulation comptable. Un grand bain n’est pas nécessairement illégal car il peut être fait efficacement dans les limites des règles comptables actuelles; cependant, il est considéré comme contraire à l’éthique.
Comment les entreprises peuvent organiser un grand bain
Si un PDG conclut que les objectifs de gains minimaux ne peuvent pas être atteints au cours d’une année donnée, il est incité à déplacer les bénéfices du présent vers le futur, car la rémunération du PDG ne change pas, qu’il rate les objectifs de peu ou de beaucoup.
Le PDG peut faire avancer les bénéfices de plusieurs manières: en prépayant les dépenses, en prenant des radiations ou en retardant la réalisation des revenus. En prenant ces mesures dans une grande manœuvre de bain, le PDG augmente les chances d’obtenir un gros bonus l’année suivante. Le prépaiement des dépenses et la prise de radiations sont particulièrement utiles dans un scénario de grand bain.
Les banques peuvent également se livrer à un grand bain. Les banques sont généralement confrontées à une hausse des taux de défaillance et de défaut sur les prêts lorsque l’économie entre en récession et que le chômage augmente. Ces banques annulent souvent les prêts à l’avance en prévision des pertes et créent une réserve pour pertes sur prêts. Une banque peut effectivement créer un grand bain et être libérale avec la provision pour pertes sur prêts, car ses bénéfices sont affectés par une conjoncture économique difficile.
Lorsque l’économie se rétablit et que les remboursements de prêts sont payés à temps et en plus grand nombre, la banque peut annuler les pertes de la réserve pour pertes sur prêts qui n’ont pas été réalisées et augmenter les bénéfices au cours des prochains trimestres. La direction peut bénéficier d’une rémunération plus élevée et le cours de l’action de la banque peut se remettre d’une baisse en période de difficultés financières.