Assurance-vie en fiducie (TOLI)
Qu’est-ce que l’assurance-vie en fiducie (TOLI)?
L’assurance-vie détenue par une fiducie (TOLI) est un type d’assurance-vie qui réside dans une fiducie. TOLI est un outil de planification successorale principalement utilisé par les particuliers fortunés, qui en dépendent pour assurer une répartition responsable des actifs successoraux entre leurs héritiers, réduire les impôts sur les successions et atteindre leurs objectifs caritatifs.
Points clés à retenir
- L’assurance-vie détenue par une fiducie (TOLI) est un type d’assurance-vie logé au sein d’une fiducie.
- TOLI est favorisé par les personnes fortunées qui utilisent cet outil pour les besoins de planification successorale.
- Les actifs logés dans la fiducie qui sont légués aux bénéficiaires peuvent contourner les lourdes obligations fiscales.
- Les politiques de TOLI exigent des examens réguliers pour s’assurer qu’elles répondent adéquatement aux besoins actuels de la fiducie. Sinon, les produits doivent être remplacés par des offres de qualité supérieure.
Comprendre l’assurance-vie en fiducie (TOLI)
Il est important que les polices d’assurance appartenant à la fiducie soient examinées régulièrement car les polices existantes peuvent ne pas répondre adéquatement aux besoins actuels de la fiducie. Les nouveaux produits d’assurance peuvent être plus rentables tout en offrant de meilleures options et fonctionnalités. Cependant, tout nouveau produit doit être évalué avec soin, car les polices d’assurance ont tendance à devenir plus coûteuses à mesure que les gens vieillissent.
Si vous prévoyez que la valeur de votre succession dépassera le montant de l’exonération, ou si le calcul est encore imprévisible et que vous souhaitez couvrir vos bases proverbiales, il peut être judicieux de créer une fiducie d’assurance-vie irrévocable (ILIT) et de confier à la fiducie votre assurance-vie. Stratégies. Cela enlèverait complètement le produit de l’assurance de votre succession afin qu’ils puissent rester exonérés d’impôt sur le revenu et la succession.
Mais il y a des inconvénients potentiels à placer ces actifs dans une fiducie. Le plus flagrant est la perte de contrôle. Bien qu’un fiduciaire soit nommé pour exécuter les instructions de la fiducie, le constituant renonce en fait à la propriété de la police d’assurance-vie.
Dans les cas où une police d’assurance-vie n’est pas initialement établie au sein de la fiducie, mais y est ultérieurement transférée, il est extrêmement important de se rappeler qu’il existe une période de rétrospective de trois ans. Si vous décédez dans ces trois ans, le produit de l’assurance sera considéré comme faisant partie de votre succession.
Par conséquent, ces actifs seront soumis à l’impôt sur les successions. C’est pourquoi il est généralement prudent pour les personnes de mener ce type de planification dans la soixantaine ou la soixantaine, plutôt que d’attendre d’être beaucoup plus âgées.
Avantages de l’assurance-vie en fiducie
Lorsqu’une police d’assurance-vie est détenue par l’ILIT d’un particulier, les actifs logés au sein de la fiducie sont acheminés vers les bénéficiaires, conformément aux directives du constituant, sans obligations fiscales fédérales onéreuses. En effet, le propriétaire est en fait la fiducie, qui omet effectivement le produit de la succession de l’assuré.
Les dons faits aux ILIT réduisent la valeur d’une succession, diminuant ainsi les charges fiscales associées.
De plus, une disposition de cette structure donne à la fiducie la souplesse nécessaire pour consentir des prêts à la succession de l’un ou l’autre des conjoints ou pour acheter des actifs de l’une ou l’autre des successions afin de créer les liquidités nécessaires pour payer les droits de succession et autres dépenses. Enfin, les ILIT permettent aux individus philanthropiques de donner des fonds à leurs causes caritatives de compagnie tout en protégeant les héritages de leurs proches en leur offrant une prestation de décès qui remplace la valeur des dons de bienfaisance.